Hive Digital Technologies, 운영 확장 및 전략적 시장 포지셔닝 속에서 주가 상승 경험

시장 성과, 전략적 확장 반영

**Hive Digital Technologies (NASDAQ: HIVE)**는 주가 평가에서 상당한 진전을 경험했으며, 최근 주가는 15.51% 상승하고 지난 한 달 동안 100% 이상 올랐습니다. 이러한 상승 움직임은 회사의 전략적 운영 확장과 비트코인 채굴 및 인공지능(AI) 고성능 컴퓨팅(HPC) 서비스라는 두 가지 고성장 부문 내에서의 포지셔닝에 대한 시장의 낙관론이 커지고 있음을 반영합니다.

운영 이정표 및 용량 성장

Hive Digital은 글로벌 비트코인 채굴 용량을 크게 늘리면서 공격적으로 운영 성장을 추구했습니다. 이 회사는 최근 글로벌 비트코인 채굴 함대에서 초당 **20 Exahash (EH/s)**를 넘어섰으며, 9월에는 최고 해시율이 21.7 EH/s에 도달했습니다. 이 확장은 주로 파라과이 발렌수엘라 시설의 새로운 ASIC 설치 덕분이며, 이는 하루 약 9 비트코인 생산에 기여합니다. 2025년 9월, HIVE는 267 BTC를 채굴하여 전월 대비 8% 증가, 2024년 9월 대비 **138%**의 상당한 연간 증가를 기록했습니다. 회사는 약 **18 줄/테라해시 (J/TH)**의 함대 효율성을 보고하여 최적화된 운영을 강조했습니다.

동시에 Hive Digital은 AI HPC 부문에서 상당한 진전을 이루었습니다. BUZZ 고성능 컴퓨팅 부문을 통해 회사는 토론토에 7.2메가와트 데이터 센터를 인수했습니다. 이 시설은 고급 컴퓨팅 클러스터를 호스팅하고 AI 워크로드에 최대 5,000개의 차세대 GPU를 지원하도록 설계되었으며, 온타리오의 청정 에너지 그리드와 최신 냉각 시스템을 활용합니다. 이 전략적 인수는 2026년까지 클라우드 컴퓨팅 및 AI 모델 훈련 서비스에서 1억 달러의 고마진 연간 수익을 창출하려는 HIVE의 야망의 초석입니다.

시장 반응 및 근본적인 동인

HIVE 주식에 대한 긍정적인 시장 반응은 주로 급성장하는 디지털 자산 시장과 가속화되는 AI 컴퓨팅 인프라 수요를 모두 활용하는 이중 엔진 전략에 의해 주도됩니다. 투자자들은 회사의 전 세계 함대가 수력 에너지로 구동되므로, 재생 에너지원에 대한 약속을 유지하면서 운영을 효율적으로 확장하는 회사의 능력을 인식하고 있는 것으로 보입니다.

2026 회계연도 1분기 실적은 이러한 모멘텀을 더욱 강조했으며, HIVE는 기록적인 4,560만 달러의 매출과 조정 EBITDA 4,460만 달러를 보고했습니다. 디지털 통화 채굴 수익은 전분기 대비 44.9% 증가한 4,080만 달러로 급증했으며, HPC 부문은 480만 달러를 창출하여 전분기 대비 59.8% 증가했습니다. 이러한 재무 성과는 전략적 확장과 결합되어 투자자 신뢰를 높였습니다.

광범위한 맥락 및 함의

Hive Digital이 친환경 비트코인 채굴에 전략적으로 중점을 둠으로써 에너지 소비로 인해 점점 더 면밀히 조사되는 산업 내에서 유리한 위치를 차지하게 됩니다. 파라과이 발렌수엘라에 있는 회사의 시설은 이러한 약속을 잘 보여주며, 지속 가능한 비트코인 생산에서 그 역할을 강조합니다. 더욱이, AI HPC 시장 진출은 수익 흐름을 다양화하고 상당한 장기 성장 잠재력을 가진 기술 트렌드를 활용합니다. 전 세계 비트코인 네트워크의 **2%**를 목표로 함으로써, 특히 비트코인 가치가 상승하는 상황에서 회사는 중요한 순풍과 보조를 맞춥니다. 이러한 다각화와 운영 우수성은 HIVE를 암호화폐 부문과 더 넓은 기술 부문 모두에서 차별화하는 핵심 요소입니다.

전문가 논평

분석가들은 HIVE의 전망에 대해 확실히 낙관적인 입장을 보였습니다. 한 분석가는 주가에 아직 완전히 반영되지 않은 다년간의 HPC 성장에 대한 상당한 잠재력을 언급하며 HIVE 주식에 '매수' 등급을 부여했습니다. 이 분석가는 7달러의 목표 가격을 예상하며, 현재 수준에서 약 **28%**의 상승 여력을 제시합니다.

"HIVE 주식에 7달러의 목표 가격으로 매수 등급을 부여합니다. 아직 주가에 완전히 반영되지 않은 다년간의 HPC 성장에 힘입어 약 28%의 상승 여력이 있다고 봅니다."라고 분석가는 언급했습니다.

이러한 전문가 관점은 Hive Digital이 성장 이니셔티브를 실행함에 따라 지속적인 가치 상승에 대한 시장의 기대를 강화합니다.

향후 전망

Hive Digital은 미국 추수감사절까지 비트코인 채굴 용량을 25 EH/s로 늘릴 계획으로 추가 확장을 준비하고 있습니다. 회사는 또한 비트코인 채굴 운영에서 발생하는 현금 흐름이 HPC 및 GPU AI 클라우드 사업의 지속적인 성장을 지원할 것으로 예상합니다. 경영진은 Roth Capital과 전략적 논의를 위해 만날 예정이며, 이는 추가 자금 조달 또는 공동 프로젝트를 위한 길을 열 수 있습니다. 토론토 데이터 센터의 성공적인 통합 및 확장은 회사의 장기적인 재정 건전성과 시장 지위에 크게 기여할 것으로 예상되므로, 1억 달러 AI 컴퓨팅 수익 목표를 향한 회사의 진행 상황과 함께 모니터링해야 할 핵심 요소가 될 것입니다.