Boston Scientific, Uzun Vadeli Gelir Büyüme Tahminlerini Yükseltmeye Hazırlanıyor

Boston Scientific, Uzun Vadeli Organik Gelir Büyümesinde Artış Bekliyor

Boston Scientific (BSX), iki yılda bir düzenlenen yatırımcı gününde (Doğu Saati ile 30 Eylül 2025 Salı, sabah 8:30'da başlayacak) uzun vadeli organik gelir büyüme beklentilerini yükselttiğini açıklayacak. Tıbbi teknoloji devi, 2026-2028 dönemi için organik gelir büyüme rehberliğini, daha önce 2024-2026 için belirlenen %8 ila %10 aralığından %9 ila %11 aralığına yükseltmeye hazırlanıyor. Bu beklenen yukarı yönlü revizyon, güçlü operasyonel performansı ve sağlık sektöründeki stratejik konumunu yansıtmaktadır.

Operasyonel Güçlü Yönler Yükselen Beklentiyi Destekliyor

Bu iyimser tahmin, büyük ölçüde Boston Scientific'in ürün portföyü ve operasyonel stratejileri genelinde tutarlı icrasına atfedilmektedir. Şirket, başarılı ürün lansmanları, etkili maliyet yönetimi girişimleri, tarife optimizasyonu ve stratejik fiyatlandırma yoluyla güçlü bir ivme göstermiştir. Bu faktörler, çeyreklik hedeflere tutarlı bir şekilde ulaşılmasına katkıda bulunarak yönetimin şirketin büyüme yörüngesine olan güvenini pekiştirmiştir. Son dönemdeki performans öne çıkanları arasında, Boston Scientific'in Temmuz ayında analist beklentilerini aşmasının ardından 2025 tahminini yükseltmesi yer alıyor, bu da güçlü temel iş temellerini işaret ediyor.

Sağlam Finansal Performans ve Değerleme

Boston Scientific'in finansal sağlığı, artan rehberlik potansiyelini desteklemektedir. 2025 yılı için şirket, net satışların raporlama bazında yaklaşık %18-19, organik bazda ise %14-15 oranında büyümesini beklemektedir, bu da önceki rehberliğin üzerindedir. 2025 yılı için tam yıl düzeltilmiş Hisse Başına Kazanç (EPS) beklentisi, önceki 2,87-2,94 dolar aralığından 2,95-2,99 dolar aralığında öngörülmektedir. 2025 yılının ikinci çeyreğinde BSX, düzeltilmiş EPS'yi 0,75 dolar olarak raporlayarak Zacks Konsensüs Tahmini olan 0,72 doları %4,2 oranında aşmıştır. 2025 yılının ikinci çeyreğinde çeyreklik gelirler yıllık bazda %22,8 artışla 5,06 milyar dolara ulaşarak analist tahminleri olan 4,89 milyar doları aşmıştır. Şirketin 31,06'lık ileriye dönük Fiyat/Kazanç (P/E) oranı, yatırımcıların gelecekteki kazanç potansiyeli için prim ödemeye istekli olduğunu göstermekte olup, neredeyse 2,94 milyar dolarlık önemli bir serbest nakit akışı ve geçen yılki %17,35'lik getirisiyle tamamlanmaktadır.

Analist Konsensüsü ve Sektör Çıkarımları

Araştırma firması Needham, Boston Scientific üzerindeki "Satın Al" notunu ve 121,00 dolarlık fiyat hedefini koruyarak, onu sektördeki "en yüksek kaliteli büyük sermayeli tıbbi teknoloji şirketlerinden" biri olarak sınıflandırmıştır. Bu görüş, InvestingPro verilerine göre 1,3 ("Güçlü Satın Al") güçlü bir analist konsensüs derecesiyle desteklenmektedir. Benzer şekilde, Oppenheimer kısa süre önce Boston Scientific'in hisse senedi derecelendirmesini "Piyasa Üstü Getiri"ye yükseltmiş, özellikle elektrofizyoloji franchise'ındaki güçlü icra ve başarılı bir birleşme stratejisini gerekçe göstermiştir.

"Needham, Boston Scientific'i sektördeki en yüksek kaliteli büyük sermayeli tıbbi teknoloji şirketlerinden biri olarak görmeye devam etmektedir."

Boston Scientific'ten beklenen daha güçlü büyüme görünümü, sadece BSX'e değil, aynı zamanda daha geniş tıbbi teknoloji sektörüne de yatırımcı ilgisini artırması beklenmektedir. Şirketin güvenilir büyüme ve istikrarlı marjlar sunmaya devam etmesi, hem emsalleri hem de genel uzun vadeli piyasa duyarlılığı için önemli bir gösterge konumundadır. Bu trend, inovasyon, azalan enflasyon ve küresel ekonomilerin istikrara kavuşmasıyla desteklenen gelişmiş tıbbi teknolojilere yönelik daha geniş bir sektör itici gücüyle uyumlu olup, sağlık araştırma ve geliştirmesine daha fazla yatırım çekebilir.

Stratejik Satın Alımlar ve Gelecekteki Katalizörler

Boston Scientific, yakın zamanda Bolt Medical'in satın alınması ve Elutia Inc.'in biyo-zarf ürünleri olan EluPro ve CanGaroo'yu 88 milyon dolar nakit karşılığında satın alma anlaşması da dahil olmak üzere stratejik genişleme yoluyla proaktif olmuştur. Bu satın almaların 2025 yılının dördüncü çeyreğinde tamamlanması beklenmektedir. Ayrıca şirket, ürün portföyüne ek olarak 2025 yılının sonlarında periferik kullanım için lazer tabanlı intravasküler litotripsi sistemini piyasaya sürmeyi planlamaktadır. Yatırımcılar, bu güncellenmiş hedeflerin resmi onayı ve şirketin gelecekteki gidişatına ilişkin daha fazla stratejik içgörü için 30 Eylül 2025'teki Yatırımcı Günü etkinliğini yakından takip edeceklerdir.