Edgen Stock·Mar 09 2026, 01:44创纪录数量的美国工人正在从他们的退休账户中进行困境取款，这表明即便整体账户余额达到历史新高，部分人口的金融困境仍在加剧。Vanguard 的数据显示，经济图景呈现出分化：市场上涨使许多人的储蓄增加，而另一些人则被迫动用这些资金来应对紧急情况。
2025年，由 Vanguard 集团管理的 401(k) 计划中，有创纪录的 6% 的工人进行了困难提款，这表明部分美国家庭面临的金融压力日益增大。这一数字高于 2024年的 4.8%，也是自 2018年以来连续第六年增长。数据显示，这些提款反映了迫切的财务需求，主要原因是为了避免房屋止赎、驱逐以及支付医疗费用。中位数提款金额为 1,900 美元。
这一趋势表明，尽管失业率较低等宏观经济指标看起来良好，但潜在的金融不稳定正在迫使更多个人清算长期储蓄以应对眼前的生存需求。这可能带来严重后果，因为提款通常需要缴纳所得税，并且对于 59 岁半以下的个人还会额外征收 10% 的罚款，从而永久性地侵蚀退休金安全。
与困难提款案例的增加形成鲜明对比的是，401(k) 参与者的整体财务状况表现强劲。受国内和国际股市强劲表现的推动，2025年平均账户余额增长了 13%，达到创纪录的 167,970 美元。这一增长不仅反映了市场收益，也体现了储蓄习惯的改善。
2025年，创纪录的 45% 的参与者提高了他们的储蓄率，其中许多是通过自动升级计划实现的。这种余额上升与提款增加的双重趋势描绘了美国工人两极分化的图景。尽管许多人受益于有利的投资环境，但越来越多的少数人正经历着严重的金融压力，不得不动用他们的主要退休金工具。
几个结构性因素导致困难提款数量的增加。自 2018年以来，国会采取的行动使得获取这些资金变得更加容易，取消了此前要求首先办理 401(k) 贷款的规定。最近，2022年的一项法律扩大了提款的允许原因，将家庭暴力受害者和联邦宣布的灾区居民纳入其中。
与此同时，401(k) 计划中自动加入的普及，使更多的工人纳入了退休金体系。2025年，Vanguard 的雇主计划中 61% 采用了自动加入，高于 2013年的 34%。虽然这项政策提高了整体储蓄和参与度，但这也意味着当金融紧急情况发生时，更多的人拥有可动用的资金账户，从而导致提款数量的增加。