SpaceX đặt mục tiêu IPO kỷ lục 75 tỷ USD với định giá 1.75 nghìn tỷ USD

SpaceX chuẩn bị IPO kỷ lục 75 tỷ USD với định giá 1.75 nghìn tỷ USD

SpaceX của Elon Musk đang chuẩn bị nộp hồ sơ chào bán cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO) có thể trở thành lớn nhất trong lịch sử, với kế hoạch huy động hơn 75 tỷ USD trong đợt ra mắt dự kiến vào tháng 6. Đợt chào bán này đặt mục tiêu định giá có thể vượt quá 1.75 nghìn tỷ USD, một mức tăng đáng kể so với đợt bán cổ phiếu thứ cấp tư nhân gần đây đã định giá công ty ở mức khoảng 800 tỷ USD. Đợt huy động vốn đầy tham vọng này sẽ phá vỡ kỷ lục IPO 29.4 tỷ USD trước đó do Saudi Aramco thiết lập vào năm 2019, đưa SpaceX trở thành một trong những công ty đại chúng giá trị nhất thế giới ngay sau khi niêm yết.

Số tiền thu được từ IPO dự kiến sẽ tài trợ cho các dự án đòi hỏi nhiều vốn của công ty, bao gồm việc tăng tốc tần suất bay của tên lửa Starship tái sử dụng và xây dựng các trung tâm dữ liệu AI trong không gian. Công ty được cho là đã liên hệ với các ngân hàng hàng đầu Phố Wall, bao gồm Bank of America, JPMorgan và Goldman Sachs, để dẫn dắt đợt chào bán lớn này, cho thấy công tác chuẩn bị đã ở giai đoạn cuối.

10 triệu thuê bao của Starlink thúc đẩy thách thức đối với các gã khổng lồ viễn thông

Định giá tăng vọt chủ yếu được thúc đẩy bởi sự thành công của Starlink, bộ phận internet vệ tinh của SpaceX. Dịch vụ này đã thu hút hơn 10 triệu thuê bao trên toàn cầu và được báo cáo là có lợi nhuận, đã triển khai một chòm sao gồm hơn 10.000 vệ tinh quỹ đạo Trái đất thấp. Starlink đã trở thành động lực tăng trưởng chính của công ty, với các nhà phân tích ước tính rằng nó đã tạo ra khoảng 12 tỷ USD trong tổng doanh thu khoảng 15 tỷ USD của SpaceX vào năm ngoái.

SpaceX đang tận dụng đà tăng trưởng này để trực tiếp thách thức ngành viễn thông đã có tên tuổi. Công ty là nhà thầu đã được xác nhận trong cuộc đấu giá phổ tần không dây AWS-3 sắp tới của Ủy ban Truyền thông Liên bang, cạnh tranh với các ông lớn như AT&T, Verizon và T-Mobile. Bằng cách đảm bảo phổ tần này, SpaceX đặt mục tiêu cung cấp băng thông rộng tốc độ cao trực tiếp đến điện thoại di động, một động thái đe dọa phá vỡ các mô hình kinh doanh của các nhà cung cấp không dây truyền thống trên mặt đất.

Musk dự kiến phân bổ 30% cổ phần cho nhà đầu tư cá nhân, chưa từng có tiền lệ

Khác với các cấu trúc IPO thông thường, Elon Musk dự định phân bổ tới 30% cổ phần chào bán cho các nhà đầu tư cá nhân, một mức tăng đáng kể so với tỷ lệ tiêu chuẩn 5-10%. Chiến lược này nhằm mục đích xây dựng một nền tảng cổ đông cá nhân dài hạn thay vì các nhà đầu tư tổ chức có thể nhanh chóng bán để kiếm lời. Cách tiếp cận này phản ánh nỗ lực có chủ đích nhằm định hình cơ sở nhà đầu tư sau IPO của công ty.

Chiến lược phân phối được tổ chức rất chặt chẽ, với các vai trò cụ thể được giao cho các tổ chức tài chính. Bank of America được cho là sẽ quản lý việc phân phối cho các khách hàng có giá trị ròng cao ở Hoa Kỳ, Morgan Stanley sẽ xử lý các đơn đặt hàng nhỏ hơn của nhà đầu tư cá nhân thông qua nền tảng E*Trade của mình, còn UBS và Citi sẽ điều phối doanh số bán lẻ và tổ chức quốc tế. Quá trình được điều chỉnh riêng này nhấn mạnh bản chất độc đáo và được lên kế hoạch tỉ mỉ của quá trình chuyển đổi của SpaceX sang thị trường đại chúng.