Z世代高階卡攻勢 帶動美國運通新戶65%佔比

Z世代與千禧世代目前佔美國運通（American Express）全球新消費帳戶的65%，促使發卡機構競相爭取這群持有更多卡片、且財富累積速度比前幾代人更快的客戶群。

「千禧世代和Z世代非常精明，他們擁有的工具比歷史上任何一代人都多，能為自己選出最合適的產品，」大通銀行品牌卡部門總裁克里斯·瑞根（Chris Reagan）表示。

美國運通美國新辦金卡（Gold）用戶的平均年齡為29歲，白金卡（Platinum）新用戶平均年齡為33歲。該公司第二季營收成長10%，每股盈餘為4.53美元，其中75%的新帳戶來自收費產品——這是美國運通強化高階定位以來的最高水準。大通銀行去年將Sapphire Reserve年費調漲至795美元，美國運通隨後跟進，將白金卡年費上調至895美元。

根據聖路易斯聯邦儲備銀行的研究，美國年輕世代的人均財富累積速度超過嬰兒潮世代在相同年齡時的表現；TransUnion的數據也顯示，年輕世代持有的信用卡張數多於前幾代人在相同年齡時的水準。發卡機構押注這些客戶將在收入成長後保持忠誠，但這群對點數狂熱的族群往往會在權益變動時轉換品牌。

一張價值895美元、能自我回本的白金卡

22歲的林凱文（Kevin Lin）在從哈佛畢業前就辦了年費895美元的美國運通白金卡，規劃橫跨三大洲的旅行，並認定旅遊權益與開卡禮足以覆蓋年費。「這張卡有點像是在推著你享受人生，」他說。畢業後，他計畫改用年費325美元的金卡，因為他沒有太多時間使用旅遊獎勵。

27歲的邱艾莉（Ally Chiu）從加州搬到紐約從事金融工作並獲得加薪，隨後選擇了大通銀行的Sapphire Reserve，部分原因在於其年費低於美國運通白金卡。她使用禮賓服務預訂餐廳，成功訂到一位難求的Polo Bar。29歲的蓋布莉葉·比蒙（Gabrielle Beamon）於2024年支付了Venture X卡395美元的年費，並在今年1月加辦美國運通金卡，使她擁有的高階卡數量超過了父母。

發卡機構追逐擁有更多卡片與更多財富的世代

TransUnion美國研究與諮詢部門主管蜜雪兒·拉內里（Michele Raneri）表示，許多美國年輕人正進入一個「理想平衡點」，既是時間充裕也有錢可花，而許多年長者則忙於應付更多生活責任。

美國運通美國消費自有產品執行副總裁莉莎·卡爾漢斯（Lisa Kalhans）表示，美國運通的授信標準不分年齡皆一致，且其Z世代客戶的信用表現優於X世代與嬰兒潮世代在所有發卡機構中的表現。該公司主要鎖定信用評分最高的Z世代客群。

據Business Insider報導，這一趨勢自2024年以來加速，當時年輕成年人佔美國運通全球新客戶收購的60%。美國運通的白金卡業務目前是其在美國消費業務中成長最快的產品線，卡片費用已連續32季實現雙位數成長。該公司將全年營收指引上調至10%成長，同時將超額表現再投資於客戶獲取與技術領域。由於美國以外地區也有70%的新白金消費帳戶來自千禧世代與Z世代，這一族群對卡片經濟的影響力已是全球性的。

美國運通的信用表現也反映了高階化轉變：逾三個多季以來，延滯率維持在1.2%至1.3%之間，註銷率仍低於2019年水準。該公司第二季股本回報率達36%，並預期第三季卡片費用成長將加速，全年有望以接近雙位數後段水準收尾。

但搶佔Z世代市場絕非穩操勝券。許多年輕人會在社群媒體上追蹤信用卡達人，並在群組聊天中比較獎勵方案，以確保年費花得值得。26歲的艾莎·德賽（Esha Desai）從20歲出頭就持有美國運通白金卡，並說服三位朋友辦卡，賺取了推薦獎勵——但她表示，當權益與條件改變時，她已減少使用卡片。「我很想知道自己對這張卡的看法會如何轉變，」她說。

本文僅供資訊參考，不構成投資建議。