Cổ phiếu Bruker Corporation tăng sau các đơn đặt hàng thiết bị lớn

Ngành Công nghệ tăng trưởng khi Bruker đạt được các đơn đặt hàng lớn

Thị trường chứng khoán Hoa Kỳ đã chứng kiến những khoản tăng tập trung vào lĩnh vực thiết bị khoa học vào thứ Sáu, ngày 3 tháng 10 năm 2025, khi cổ phiếu của Bruker Corporation (NASDAQ:BRKR) tăng 6,17%, đóng cửa ngày giao dịch ở mức 36,98 USD. Động thái này xảy ra sau khi công ty thông báo nhận được các đơn đặt hàng mới tổng cộng khoảng 10 triệu USD cho các thiết bị Cộng hưởng từ hạt nhân (NMR) hiệu suất cao tiên tiến của mình.

Tổng quan chi tiết về các hợp đồng gần đây của Bruker

Bruker tiết lộ rằng các đơn đặt hàng quan trọng đã được đặt bởi ba tổ chức nghiên cứu hàng đầu của Hoa Kỳ: Trung tâm Sinh học Cấu trúc New York (NYSBC), Đại học Delaware và Đại học Northwestern. Các hệ thống này, được tài trợ bởi Viện Y tế Quốc gia (NIH) và Quỹ Khoa học Quốc gia (NSF), dự kiến sẽ được giao và lắp đặt vào năm 2026. Thiết bị NMR chuyên dụng được chỉ định để hỗ trợ các sáng kiến nghiên cứu quan trọng trong các lĩnh vực như sinh học cấu trúc, khám phá thuốc, nghiên cứu bệnh tật và khoa học vật liệu. Đáng chú ý, đơn đặt hàng của NYSBC bao gồm Hệ thống đo thư giãn NMR đa trường đầu tiên ở Bắc Mỹ, làm nổi bật tính tiên tiến của công nghệ và vị thế của Bruker là một công ty dẫn đầu trong thiết bị khoa học tiên tiến.

Phản ứng thị trường và các động lực tiềm ẩn

Mức tăng 6,17% của Bruker vào ngày 3 tháng 10 đại diện cho một sự phục hồi một phần, vì cổ phiếu này đã trải qua mức giảm 11,49% trong mười ngày giao dịch trước đó. Giao dịch trong ngày đã chứng kiến ​​sự biến động 7,57%, dao động từ mức thấp 34,99 USD đến mức cao 37,64 USD. Đồng thời, khối lượng giao dịch giảm 360,46K cổ phiếu mặc dù giá tăng, mà một số nhà phân tích diễn giải là một tín hiệu cảnh báo sớm tiềm ẩn về rủi ro gia tăng trong ngắn hạn. Phản ứng tích cực ngay lập tức của thị trường cho thấy niềm tin của nhà đầu tư vào nhu cầu cụ thể đối với công nghệ chuyên biệt của Bruker trong lĩnh vực nghiên cứu khoa học đời sống, đặc biệt là khi có nguồn tài trợ liên bang hỗ trợ các hợp đồng mới này. Tuy nhiên, xu hướng trung bình động tổng thể của công ty cho thấy một bức tranh hỗn hợp, với nhiều tín hiệu tăng giá gần đây hơn, nhưng các chỉ báo Trung bình động đơn giản (SMA) trung hạn lại chỉ ra một xu hướng giảm giá mạnh. Các mức kháng cự được xác định ở 38,24 USD và 41,12 USD. Hơn nữa, tỷ lệ bán khống đối với BRKR ở mức 20,62% tính đến ngày 2 tháng 10 năm 2025, cho thấy một phần đáng kể các nhà đầu tư có thể đang dự đoán sự đảo chiều giá.

Bối cảnh rộng hơn và các chỉ số sức khỏe tài chính

Bruker Corporation, với vốn hóa thị trường 5,28 tỷ USD, đã chứng minh tăng trưởng doanh thu vững chắc, báo cáo 10,36% trong mười hai tháng qua và 12,5% trong ba năm qua. Mặc dù có những khoản tăng doanh thu này, biên lợi nhuận hoạt động của công ty đã giảm xuống 9,63%, với biên lợi nhuận ròng là 2,31%, phản ánh những thách thức trong việc chuyển đổi doanh thu thành lợi nhuận. Tỷ lệ hiện hành 1,61 cho thấy thanh khoản ngắn hạn đầy đủ, nhưng tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu 1,34 cho thấy mức đòn bẩy tương đối cao. Các chỉ số định giá đưa ra một cái nhìn phức tạp: trong khi phân tích của InvestingPro cho thấy công ty dường như được định giá hợp lý dựa trên các chỉ số Giá trị hợp lý hiện tại của nó, tỷ lệ Giá trên Thu nhập (P/E) của nó là 66,98 cao hơn đáng kể so với trung vị lịch sử của nó, có khả năng cho thấy sự định giá quá cao so với lợi nhuận. Gần đây, Bruker đã thực hiện một đợt phát hành công khai 600 triệu USD cổ phiếu ưu đãi chuyển đổi bắt buộc, với số tiền thu được nhằm mục đích củng cố bảng cân đối kế toán bằng cách trả nợ. Tuy nhiên, động thái tài chính này đã vấp phải phản ứng tiêu cực của thị trường, góp phần làm cổ phiếu giảm 7,6% vào đầu tháng 8 năm 2025. TD Cowen duy trì xếp hạng 'Giữ' đối với Bruker, lưu ý sự cần thiết của việc chào bán để có sự linh hoạt tài chính. Hệ số beta của cổ phiếu là 1,27 cho thấy mức độ biến động cao hơn so với thị trường chung.

Quan điểm của nhà phân tích và triển vọng tương lai

Tâm lý của nhà phân tích đối với Bruker vẫn thận trọng, phần lớn là do sự yếu kém dai dẳng trong nguồn tài trợ R&D học thuật và dược phẩm sinh học rộng hơn, vốn là một động lực quan trọng cho sự tăng trưởng của công ty. Bản thân Bruker đã điều chỉnh giảm dự báo tài chính cả năm 2025, viện dẫn "giá dược phẩm" là một yếu tố góp phần gây ra sự chậm trễ trong đầu tư nghiên cứu dược phẩm sinh học và công nghiệp. Mặc dù các đơn đặt hàng gần đây cung cấp một tín hiệu tích cực cho nhu cầu trong các thị trường ngách cụ thể, nhưng một số mô hình phân tích, chẳng hạn như từ Intellectia AI, dự báo giá sẽ giảm trong ngắn hạn, dự đoán giá 1 ngày là 34,92 USD, triển vọng 1 tuần là 34,94 USD và dự báo 1 tháng là 34,08 USD, phân loại BRKR là ứng cử viên "Bán mạnh" dựa trên một số tín hiệu tiêu cực và xu hướng giảm. Các nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ khả năng của Bruker trong việc tận dụng vị thế dẫn đầu về công nghệ và các hợp đồng mới để đạt được hiệu quả tài chính bền vững. Các yếu tố chính cần theo dõi trong những tuần và tháng tới bao gồm các xu hướng rộng hơn trong nguồn tài trợ R&D, tác động của các chính sách định giá dược phẩm đối với đầu tư dược phẩm sinh học và việc công ty thực hiện các chiến lược giảm nợ và các sáng kiến hiệu quả hoạt động. Các ý nghĩa dài hạn của các đơn đặt hàng này, với việc giao hàng vào năm 2026, sẽ rất quan trọng trong việc đánh giá quỹ đạo của công ty giữa các động lực thị trường rộng lớn hơn này.