Những điểm chính:
Cổ phiếu của Honeywell International Inc. giảm 4,55% xuống còn 205,88 USD vào ngày 10/6, gấp đôi mức giảm 1,62% của chỉ số S&P 500.
"Mức biến động này cho thấy áp lực đặc thù từ công ty vượt xa đợt bán tháo chung, trong khi bội số định giá vẫn cao hơn mức trung bình lịch sử," Sarah Lin, nhà phân tích cổ phiếu tại Edgen, nhận định.
Đà giảm đã vượt qua mức lỗ 1,87% của Dow Jones và mức giảm 1,98% của Nasdaq. Honeynow đã giảm 7,8% trong tuần qua và 2,9% trong tháng qua, thấp hơn mức tăng 1,04% của ngành Tập đoàn đa ngành trong cùng kỳ. Cổ phiếu đang giao dịch ở mức 29,2 lần thu nhập trailing, cao hơn đáng kể so với mức trung vị 5 năm là 23,9 lần, trong khi P/E dự phóng ở mức 19,6 lần vẫn cao hơn mức trung bình ngành là 12,3 lần.
Đợt bán tháo diễn ra trước báo cáo thu nhập tiếp theo của Honeywell, nơi các nhà phân tích kỳ vọng thu nhập trên mỗi cổ phiếu đạt 2,42 USD — giảm 12% so với cùng kỳ năm trước — trên doanh thu 9,56 tỷ USD. Đồng thuận cả năm dự báo EPS đạt 10,54 USD, hàm ý mức tăng trưởng 7,8%, mặc dù doanh thu dự kiến giảm 2,5% xuống còn 39,35 tỷ USD. Xếp hạng Zacks #3 (Giữ) phản ánh tâm lý trung lập, với các ước tính giảm nhẹ 0,04% trong 30 ngày qua.
Ở mức giá hiện tại, Honeywell thấp hơn 6,2% so với ước tính Giá trị hợp lý GF của GuruFocus là 219,45 USD, cho thấy cổ phiếu có thể đang bị định giá thấp trên cơ sở nội tại. Tuy nhiên, bội số P/E cao so với lịch sử và các công ty cùng ngành cho thấy rủi ro định giá vẫn còn. Điểm GF Score 83/100 của công ty cho thấy lợi nhuận và đà tăng trưởng mạnh, mặc dù sức mạnh tài chính chỉ ở mức trung bình 5/10.
Không có giao dịch nội gián nào được ghi nhận trong ba tháng qua, cho thấy tâm lý trung lập từ ban lãnh đạo công ty. Biên độ 52 tuần của cổ phiếu dao động từ 186,76 USD đến 248,18 USD, hiện đang ở gần cuối dải dưới sau đợt giảm gần đây. Tính từ đầu năm, Honeywell đã tăng 6,6%, mặc dù vẫn giảm 1,3% trong 12 tháng qua.
Đợt bán tháo trên diện rộng kéo Honeywell giảm điểm diễn ra đồng thời với sự yếu kém trên toàn bộ các tập đoàn công nghiệp, mặc dù mức giảm 4,55% của Honeywell vượt xa mức trung bình của ngành. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm trong phiên khi nhà đầu tư chuyển sang các tài sản trú ẩn an toàn, trong khi chỉ số USD đi ngang. Các nhà đầu tư sẽ theo dõi bất kỳ thông báo trước hoặc cập nhật hướng dẫn nào trước báo cáo quý tiếp theo của công ty, với tỷ lệ PEG là 3,08 cho thấy triển vọng tăng trưởng của cổ phiếu có thể đã được phản ánh vào giá so với mức trung bình ngành là 1,54.
Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
