골드만삭스, 낮은 이익 전망에 킹디 목표주가를 18.21달러로 하향 조정

킹디의 2025년 이익 전망, 예상치 하회

킹디 인터내셔널(00268.HK)은 2025년에 6천만 위안에서 1억 위안 사이의 순이익을 예상하며 흑자 전환을 전망했습니다. 이는 2024년 예상 순손실인 1억 4천2백만 위안에서 크게 개선된 것이지만, 이 가이던스는 골드만삭스의 이전 추정치인 1억 7천8백만 위안을 크게 밑돌았습니다. 회사는 예상 이익 개선의 원인을 규모 확장과 효율성 향상으로 돌렸습니다.

골드만삭스, 목표주가 18.21달러로 하향, 2025년 전망 47% 삭감

낮은 가이던스에 대응하여 골드만삭스는 예상보다 높은 운영 비용을 이유로 킹디의 2025년 이익 전망을 47% 삭감했습니다. 은행은 또한 2026년과 2027년 이익 추정치를 각각 8%와 6% 하향 조정했습니다. 이로 인해 주식의 목표주가는 이전 18.98달러에서 18.21달러로 하락했습니다.

장기적인 AI 잠재력에 '매수' 등급 유지

수익성과 비용에 대한 즉각적인 우려에도 불구하고 골드만삭스는 킹디 인터내셔널에 대한 '매수' 등급을 재확인했습니다. 은행 보고서는 회사의 축적된 기업 데이터, 인공지능의 전략적 활용, 그리고 고객 기업의 생산성 향상을 돕는 능력에 기반한 긍정적인 장기 전망을 강조했습니다. 이는 단기 수익은 압력을 받고 있지만, 은행의 핵심 투자 논리는 그대로 유지된다는 것을 시사합니다.