Keel Infrastructure 發行4億美元可轉換票據，用於資料中心建設

Keel Infrastructure Corp. 將其可轉換票據發行規模擴大至4億美元，票面利率為1.250%，藉此籌集資金用於資料中心開發，因該公司正加速從比特幣挖礦轉型至人工智慧基礎設施。

這家在納斯達克及多倫多證券交易所交易代碼為 KEEL 的公司，於6月5日定價發行利率1.250%、2032年到期的可轉換優先票據，發行規模較前一天宣布的3.5億美元有所擴大。初始購買者擁有13天的選擇權，可額外購入最多5,800萬美元的票據，屆時總規模將達4.58億美元。付款義務由 Keel 的全資子公司 Bitfarms Ltd. 全額擔保。

該票據的初始轉換價格為每股7.41美元，較6月4日每股5.93美元的收盤價溢價25%。Keel 已簽訂私下協商的上限買權交易，上限價格為每股11.86美元（較參考價格溢價100%），以減少轉換時的潛在股權稀釋。票據將於2032年1月15日到期，利息自2026年7月15日起每半年支付一次。

Keel 計劃將部分淨收益用於資助上限買權交易，其餘資金則用於一般公司用途，包括為長週期設備支付預付款以及與資料中心開發相關的信用狀。該公司表示，其現有流動性足以透過租賃方式開發其 Panther Creek、Sharon 及 Moses Lake 場址，但額外資本將提升其在2.2吉瓦管線中進行增值投資的靈活性。交易預計將於6月9日左右完成，具體取決於市場條件及交易所批准。

此次發行之際，Keel 正將業務重點從加密貨幣挖礦轉向高效能運算及人工智慧資料中心。該公司於4月1日透過法定安排計劃從加拿大遷冊至美國。Keel 在賓夕法尼亞州、華盛頓州及魁北克省等電力需求旺盛的市場運營。執行長 Benjamin Gagnon 上週表示，自5月11日第一季財報電話會議以來，Keel 已與129位投資者進行洽談，而2025年全年僅為168位，此番言論引發市場對其可能達成超大規模租賃協議的臆測。

該可轉換票據僅根據 Rule 144A 向合格機構買家發售，且未依據《證券法》進行登記。本次發行須經納斯達克及多倫多證券交易所批准。

本文僅供資訊參考，不構成投資建議。