Những điểm chính:
Cựu đồng giám đốc đầu tư của Western Asset Management đã thừa nhận nói dối các cơ quan quản lý, kết thúc một vụ án cáo buộc ông đã phân bổ sai 1,2 tỷ USD lợi nhuận và thua lỗ giao dịch.
Ken Leech, cựu nhà quản lý trái phiếu nổi tiếng tại Western Asset Management, đã nhận tội hôm thứ Sáu về tội cản trở cuộc điều tra của Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Mỹ (SEC), chỉ vài ngày trước khi phiên tòa xét xử ông về các cáo buộc đã cherry-picking 600 triệu USD giao dịch thắng lợi cho các khách hàng ưu ái và chuyển 600 triệu USD thua lỗ cho những người khác.
"Leech đã cố ý và có chủ đích đưa ra lời khai sai sự thật và gây hiểu lầm cho SEC nhằm cản trở cuộc điều tra về kế hoạch gian lận của ông ta nhằm ưu ái một số khách hàng nhất định gây thiệt hại cho những người khác", Sean Buckley, Phó Luật sư Hoa Kỳ cho Quận phía Nam New York, cho biết.
Leech, 72 tuổi, đã nhận tội đối với một tội danh duy nhất là cản trở tố tụng quản lý, với mức án tối đa là năm năm tù. Các cáo buộc ban đầu — gian lận chứng khoán, gian lận tư vấn đầu tư, gian lận hàng hóa và đưa ra tuyên bố sai sự thật — mỗi tội đều có mức án lên tới 20 năm và đã được bãi bỏ như một phần của thỏa thuận nhận tội. Theo hướng dẫn tuyên án liên bang, Leech phải đối mặt với mức án từ sáu đến 12 tháng tù giam, theo Reuters. Tuyên án dự kiến vào ngày 21 tháng 9.
Thỏa thuận nhận tội khép lại một chương hình sự đối với một trong những nhân vật nổi bật nhất của ngành công nghiệp trái phiếu, người đã nghỉ hưu từ Western Asset Management vào tháng 8 năm 2025 sau khi bị cho nghỉ việc. Công ty, một công ty con của Franklin Templeton quản lý khoảng 229 tỷ USD vào cuối tháng 3, đã đồng ý vào tuần trước trả 100 triệu USD tiền phạt dân sự cho SEC để dàn xếp các cáo buộc rằng họ đã không giám sát Leech đúng cách. Bộ Tư pháp đã thông báo cho công ty vào năm ngoái rằng họ sẽ không phải đối mặt với các cáo buộc hình sự.
Kế hoạch gian lận bị cáo buộc diễn ra từ tháng 1 năm 2021 đến tháng 10 năm 2023. Các công tố viên cho biết Leech đã thực hiện các giao dịch và sau đó chờ đến cuối ngày để phân bổ chúng vào các tài khoản khách hàng, sau khi xem kết quả của các giao dịch. Các giao dịch thắng lợi được chuyển đến các khách hàng ưu ái trong khi các giao dịch thua lỗ được chuyển cho những người khác, theo chính phủ.
Leech đã đưa ra lời khai sai sự thật dưới lời tuyên thệ trong một buổi khai thác chứng cứ của SEC vào tháng 3 năm 2024, bao gồm khi ông trả lời "có" sau khi được hỏi liệu ông có "một sự phân bổ trong đầu" khi thực hiện giao dịch hay không, các công tố viên cho biết. "Tôi biết rằng tôi đã đưa ra lời khai sai sự thật và gây hiểu lầm về quy trình phân bổ giao dịch của mình, và việc đưa ra lời khai đó là sai trái", Leech nói với thẩm phán hôm thứ Sáu, theo Financial Times.
Vụ án dân sự của SEC đối với Western Asset đã nêu bật điều mà cơ quan quản lý gọi là sự thất bại trong giám sát. Trong một hồ sơ, SEC cho biết bộ phận thu nhập cố định đã "nhận thức" rằng các hoạt động giao dịch và phân bổ của Leech "khác biệt so với các nhà quản lý danh mục đầu tư khác" nhưng đã không thực hiện các bước hợp lý để phát hiện và ngăn chặn hành vi này.
Vụ án này làm nổi bật sự giám sát của cơ quan quản lý đối với các công ty quản lý tài sản về hoạt động phân bổ giao dịch. Cherry-picking — phân bổ các giao dịch sinh lời cho một số tài khoản nhất định sau khi xem hiệu suất của chúng — đã là trọng tâm của các hành động thực thi của SEC trong những năm gần đây, với cơ quan này theo đuổi các vụ kiện chống lại cả cá nhân và công ty vì giám sát không đầy đủ.
Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
