Nhà giao dịch thực hiện mua giao ngay 1 triệu đô la để kiếm 233.000 đô la lợi nhuận
Thứ Bảy, ngày 17 tháng 1, một nhà giao dịch ẩn danh có tên "@a4385" đã dàn dựng một giao dịch có lợi nhuận trên nền tảng dự đoán Polymarket bằng cách lợi dụng thanh khoản mỏng cuối tuần. Nhà giao dịch này đã tích lũy 77.000 cổ phiếu "UP" trong một hợp đồng đặt cược vào việc giá XRP tăng từ 12:45 PM ET (UTC-5) đến 1:00 PM ET (UTC-5), mua chúng với chi phí trung bình 48 xu mỗi cổ phiếu.
Chỉ hai phút trước khi hợp đồng được thanh toán, một ví được cho là có liên kết với nhà giao dịch đã thực hiện một giao dịch mua 1 triệu đô la XRP trên Binance. Lệnh mua lớn này đã đẩy giá giao ngay của tiền điện tử tăng khoảng 0,5%, đảm bảo hợp đồng thị trường dự đoán được thanh toán theo hướng có lợi cho nhà giao dịch. Các cổ phiếu "UP" trở nên có thể đổi được với giá 1 đô la mỗi cổ phiếu, biến vị thế ban đầu thành khoản lãi 233.000 đô la. Nhà giao dịch sau đó ngay lập tức bán XRP trên Binance, với toàn bộ hoạt động ước tính tốn 6.200 đô la.
Chiến lược làm cạn kiệt thanh khoản của bot, phơi bày lỗ hổng nền tảng
Sự kiện này làm nổi bật những lỗ hổng đáng, kể trong các bot tạo lập thị trường tự động (AMM) cung cấp thanh khoản trên các nền tảng như Polymarket. Những bot này, được lập trình để giao dịch chênh lệch giá do sự không hiệu quả về giá, đã bị rút cạn một cách có hệ thống khi chúng tiếp tục bán cổ phiếu "UP" cho nhà giao dịch, ngay cả khi giá giao ngay của XRP ban đầu suy yếu. Theo nguồn dữ liệu PolymarketHistory, thao tác này đã khiến các bot tự động mất đi lợi nhuận cả năm chỉ sau một đêm.
Sự việc này đã châm ngòi cho một cuộc tranh luận rộng rãi hơn về tính toàn vẹn của thị trường trong tài chính phi tập trung. Các chuyên gia trong ngành lập luận rằng các bot phải trở nên có nhận thức ngữ cảnh hơn, có khả năng nhận diện các chiến thuật đối địch, sự thay đổi thanh khoản và các ưu đãi giao dịch gần thời điểm hết hạn hợp đồng. Thể hiện mối lo ngại này, Chris Tremulis, người đứng đầu toàn cầu về tuân thủ hàng hóa tại Goldman Sachs, đã tuyên bố trên X:
Ưu tiên tính toàn vẹn của thị trường sẽ là chìa khóa để các nhà lãnh đạo thị trường dự đoán đạt được sự chấp nhận đáng kể từ các tổ chức (nếu đó là điều họ muốn).
— Chris Tremulis, Người đứng đầu toàn cầu về tuân thủ hàng hóa tại Goldman Sachs
Tremulis nói thêm rằng việc thực thi quy tắc mạnh mẽ hơn, điều tra nhanh hơn và khả năng chuyển hồ sơ cho các cơ quan quản lý như CFTC là những bước cần thiết cho sự trưởng thành của thị trường dự đoán.
