Çin'de sahte devlet tahvili projelerini içeren USDT bağlantılı bir dolandırıcılık vakası önemli mali kayıplara yol açtı ve stablecoin düzenlemesi ile yatırımcı koruması hakkında endişeleri artırdı.

Yönetici Özeti

Çin'de USDT ve uydurma devlet tahvili projeleri içeren bir dolandırıcılık vakası, 6 milyon yuanı aşan kayıplara yol açtı. 1900'den fazla katılımcıyı çeken bu plan, kripto para birimi dolandırıcılıklarıyla ilişkili risklerin altını çizmekte ve bölgede USDT gibi stablecoin'lere yönelik artan düzenleyici incelemeyi tetikleyebilir.

Olay Detayı

Yüksek Halk Savcılığı, bir suç örgütünün sosyal medyada ve çevrimiçi toplantılar aracılığıyla sahte devlet tahvili projeleri tanıtarak yatırımcıları dolandırdığını duyurdu. Katılımcılar, bu hayali projelere yatırım yapmak için RMB'yi USDT'ye dönüştürmeye ikna edildi. Shandong Eyaleti Huimin İlçesi Savcılığı'na göre, altı ay içinde, bu plan ülke genelinde 1900'den fazla kişiyi tuzağa düşürdü ve 6 milyon yuanın üzerinde kayıplara neden oldu.

Piyasa Etkileri

Bu olay, özellikle gelişmekte olan düzenleyici çerçevelere sahip bölgelerde, yatırımcıların kripto para birimi içeren dolandırıcılıklara karşı savunmasızlığını vurgulamaktadır. USDT'nin dolandırıcı yatırımlar için bir araç olarak kullanılması, stablecoin'lere yönelik artan incelemelere ve Çin'de daha sıkı düzenleyici gözetim çağrılarına yol açabilir. Shenzhen yetkilileri, halkın bu varlıklara ilişkin sınırlı anlayışını ve aldatıcı pazarlama taktiklerinin kullanımını gerekçe göstererek, stablecoin yatırımı olarak gizlenen yasa dışı mali faaliyetlere karşı halihazırda uyarıda bulunmuştur. > "Bu kuruluşlar, 'sanal para birimleri', 'sanal varlıklar' ve 'dijital varlıklar' içeren sözde yatırım projelerini abartmak için stablecoin gibi yeni kavramları sömürüyorlar... Kamuoyundan fon toplamak için sahte kamu reklamcılığı yapıyorlar ve bu da fon toplama, kumar, dolandırıcılık, piramit şemaları ve kara para aklama gibi yasa dışı faaliyetlere yol açıyor."

Uzman Yorumu

Mali Eylem Görev Gücü (FATF)'e göre, yasa dışı kripto fonlarının izini sürmek ve geri almak için uluslararası işbirliği hayati önem taşımaktadır. FATF, sınır ötesi bilgi paylaşımını vurgulamakta ve ülkeleri karşılıklı hukuki yardım mekanizmaları uygulamaya çağırmaktadır. SEC gibi düzenleyici kurumlar da inovasyonu, sermaye oluşumunu, piyasa verimliliğini ve yatırımcı korumasını desteklemek için kripto varlıklar için düzenleyici netliği önceliklendirmektedir. SEC Başkanı Paul Atkins, "temel öncelik"in "kötü niyetli aktörlerin yasayı ihlal etmesini engellemeye devam ederken, kripto varlıkların çıkarılması, saklanması ve ticareti için net kurallar sağlamak" olduğunu belirtmiştir.

Daha Geniş Bağlam

Çin'in kripto para birimlerine ilişkin daha geniş duruşu, merkezi olmayan finansı bastırmayı ve e-CNY'yi teşvik etmeyi amaçlayan kapsamlı bir baskıyı içermektedir. 2025 kripto yasağı, alım satım, madencilik ve sahiplenmeyi suç haline getirerek hükümetin dijital para birimleri üzerindeki kontrolünü pekiştirmektedir. USDT'yi içeren bu olay, hükümetin kripto para birimleriyle ilişkili riskleri azaltma ve finansal istikrarı sürdürme çabalarıyla uyumludur. Odak noktası, gelişmiş cihaz zekası, davranışsal analiz ve tehdit zekası entegrasyonu kullanılarak ödemeler gönderilmeden önce dolandırıcılığı önlemektir. Siber Dolandırıcılık İstihbarat Platformu (CFIP) gibi platformlar aracılığıyla finansal kurumlar arasındaki işbirliği, katır hesapları hakkında gerçek zamanlı istihbarat paylaşımını sağlayarak kripto aklama zincirlerini bozmakta ve yasal müşteriler için aksaklıkları en aza indirmektedir. İngiltere de dolandırıcılıkları önlemek için kripto üzerindeki denetimini sıkılaştırmakta, kripto borsalarını Finansal Davranış Otoritesi (FCA)'nin finansal hizmetler çerçevesine almakta ve işlem öncesi AML/KYC kontrollerini zorunlu kılmaktadır.

Düzenleyici gelişmeler ve işbirliği, kripto para birimi dolandırıcılıklarına karşı ödeme öncesi korumaları ölçeklendirmek, tüketicileri korumak ve fintech ekosistemine olan güveni geri kazandırmak için gereklidir.