Giá dầu vượt 100 USD sau khi đàm phán Mỹ-Iran thất bại và Mỹ phong tỏa hải quân

Thị trường toàn cầu rơi vào tình trạng hỗn loạn vào Chủ nhật sau khi các cuộc đàm phán hòa bình Mỹ-Iran thất bại dẫn đến lệnh phong tỏa hải quân của Mỹ đối với Eo biển Hormuz, khiến giá dầu tăng vọt và chứng khoán sụt giảm.

Sự sụp đổ của các cuộc đàm phán hòa bình Mỹ-Iran vào Chủ nhật đã ngay lập tức định giá lại rủi ro địa chính trị trên các thị trường toàn cầu, khiến dầu thô Brent tăng hơn 8% lên mức trên 102 USD/thùng và kích hoạt làn sóng tháo chạy khỏi các tài sản rủi ro sau khi Mỹ công bố lệnh phong tỏa hải quân đối với Eo biển Hormuz.

"Thỏa thuận hòa bình mà tôi từng xác định là không thực tế... đã khiến dầu giảm khoảng 15%, chứng khoán tăng khoảng 5%... Giờ đây khi sự thật phơi bày - dầu và chứng khoán sẽ đảo ngược các mức biến động đó," Marko Kolanovic, cựu chiến lược gia thị trường trưởng của JPMorgan, đã viết trong một bài đăng trên X, đồng thời bổ sung thêm rằng một vụ sụp đổ là "hoàn toàn có thể xảy ra."

Phản ứng của thị trường diễn ra nhanh chóng và trên diện rộng. Dầu thô Brent, chuẩn mực quốc tế, đã tăng 8% lên khoảng 102 USD/thùng, trong khi dầu thô West Texas Intermediate của Mỹ cũng nhảy vọt 8% lên 104 USD. Đáp lại, hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ giảm mạnh, với hợp đồng tương lai Dow Jones giảm 1,04%, tương đương 502 điểm, S&P 500 giảm 1% và Nasdaq 100 giảm 1,15%. Bitcoin (BTC) giảm 2,7% xuống còn 70.623 USD.

Việc phong tỏa một tuyến đường thủy xử lý khoảng 20% nguồn cung dầu của thế giới đe dọa tạo ra một cú sốc cung đáng kể, thúc đẩy lạm phát toàn cầu và gia tăng bất ổn kinh tế. Động thái này thực tế đã đảo ngược quá trình hạ nhiệt ngắn ngủi, các nhà phân tích hiện đang theo dõi phản ứng của Iran và khả năng xảy ra một cuộc xung đột rộng lớn hơn.

Từ Đàm phán đến Hỗn loạn

Sự leo thang diễn ra sau 21 giờ đàm phán hòa bình thất bại tại Islamabad, Pakistan. Trong một bài đăng sau đó trên nền tảng Truth Social của mình, Tổng thống Donald Trump đã công bố lệnh phong tỏa. "Có hiệu lực ngay lập tức, Hải quân Hoa Kỳ, lực lượng Tốt nhất Thế giới, sẽ bắt đầu quá trình PHONG TỎA bất kỳ và tất cả các tàu đang cố gắng đi vào hoặc rời khỏi Eo biển Hormuz," Trump viết. Ông tuyên bố các cuộc đàm phán sụp đổ vì Iran từ chối thỏa hiệp về chương trình vũ khí hạt nhân, điều mà ông gọi là vấn đề duy nhất "thực sự quan trọng". Cuộc xung đột đang diễn ra, bắt đầu từ tháng 2, vốn đã làm tê liệt hầu hết hoạt động giao thông qua eo biển này, nhưng lệnh phong tỏa chính thức của Mỹ thể hiện một bước leo thang lớn.

Các nhà phân tích cảnh báo về Cú sốc cung và Lạm phát

Các nhà phân tích thị trường ngay lập tức cảnh báo về những hậu quả kinh tế nghiêm trọng. Don Johnson, nhà kinh tế trưởng tại Macro Edge Advisory Group, gọi lệnh phong tỏa là "cú sốc cung lớn nhất mà không có bất kỳ điều gì có thể so sánh được." Mối quan tâm hàng đầu là sự gia tăng kéo dài của giá năng lượng. "Với việc Mỹ không đạt được thỏa thuận hoặc điều khoản với Iran, có khả năng Eo biển sẽ tiếp tục nằm dưới sự kiểm soát của họ và giá dầu, do đó giá xăng, dầu diesel và nhiên liệu phản lực sẽ tiếp tục tăng," Patrick De Haan, trưởng bộ phận phân tích xăng dầu tại GasBuddy cho biết. Tại Mỹ, giá xăng trung bình cho mỗi gallon đứng ở mức 4,12 USD vào Chủ nhật, tăng 38% kể từ khi cuộc chiến bắt đầu.

Tác động không chỉ dừng lại ở trạm xăng. Karen Young, chuyên gia cao cấp tại Viện Trung Đông, nói với CNN rằng chi phí dầu cao sẽ ảnh hưởng đến giá thực phẩm thông qua phân bón và vật liệu đóng gói. "Chúng ta sẽ bắt đầu thấy áp lực lạm phát đó... hãy nghĩ về mọi thứ bạn mua tại một cửa hàng bán lẻ lớn," bà nói. Shay Boloor, chiến lược gia thị trường trưởng tại Futurum Equities, lưu ý rằng lệnh phong tỏa "ngay lập tức làm tăng rủi ro về một sự leo thang rộng lớn hơn nhiều xung quanh dòng chảy dầu toàn cầu."

Bitcoin giảm trong động thái Rời bỏ rủi ro

Sự tháo chạy tìm nơi an toàn cũng ảnh hưởng đến thị trường tiền điện tử, với Bitcoin giảm xuống mức thấp nhất là 70.623 USD. Động thái này là đặc trưng của môi trường "rời bỏ rủi ro" (risk-off), nơi các nhà đầu tư bán các tài sản được coi là đầu cơ, bao gồm tiền điện tử và cổ phiếu công nghệ, để chuyển sang các tài sản nắm giữ an toàn hơn. Tuy nhiên, bất chấp sự sụt giảm trong ngày, Bitcoin đã tăng khoảng 7,4% kể từ khi cuộc xung đột Mỹ-Iran bắt đầu vào ngày 28 tháng 2, theo tài liệu nguồn từ Cointelegraph. Tài sản kỹ thuật số này đã vượt trội hơn cả S&P 500 và vàng trong giai đoạn xung đột, thể hiện khả năng phục hồi nhất định như một tài sản thay thế tiềm năng trong bối cảnh hỗn loạn địa chính trị.

Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.