강력한 AI 칩 수요에 힘입어 기술 부문 발전; 배터리 기술 기업 자금 회수 직면하며 모기지 금리 완화

시장 개요

미국 주식 시장은 반도체 부문의 강력한 기업 실적, 배터리 기술 부문의 상당한 자금 조달 역전, 그리고 모기지 금리의 소폭 완화에 영향을 받아 다양한 성과를 기록했습니다. 기술 중심 지수는 인공지능(AI) 관련 하드웨어에 대한 지속적인 수요에 힘입어 회복력을 보였습니다. 반대로 특정 기업들은 규제 조치로 인해 상당한 역풍에 직면했습니다.

AI 주도 수요에 힘입어 반도체 부문 발전

반도체 산업은 **대만 반도체 제조 회사 (TSMC)**가 주도하여 견고한 성장을 보였습니다. 이 파운드리 거대 기업은 2025년 3분기에 331억 달러의 매출과 주당 2.92달러의 ADR 수익을 기록하며 분석가들의 예상을 뛰어넘는 39%의 전년 대비 EPS 증가를 보였습니다. 이러한 성과는 주로 AI 및 고성능 컴퓨팅 (HPC) 수요의 급증에 기인하며, 이는 순 매출의 상당 부분인 57%를 차지했습니다. 또한, 첨단 기술 (7nm 및 그 이상)은 웨이퍼 매출의 74%를 차지했습니다.

이러한 낙관적인 보고서에 따라 TSMC는 2025년 전체 연간 매출 성장률 가이던스를 이전 30% 전망에서 30% 중반대로 상향 조정하여 “AI 메가트렌드”에 대한 강한 확신을 나타냈습니다. 이 회사의 4분기 가이던스도 322억 달러에서 334억 달러 사이의 견고한 매출을 예상했습니다. 이러한 긍정적인 전망은 업계 전반에 반향을 일으켰으며, 주요 AI 칩 제조업체들이 상승세를 보였습니다. 엔비디아 (NVDA) 주가는 1%에서 1.5% 상승했으며, **브로드컴 (AVGO)**은 약 2%에서 2.4% 급등했습니다. Arm Holdings (ARM) 또한 장 마감 후 1.49% 상승했습니다.

분석가들은 TSMC의 중요성을 강조했습니다. Wedbush 분석가들은 다음과 같이 언급했습니다:

"AI로부터의 실제 수요는 실적 발표의 주요 초점 중 하나였으며, 우리는 회사가 장기적인 성장 궤도에 대해 좀 더 긍정적으로 돌아서고 있다고 생각합니다..."

BofA는 TSM의 목표 주가를 NT$1,600 (ADR의 경우 $330)에서 NT$1,800 (ADR의 경우 $360)으로 상향 조정하고 매수 등급을 재확인했습니다. TSMC CEO C.C. Wei는 이 추세의 지속적인 특성을 강조하며 AI 수요가 "3개월 전 생각했던 것보다 강하다"고 말했으며, 회사의 "AI 메가트렌드에 대한 확신이 강화되고 있다"고 덧붙였습니다.

미국 배터리 기술 회사, 상당한 자금 조달 철회에 직면

활기 넘치는 기술 부문과 대조적으로, **미국 배터리 기술 회사 (ABAT)**는 장 마감 후 거래에서 24.6% 급락하는 급격한 주가 하락을 경험했습니다. 이러한 상당한 하락은 **미국 에너지부 (DOE)**가 상업 규모의 수산화리튬 시설 개발을 위한 5,200만 달러 보조금을 취소하기로 결정한 데 따른 것입니다. 처음에 ABAT의 매칭 기여금과 함께 5,770만 달러로 평가된 이 보조금은 해지 당시 약 5,200만 달러의 DOE 환급 가능 자금이 남아 있었습니다.

