Conclusiones clave: Los fabricantes de automóviles chinos exportaron 1,36 millones de vehículos eléctricos en mayo, mientras que BYD envió 160.644 unidades al extranjero, intensificando un impulso global que, según ejecutivos del sector, llegará a las costas estadounidenses en un plazo de tres años.
Los fabricantes chinos de vehículos eléctricos exportaron un récord de 1,36 millones de unidades en mayo, un 12% más que el año anterior, mientras que empresas como BYD y XPeng construyen fábricas y cadenas de suministro en Europa, Asia y Australia, con el mercado estadounidense emergiendo como la próxima frontera a pesar de un muro arancelario del 100%.
"Los fabricantes de automóviles chinos han alcanzado una escala en la que pueden absorber los costos arancelarios y aún así superar en precio a los competidores nacionales", dijo Tu Le, director gerente de Sino Auto Insights. "La cuestión no es si entrarán en EE. UU., sino cuándo y a través de qué canal".
BYD solo exportó 160.644 vehículos en mayo, un 80,40% más que el año anterior, y las exportaciones representan ahora el 42% de sus envíos totales al por mayor de 376.990 unidades. La empresa ha anunciado proyectos de fábricas en Hungría, Brasil, Tailandia e Indonesia, mientras que XPeng y Leapmotor han esbozado planes de producción en Europa. Las ventas de mayo de Leapmotor aumentaron más del 80% interanual, y Nio registró un incremento del 62,3% tras lanzar su primer vehículo eléctrico insignia en más de dos años.
Una entrada de los vehículos eléctricos chinos en EE. UU. reconfiguraría el segundo mercado automotriz más grande del mundo, donde el nuevo vehículo eléctrico promedio se vende por aproximadamente 55.000 dólares. El sedán Seal de BYD comienza en aproximadamente 24.000 dólares en China, menos de la mitad del precio de un Tesla Model 3 base en EE. UU. Si las marcas chinas capturan incluso un 5% del mercado estadounidense de vehículos eléctricos en tres años, representaría aproximadamente 4.000 millones de dólares en ingresos anuales, según estimaciones de Sino Auto Insights, mientras presionaría los márgenes de Ford, General Motors y Tesla.
El arancel del 100% sobre los vehículos eléctricos chinos, impuesto por la administración Biden en mayo de 2024 y mantenido bajo el presidente Donald Trump, duplica efectivamente el costo de cualquier vehículo de fabricación china que ingrese a EE. UU. Esto hace que las exportaciones directas desde China no sean comercialmente viables por ahora. Pero los fabricantes de automóviles están explorando soluciones: construir fábricas en México, asociarse con marcas estadounidenses establecidas o canalizar a través de cadenas de suministro del sudeste asiático que enfrentan tasas arancelarias más bajas.
BYD ha considerado una ubicación de fábrica en México que podría abastecer tanto a los mercados latinoamericanos como al estadounidense bajo el acuerdo comercial T-MEC, según han dicho personas familiarizadas con el asunto. La empresa también ha profundizado sus vínculos con distribuidores locales en mercados desde Australia hasta los EAU, donde su SUV Atto 3 se vende por aproximadamente 35.000 dólares, unos 10.000 dólares por debajo de modelos comparables de Tesla y Volkswagen.
La última gran escalada arancelaria sobre productos chinos —el gravamen del 25% sobre 250.000 millones de dólares en importaciones chinas impuesto durante la primera administración Trump— redujo el comercio bilateral en aproximadamente un 16% en 12 meses, según datos del Instituto Peterson de Economía Internacional. Una contracción similar en el comercio de vehículos eléctricos llevaría a los fabricantes chinos a acelerar la construcción de fábricas en el extranjero en lugar de retirarse por completo del mercado estadounidense.
El impulso global se produce cuando el mercado nacional chino de vehículos eléctricos alcanza un punto de inflexión. Los vehículos de nueva energía capturaron el 63% de las ventas minoristas en China en mayo, un máximo histórico. La cartera de pedidos de BYD se ha disparado tras el lanzamiento de vehículos con su Blade Battery 2.0, que la empresa dice que permite velocidades de carga comparables a las de un repostaje de gasolina. El sedán Datang ha acumulado más de 100.000 pedidos desde que comenzaron las preventas en abril.
Si las marcas chinas ingresan a EE. UU. a través de la producción mexicana bajo las reglas del T-MEC, podrían enfrentar términos arancelarios renegociados. La administración Trump ha indicado que podría revisar las reglas de origen del T-MEC para el contenido automotriz, cerrando potencialmente esa laguna. La próxima ventana de revisión se abre en julio de 2026, lo que da a los fabricantes chinos aproximadamente 12 meses para establecer capacidad de producción antes de que las reglas comerciales potencialmente se endurezcan.
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