創見董事長警告記憶體嚴重短缺，DDR5 價格上漲 50%

記憶體模組廠商創見資訊（Transcend Information）董事長表示，隨著人工智慧熱潮顛覆全球供應鏈，DRAM 和 NAND 快閃記憶體市場正處於嚴重短缺狀態，第二季度 DDR5 價格漲幅高達 50%。這種供需緊縮局面在今年內不太可能緩解。

「市場有關記憶體價格鬆動的傳聞與三星、美光等廠商的實際供應情況不符，」董事長束崇萬在週三的法人說明會上表示。「目前的供應缺口很大，客戶幾乎每天都在搶貨。」

束崇萬表示，第二季度 DDR5 記憶體價格較第一季度上漲了 40% 至 50%，且採購需求仍未得到完全滿足。他指出，舊款 DDR4 記憶體的供應缺口也在擴大。儘管市場有增產傳聞，但三星、美光和 SK 海力士等主要 DRAM 廠商受到至少兩年的工廠建設週期和長達一年半的設備交期限制，短期內增加供應的可能性微乎其微。

極度短缺源於 AI 快速擴張帶來的需求結構性轉變。這場危機正迫使下游製造商通過降低產品規格來控制成本，例如將 16GB 記憶體模組替換為 8GB，或將 256GB 存儲替換為 128GB。這與此前疫情期間的供應中斷不同，代表了 AI 融入各行各業所帶來的更深層次的失衡。

AI 需求引發結構性供應轉變

人工智慧的激增使 DRAM 和快閃記憶體成為任何帶有 CPU 的設備的必備組件，而邊緣 AI 和自動化設備也在爭奪有限的資源。這導致了一場始於去年 9 月的全面的晶片爭奪戰。由於專注於生產用於 AI 應用的高頻寬記憶體 (HBM)，這產生了一種連鎖反應，可能導致智慧型手機和電腦使用的傳統 DRAM 出現短缺。

預計供應緊張將轉化為更高的消費價格。據行業報告估計，新型智慧型手機的平均售價將上漲 14%，而筆記型電腦製造商據報導正計劃提價 10% 至 30%。

供應鏈策略變得至關重要

針對供應趨緊的情況，創見採取了選擇性支持客戶的策略，因為無法滿足所有客戶的需求。束崇萬強調，公司的政策是直接與三星和閃迪 (SanDisk) 等製造商交易，避開波動劇烈的現貨市場，以降低劣質產品的風險。

對於依賴記憶體晶片的製造商而言，這種環境需要更加戰略性的採購方式。例如，創見完成了用於工業應用的 MLC NAND 快閃記憶體產品的「最後一次採購」（Last-time buy），在供應商鎧俠 (Kioxia) 和閃迪宣布退出 MLC 市場後，確保了足以維持到年底的庫存。這種前瞻性的庫存管理確保了該領域現有客戶的供應連續性。

本文僅供參考，不構成投資建議。