지정학적 해결 및 부문별 발전 속 미국 주식 시장 상승

2025년 9월 19일 금요일, 미국 주식 시장은 지정학적 발전과 독특한 부문별 움직임이 복합적으로 작용하며 상승 마감했습니다. 틱톡의 미국 사업 미래에 대한 예비 합의 소식은 특히 제안된 거래에 관련된 기업들에게 긍정적인 자극을 제공했습니다. 동시에 원자력 에너지 부문은 개별 주식의 상당한 성과를 보였고, 반도체 산업의 주요 기업 중 하나는 눈에 띄는 조정을 경험했습니다.

틱톡 합의, 기술 부문 심리 강화

도널드 트럼프 대통령은 중국 지도자 시진핑과의 “매우 생산적인 통화” 후 중국과의 틱톡 거래 “승인”을 발표했습니다. 구체적인 내용은 아직 나오지 않았지만, 이 프레임워크는 인기 있는 소셜 비디오 애플리케이션이 미국에서 계속 운영되어 잠재적인 금지를 피하는 것을 목표로 합니다. 이 합의는 틱톡을 위한 새로운 미국 법인 설립을 규정하며, 신규 및 기존 투자자 컨소시엄이 이 법인의 약 80%를 공동으로 소유하고 바이트댄스의 지분은 20% 미만으로 줄어들 것으로 예상됩니다.

오라클(ORCL) 주가는 당일 +4.06% 상승했으며, 월간 전체 28% 상승을 기록했습니다. 이 회사는 틱톡의 미국 클라우드 제공업체로서 미국 사용자 데이터 호스팅 및 컴퓨터 시스템 보안을 담당하는 역할을 계속할 예정입니다. 이러한 전략적 위치는 오라클의 클라우드 수익을 증대시킬 것으로 예상되며, 모닝스타는 틱톡이 오라클의 클라우드 인프라 사업에 약 5%의 잠재적 기여를 할 것으로 추정합니다. 실버 레이크 및 안드레센 호로위츠와 같은 저명한 미국 투자자들도 참여하는 이 거래는 미국 주도 이사회 설립과 미국 기업에 틱톡 알고리즘 통제권 부여를 통해 국가 안보 및 데이터 프라이버시 문제를 해결하고자 합니다. 이 장기화된 미중 분쟁의 해결은 국경을 넘는 기술 벤처에 대한 투자자 신뢰에 긍정적인 영향을 미치고, 외국 소유 소셜 미디어 플랫폼에 대한 선례를 세울 수 있습니다.

나노 원자력 에너지, 전략적 자산 매각으로 급등

나노 원자력 에너지 Inc. (NNE) 주가는 +21.20% 상승하며 크게 급등했습니다. 이는 회사가 ODIN 원자로 기술 및 관련 지적 재산권을 케임브리지 아톰 웍스에 620만 달러에 판매하겠다는 의향서 발표에 따른 것입니다. 이 거래에는 25만 달러의 선불 환불 불가 대금이 포함되며, 나머지는 2026년에 지급될 예정이며, 향후 한 자릿수 로열티도 발생할 수 있습니다.

이 매각은 나노 원자력이 제품 라인을 간소화하고, 특히 KRONOS MMR 에너지 시스템, LOKI MMR, ZEUS와 같은 가스 냉각 마이크로 원자로 포트폴리오에 자원을 재배치하기 위한 전략적 움직임입니다. 회사 회장인 Jay Yu는 이 결정이 변화하는 에너지 목표와 시장 수요를 충족하기 위한 내부 검토와 일치한다고 강조했습니다. 이 거래는 미국과 영국 간에 새로 발표된 대서양 첨단 원자력 파트너십과 같은 더 광범위한 이니셔티브와도 연결되어 있으며, 이는 원자력 발전 개발을 가속화하고자 합니다.

마이크론 테크놀로지 주가, 경쟁 심화 우려로 하락

광범위한 시장 및 특정 부문 상승과 대조적으로, 마이크론 테크놀로지 Inc. (MU) 주가는 -3.65% 하락하며 주 초에 기록한 사상 최고치에서 후퇴했습니다. 이러한 하락은 경쟁사 삼성이 인공지능(AI) 칩 시장의 주요 고객인 엔비디아와 고대역폭 메모리(HBM3E)를 성공적으로 인증했다는 보고서에 의해 촉발되었습니다. 이러한 발전은 중요한 HBM 부문 내에서 경쟁 심화와 잠재적인 가격 압력에 대한 우려를 불러일으켰습니다.

웰스 파고는 HBM이 강력한 AI 칩에서 필수적인 역할을 한다는 점을 감안할 때 이를 “HBM 가격에 대한 점진적인 부정적 요인”으로 강조했습니다. 추가 보고서에 따르면 마이크론은 차세대 메모리인 HBM4에 대한 엔비디아의 엄격한 기준을 충족하는 데 어려움을 겪을 수 있으며, 이는 삼성에 잠재적으로 이점을 제공할 수 있습니다. 이러한 경쟁적 도전은 최근 분석가들의 낙관론에도 불구하고 나타났습니다. 울프 리서치, UBS, 미즈호와 같은 회사들은 고성능 메모리 칩에 대한 강력한 수요를 이유로 마이크론 주식의 목표가를 상향 조정했습니다. 마이크론 CEO인 산자이 메로트라는 HBM 시장이 2030년까지 1000억 달러로 크게 확장될 것으로 예상하지만, 즉각적인 시장 반응은 선도적인 AI 칩 제조업체와의 경쟁 역학 및 인증 벤치마크에 대한 민감성을 반영합니다.

시장 전망: 부문 역학 및 지정학적 요인 탐색

최근 시장 움직임은 지정학적 협상, 전략적 기업 전략, 그리고 주요 기술 부문 내 경쟁 압력 간의 상호 작용을 강조합니다. 만약 틱톡 합의가 명확한 조건으로 최종 확정된다면, 이는 미래의 국경을 넘는 기술 협력의 모델이 될 수 있으며, 오라클과 같은 관련 미국 기업에 안정성과 새로운 수익원을 제공할 수 있습니다. 초기 단계이지만 빠르게 발전하는 원자력 에너지 부문에서 나노 원자력 에너지의 제품 제공에 대한 전략적 개선은 첨단 원자로 기술 분야에서 시장 리더십을 추구하는 데 집중하고 있음을 보여줍니다.

그러나 반도체 산업은 특히 고성장 AI 메모리 부문에서 계속해서 변동성을 보이고 있습니다. 경쟁 역학에 의해 주도된 마이크론의 최근 주가 조정은 이 분야를 특징짓는 끊임없는 혁신과 치열한 경쟁을 강조합니다. 투자자들은 틱톡 합의의 최종 확정, 첨단 원자력 에너지 프로젝트의 진행 상황, 그리고 고대역폭 메모리 분야의 진화하는 경쟁 환경을 계속 모니터링할 것입니다. 이러한 요소들이 향후 몇 주 동안 부문 성과와 광범위한 시장 심리를 형성할 것이기 때문입니다.