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International Flavors & Fragrances se acerca a un acuerdo para vender su negocio de ingredientes alimentarios a la firma de capital privado CVC Capital Partners por más de 4.000 millones de dólares, incluida la deuda, según personas familiarizadas con el asunto.
La transacción marcaría el último movimiento de IFF para optimizar sus operaciones y mejorar los márgenes, siendo la unidad de ingredientes alimentarios la división más grande de la compañía por ingresos. Una venta a ese precio figuraría entre las mayores adquisiciones apalancadas del sector químico especializado en lo que va del año.
IFF podría anunciar el acuerdo en los próximos días, advirtieron las fuentes, aunque las conversaciones aún podrían fracasar. The Wall Street Journal informó sobre la exclusiva el jueves.
La desinversión se produce mientras IFF, fabricante con sede en Nueva York de sabores, fragancias e ingredientes cosméticos activos, ha venido reestructurando su cartera bajo la dirección del director ejecutivo Erik Fyrwald, quien asumió el cargo en 2023. La compañía ha vendido activos no estratégicos y reducido costos para centrarse en segmentos de mayor margen, como las fragancias finas y los ingreditos de belleza.
CVC, una de las mayores firmas de capital privado de Europa con más de 200.000 millones de euros en activos bajo gestión, obtendría un importante proveedor de ingredientes utilizados por gigantes de alimentos envasados como Nestlé y PepsiCo. El negocio produce sabores salados, edulcorantes, texturizantes y otros aditivos que constituyen la base de los alimentos procesados.
El acuerdo requeriría aprobaciones regulatorias en múltiples jurisdicciones, aunque el cronograma para su cierre sigue sin estar claro. Ni IFF ni CVC respondieron a las solicitudes de comentarios.
La venta de la unidad de ingredientes alimentarios dejaría a IFF más concentrada en sus operaciones principales de sabores y fragancias, que generan mayores márgenes y están menos expuestas a las fluctuaciones de los precios de las materias primas. Las acciones de la compañía han subido aproximadamente un 1,3% en las primeras operaciones tras el informe.
Este artículo tiene únicamente fines informativos y no constituye asesoramiento de inversión.