이러한 어려움에도 불구하고 ABAT는 해지 결정에 항소하고 네바다주 수산화리튬 시설 프로젝트를 진행할 계획을 발표했습니다. 이 회사는 올해 공공 시장에서 5,200만 달러 이상을 확보했으며, 네바다 리튬 이니셔티브를 지원하기 위해 미국 수출입 은행으로부터 9억 달러의 금융 제안을 받았다고 강조했습니다. 그러나 재정적 영향은 여전히 우려 사항입니다. 이 회사의 최근 재무 지표는 어려운 상황을 보여줍니다. 보고된 매출은 429만 달러에 불과하며 (지난 3년간 성장 없음), 영업 이익률은 -979.56%, 순 이익률은 -1090.07%로, 상당한 운영 비효율성과 순손실을 나타냅니다.

모기지 금리 소폭 하락 기록

주택 시장 측면에서 모기지 금리는 작지만 주목할 만한 하락세를 보였습니다. **프레디 맥 (Freddie Mac)**은 2025년 10월 16일 현재 30년 만기 고정 금리 모기지 (FRM)가 평균 **6.27%**를 기록했으며, 이는 전주 6.30%에서 소폭 하락한 수치입니다. 유사하게, 15년 만기 FRM은 5.53%에서 5.52%로 하락했습니다. 프레디 맥의 수석 경제학자 **샘 카터 (Sam Khater)**는 이 금리들의 안정성에 대해 다음과 같이 언급했습니다:

"이번 주 모기지 금리는 소폭 하락했으며 지난 몇 주 동안 비교적 안정적으로 유지되었습니다."

이러한 지속적인 완화는 재융자 활동 증가로 이어졌으며, 증가하는 주택 재고와 느린 주택 가격 상승과 결합되어 잠재적인 주택 구매자들에게 더 유리한 환경을 조성하고 있습니다. 그럼에도 불구하고, 감당할 수 있는 가격은 여전히 중요한 과제로 남아 있으며, 2025년 6월 전국 기존 주택 중간 가격은 435,300달러였습니다. 분석가들은 지속적인 인플레이션 우려로 인해 연방 준비 제도의 추가 금리 인하 가능성에도 불구하고 모기지 금리가 2025년 말과 2026년까지 6% 중반대에서 유지될 가능성이 높다고 예상합니다.

더 넓은 의미와 전망

시장 성과의 차이는 투자자 심리에 영향을 미치는 주요 주제를 강조합니다. TSMC의 실적과 가이던스에서 입증된 바와 같이 AI 관련 반도체에 대한 지속적이고 견고한 수요는 기술 부문에 지속적인 추진력을 제공합니다. TSMC의 고급 제조 능력에 의존하는 엔비디아와 브로드컴과 같은 회사들은 이러한 추세의 직접적인 수혜자입니다.

반대로, 미국 배터리 기술 회사에 대한 보조금 중단은 정부 지원과 변화하는 규제 환경에 크게 의존하는 신생 산업 내에 내재된 위험과 자금 조달의 복잡성을 강조합니다. 이 회사가 프로젝트를 계속 진행하겠다고 약속했음에도 불구하고, 이 사건은 유사한 녹색 에너지 벤처에 대한 투자자 신뢰를 약화시키고 재정적 안정성과 다각화된 자금 조달 전략에 대한 더 면밀한 조사를 촉발할 수 있습니다.

주택 시장에서 모기지 금리의 소폭 하락은 점진적이기는 하지만 약간의 안도감을 제공하며 주택 공급을 제약했던 "잠금 효과"를 점진적으로 해제할 수 있습니다. 그러나 프레디 맥과 같은 정부 지원 기업 (GSE)의 민영화 및 지정학적 불확실성과 같은 잠재적인 미래 요인과 결합된 감당할 수 있는 가격에 대한 전반적인 도전은 계속해서 이 부문의 궤적을 형성할 것입니다. 시장 참여자들은 추가적인 방향 지시를 위해 다가오는 경제 보고서와 정책 결정을 모니터링할 것입니다.