Lãnh đạo của Nvidia, AMD và Intel đang hội tụ tại Đài Loan trong một cuộc đua đầy kịch tính để chốt chặn năng lực sản xuất AI trong 5 năm tới, đánh dấu một mặt trận mới trong cuộc chiến chip đang mở ra xung quanh CPU.
Sự xuất hiện gần như đồng thời của ba giám đốc điều hành quyền lực nhất trong ngành bán dẫn—Jensen Huang của Nvidia, Lisa Su của AMD và Pat Gelsinger của Intel—tại Đài Bắc trước thềm hội nghị Computex hàng năm nhấn mạnh một sự chuyển dịch quan trọng trong việc xây dựng phần cứng AI. Trong khi sự bùng nổ AI ban đầu là một câu chuyện do GPU dẫn dắt, thì ngành công nghiệp hiện đang tranh giành để đảm bảo năng lực cho toàn bộ hệ thống tính toán khi nhu cầu về bộ xử lý trung tâm (CPU) cho khối lượng công việc AI bùng nổ.
"Nhu cầu thị trường CPU tổng thể đã cao hơn đáng kể so với dự đoán của bất kỳ ai trong chúng tôi cách đây một năm," CEO AMD Lisa Su nói với các phóng viên tại Đài Bắc vào thứ Sáu, sau khi gặp gỡ các khách hàng lớn nhất của công ty tại Trung Quốc. "Tôi muốn nói rằng thị trường CPU đang rất căng thẳng."
Sự căng thẳng đó đang được thúc đẩy bởi việc áp dụng nhanh chóng suy luận AI và các hệ thống AI đại lý, vốn phụ thuộc nhiều vào CPU để lập lịch dữ liệu và kiểm soát hệ thống. Các con số đã chứng minh cho sự tranh giành này: các giám đốc điều hành của Intel đã tiết lộ rằng tỷ lệ GPU-trên-CPU điển hình trong các cụm đào tạo AI đã nén từ 8-1 thành 4-1 và có thể tiến tới mức ngang bằng. Trong khi đó, AMD dự báo thị trường CPU sẽ có tốc độ tăng trưởng kép hàng năm hơn 35% trong 5 năm tới.
Các chuyến đi là một sự thừa nhận trực tiếp rằng con đường dẫn đến sự thống trị AI phải đi qua các nhà máy bán dẫn của Đài Loan. Vấn đề cốt lõi là việc phân bổ năng lực sản xuất trong tương lai, chủ yếu tại mắt xích quan trọng của ngành là TSMC, cho thế hệ cơ sở hạ tầng AI tiếp theo dự kiến sẽ được triển khai từ nay đến năm 2029. Nvidia, công ty cho đến nay vẫn thống trị thị trường đào tạo AI, hiện đang lấn sân sang thị trường CPU máy chủ, với CEO Jensen Huang xác định tổng thị trường mục tiêu cho CPU Vera sắp tới của mình là 200 tỷ USD.
Nhu cầu CPU tăng vọt mở ra mặt trận mới trong cuộc chiến chip AI
Ngành công nghiệp AI đang tiến xa hơn việc chỉ đơn thuần đào tạo các mô hình lớn và chuyển sang giai đoạn triển khai hàng loạt và suy luận, một sự chuyển dịch đã bất ngờ làm sống lại thị trường CPU. Trong khi GPU vẫn là động lực cốt lõi cho đào tạo, việc thực thi các mô hình này và điều phối các hệ thống AI "đại lý" có thể thực hiện các nhiệm vụ tự trị đòi hỏi những đội ngũ CPU mạnh mẽ khổng lồ.
"Nếu bạn coi AI như một trận bóng chày 9 hiệp, chúng ta có lẽ chỉ đang ở hiệp thứ ba," bà Su nói, mô tả việc xây dựng hiện tại chỉ đang ở giai đoạn rất sớm.
Ông Huang của Nvidia cũng đồng tình với nhận định đó, lưu ý rằng thị trường đã mở rộng nhanh chóng từ đào tạo sang bao gồm các đại lý AI và "Nhà máy AI". Giai đoạn mới này đòi hỏi một sự kết hợp phần cứng khác, tạo cơ hội cho các đối thủ cạnh tranh và một chiến trường mới cho ba gã khổng lồ chip Mỹ. AMD đã công bố sẽ đầu tư hơn 10 tỷ USD vào lĩnh vực AI của Đài Loan để mở rộng năng lực cho các loại chip tiên tiến, bao gồm đóng gói và chất nền cho toàn bộ hệ thống quy mô tủ rack.
Gelsinger của Intel tung ra "chiến dịch lấy lòng" tại Đài Loan
Trong khi Huang và Su đến thăm với vị thế của người mạnh, chuyến đi của CEO Intel Pat Gelsinger là một phần quan trọng trong chiến dịch khôi phục năng lực sản xuất và uy tín của công ty. Gelsinger, được một số phương tiện truyền thông địa phương gọi là Chen Liwu, đang thực hiện sứ mệnh chứng minh rằng một "Intel hoàn toàn mới (煥然一新)" đã đến.
Chương trình nghị sự của ông bao gồm một loạt các cuộc họp kín với "năm anh em điện tử" của Đài Loan—các nhà sản xuất hợp đồng lớn như Quanta và Foxconn—cũng như các nhà sản xuất PC như Asus. Mục tiêu là thuyết phục họ sử dụng dịch vụ đúc chip của riêng Intel cho các máy chủ và PC AI trong tương lai, một thách thức trực tiếp đối với sự thống trị của TSMC. Gelsinger đã thẳng thắn nói về tiến độ trên nút quy trình 18A của công ty và nhấn mạnh rằng nút 14A thế hệ tiếp theo của họ đang cho thấy tỷ lệ năng suất tốt hơn ở giai đoạn phát triển tương đương, với các cam kết của khách hàng dự kiến vào nửa cuối năm 2026.
Đối với các nhà đầu tư, chuyến hành hương của các CEO đến Đài Bắc xác nhận rằng việc xây dựng cơ sở hạ tầng AI là một cuộc chạy marathon kéo dài nhiều năm, thâm dụng vốn chứ không phải là một cuộc chạy nước rút. Sự tập trung cao độ vào việc đảm bảo năng lực dài hạn chắc chắn là tín hiệu tích cực cho TSMC, đối tác sản xuất quan trọng của cả ba đối thủ, cũng như cho hệ sinh thái rộng lớn hơn của các công ty Đài Loan tham gia vào lĩnh vực đóng gói và lắp ráp tiên tiến. Cam kết đầu tư 10 tỷ USD của AMD là một khoản tiền đặt cọc cụ thể cho một làn sóng vốn lớn hơn nhiều sắp đổ vào lĩnh vực công nghệ của hòn đảo này. Điểm mấu chốt là luận điểm đầu tư vào AI đang mở rộng từ câu chuyện thuần túy về GPU sang câu chuyện tính toán toàn diện, có khả năng định giá lại các công ty dọc theo chuỗi cung ứng linh kiện máy chủ.
Bài viết này chỉ mang tính chất thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
