凱雷擬斥資逾 28 億美元收購 MAI Capital，加碼財富管理業務

凱雷投資集團 (CG) 將收購 MAI Capital Management 的多數股權，後者是一家管理資產規模超過 180 億美元的註冊投資顧問公司。此次交易於 4 月 1 日宣布，對這家總部位於克利夫蘭的公司的估值超過 28 億美元，標誌著這家私募股權巨頭正進一步進軍穩定且產生費用的財富管理領域。

「與 MAI 的合作是我們構建多元化全球投資平台戰略的基石，」凱雷發言人表示。「財富累積的長期趨勢以及對專業財務建議日益增長的需求，創造了一個引人注目的長期機遇。」

該交易顯著擴大了凱雷在高淨值細分市場的佈局。此前，黑石 (Blackstone) 和 KKR 等另類資產管理公司也紛紛收購註冊投資顧問 (RIA) 的股份，旨在使收入來源從波動的業績費轉向更可預測的管理費。MAI 發展迅速，自 2018 年以來已完成了 18 次針對小型財富管理公司的收購。

對於凱雷而言，此次收購提供了一個直接進入日益增長的私人財富池的渠道，而這正是其私募股權、信貸和房地產基金的關鍵資金來源。此舉預計將增加凱雷的費用相關收益，並可能隨著私募股權公司尋求部署其龐大資金池而刺激支離破碎的財富管理行業進一步整合。

戰略擴張

收購 MAI Capital Management 代表了凱雷的戰略轉向，旨在獲取財富管理行業特有的穩定、經常性收入流。這與傳統私募股權更具週期性的性質形成鮮明對比，傳統私募股權依賴於成功的基金退出。

由管理合伙人 Rick Buoncore 領導的 MAI Capital 服務的客戶群體包括運動員、演藝人員和高淨值人士。該公司現有的管理團隊將重新投資於公司並繼續領導其運營，以確保客戶的連續性和增長戰略。在凱雷這樣的大型資產管理公司的支持下，預計將加速 MAI 自身的收購驅動型增長戰略。

本文僅供參考，不構成投資建議。