フィジカルAIブームでアジアのロボットメーカー株が最大55%急騰

半導体銘柄から急成長する「フィジカルAI」分野へと資本がシフトする中、アジア市場では新たな投資ナラティブが定着し、ロボット関連企業の株価を押し上げています。韓国のLGエレクトロニクスの株価はわずか1週間で55%急騰し、日本のファナックは米IT大手との個別の提携を発表した後、株価が10%上昇しました。これはAIトレードが純粋な計算処理から物理的な実機への実装へと移行していることを示唆しています。 オールスプリング・グローバル・インベストメンツのポートフォリオ・マネージャー、ゲーリー・タン氏は、「ロボット株の上昇は、AIサイクルがデジタルから物理的なデプロイメント（展開）へと移行していることを反映しています。『フィジカルAI』は、AIトレードの次の段階として浮上しています」と述べています。 この急騰は、具体的な提携によって引き起こされました。LGエレクトロニクスは、エヌビディア（Nvidia Corp.）とヒューマノイドロボットに関する提携を協議中であると報じられており、株価は52週高値を更新し、1ヶ月間の上昇率は80%近くに達しました。世界最大の産業用ロボットメーカーであるファナックは、アルファベット傘下のグーグルのGemini AIとIntrinsicロボティクスプラットフォームを、設置済みの110万台のロボットに統合すると発表し、株価は日中に16%跳ね上がりました。 この変化は、エヌビディアのようなチップメーカーが投資家の関心の大部分を占めていたAIバリューチェーンを再編する可能性があります。グーグルが提供するソフトウェア・インテリジェンス層と、ファナックやLGのような企業の専門的なハードウェアが効果的であると証明されれば、世界の既存の産業基盤をアップグレードする市場は数十億ドルのチャンスとなり、フィジカルAI市場は2032年までに152億ドルに達すると予測されています。 ## 工場版「Android」戦略 グーグルとファナックの提携は、携帯電話におけるAndroid戦略になぞらえられています。共通のソフトウェア層であるIntrinsicプラットフォームを提供することで、グーグルはファナックだけでなく、幅広い産業用ハードウェアの基盤となるOSになることを目指しています。これにより、製造業者はコアソフトウェアを書き直すことなく、ともにIntrinsicのパートナーであるKUKAやユニバーサルロボットなどの異なるベンダーのロボットハードウェアを組み合わせて使用できるようになります。110万台という膨大な設置ベースを持つファナックとの契約は、この戦略における「サムスン・モーメント（決定的な瞬間）」としての役割を果たし、モデルを産業規模で証明するものです。 ファナックにとって、グーグルのGemini Enterpriseモデルの統合は、同社のフィジカルAIスタックに強力な基盤を提供します。これにより、ロボットは自然言語の指示を理解し、非構造化された工場環境でより自律的に動作できるようになります。すでにエヌビディアと提携し、IsaacおよびOmniverseプラットフォームを使用してシミュレーションを行っている日本企業のファナックは、トップクラスの基盤モデルと高度な物理シミュレーションを組み合わせた、強力な2プラットフォームAIスタックを手に入れたことになります。 ## LGの二段構えの攻勢 LGエレクトロニクスの株価上昇は、ロボティクスとAIインフラ分野における二段構えの戦略に裏打ちされています。同社は1月、家電部門で培った数十年にわたるモーター技術の専門知識を活かし、独自のロボットアクチュエータブランド「LG Actuator Axium」を発表しました。アクチュエータはロボットの筋肉や関節として機能する重要なコンポーネントであり、市場はLGが主要なサプライヤーになると期待しており、外部販売は来年開始される見込みです。 コンポーネントにとどまらず、LGは2028年を目標にヒューマノイドロボット「Cloid」の商用化を加速させています。噂されているエヌビディアとの提携は、この取り組みの中心になると予想されます。別途、LGはAIデータセンターの主要サプライヤーとしての地位も固めており、北米の大手テック企業に先進的な冷却システムを供給するための品質テストを実施していると報じられ、広範なAI構築への露出を多角化しています。 ## アジア全域への広がり このトレンドは日本と韓国にとどまりません。中国はロボット製造能力の構築において早期にリードを築いており、現地のヒューマノイドロボットは新たなマイルストーンを達成しています。台湾では、主要コンポーネントメーカーである上銀科技（Hiwin Technologies Corp.）の株価も急騰しました。韓国の現代自動車は、同国の軍が、子会社であるボストン・ダイナミクス（Boston Dynamics）の設計を含むロボット技術の配備に向けて提携を模索しているとのニュースを受けて上昇しました。 投資家の熱気は肌で感じられるものの、高度なロボティクスの大量商用化への道は複雑です。サクソ・マーケッツのチーフ・インベストメント・ストラテジスト、チャル・チャナナ氏は、「フィジカルAIは、生成AIよりもはるかに、安全性、規制、工場、サプライチェーン、そして顧客の信頼に対処しなければなりません」と述べています。現時点では、株価の上昇は将来の可能性を織り込んでおり、各企業は新たなバリュエーションを正当化するために収益を上げるという課題に直面することになります。 この記事は情報提供のみを目的としており、投資助言を構成するものではありません。