Freddie Mac chấp nhận VantageScore 4.0, thách thức vị thế thống trị của FICO

Freddie Mac sẽ bắt đầu chấp nhận VantageScore 4.0 cho hoạt động thẩm định thế chấp, một sự thay đổi đáng kể thách thức sự độc quyền lâu đời của Fair Isaac Corp. (FICO) trên thị trường tài chính nhà ở Hoa Kỳ và có thể mở rộng khả năng tiếp cận tín dụng cho hàng triệu người mua nhà tiềm năng.

Sonu Mittal, Phó chủ tịch điều hành kiêm người đứng đầu bộ phận Thu mua Nhà ở riêng lẻ của Freddie Mac cho biết: “Với thông báo hôm nay, chúng tôi đang chấp nhận một mô hình điểm tín dụng tích hợp dữ liệu bổ sung, bao gồm cả lịch sử thanh toán tiền thuê nhà đúng hạn. Freddie Mac vẫn cam kết thúc đẩy hiệu quả một cách có trách nhiệm trên toàn hệ thống tài chính nhà ở.”

Thông báo này đã khiến cổ phiếu của Fair Isaac (FICO) giảm mạnh 5.7% xuống còn $978. Động thái này giúp Freddie Mac phù hợp với Cơ quan Tài chính Nhà ở Liên bang (FHFA) và Fannie Mae, những tổ chức cũng đã phê duyệt việc sử dụng các mức điểm thay thế. Cơ quan Quản lý Nhà ở Liên bang (FHA) dự kiến sẽ sớm làm theo.

Sự thay đổi chính sách này được kỳ vọng sẽ làm tăng sự cạnh tranh trong ngành điểm tín dụng và có thể biến việc sở hữu nhà thành hiện thực đối với nhiều người Mỹ hơn, đặc biệt là những người có lịch sử tín dụng truyền thống hạn chế. Việc đưa vào các dữ liệu thay thế như thanh toán tiền thuê nhà được thiết kế để tạo ra một khung đánh giá tín dụng mang tính bao quát và dự đoán tốt hơn.

Quá trình chuyển đổi sẽ bắt đầu với việc triển khai hạn chế cho các bên cho vay đã được phê duyệt, cho phép họ chọn giữa VantageScore 4.0 và điểm FICO cổ điển thông qua báo cáo tín dụng hợp nhất ba bên (tri-merge). Giai đoạn ban đầu này được thiết kế để đảm bảo sự sẵn sàng về mặt vận hành trước khi triển khai rộng rãi hơn ra thị trường. Các bên cho vay không nằm trong đợt triển khai hạn chế phải tiếp tục sử dụng mô hình FICO cổ điển.

Sự phát triển này là kết quả của nhiều năm nỗ lực của liên bang nhằm thúc đẩy cạnh tranh trên thị trường điểm tín dụng, được củng cố bởi Đạo luật Cạnh tranh Điểm Tín dụng năm 2018. Sau quá trình thử nghiệm sâu rộng, FHFA đã xác thực cả VantageScore 4.0 và FICO Score 10T vào năm 2022. Các nỗ lực triển khai FICO Score 10T cũng đang được tiến hành, với dữ liệu lịch sử dự kiến sẽ được công bố vào mùa hè này.

VantageScore, một liên doanh của ba cơ quan tín dụng lớn—Equifax, TransUnion và Experian—sử dụng dữ liệu tín dụng theo xu hướng và các điểm dữ liệu thay thế như thanh toán tiền thuê nhà và tiện ích. Điều này cho phép nó chấm điểm cho phạm vi người tiêu dùng rộng hơn, bao gồm cả những người "vô hình về tín dụng" theo các mô hình FICO cũ hơn. Các mô hình mới dự kiến sẽ cải thiện độ chính xác của dự báo rủi ro vỡ nợ, có khả năng làm giảm chi phí cho cả người cho vay và người đi vay theo thời gian.

Trong nhiều thập kỷ, Fannie Mae và Freddie Mac đã sử dụng độc quyền điểm FICO để thẩm định thế chấp, tạo ra một rào cản gia nhập đáng kể cho các đối thủ cạnh tranh. Động thái mới nhất này của Freddie Mac đánh dấu một bước tiến lớn hướng tới một bối cảnh tín dụng hiện đại và cạnh tranh hơn cho thị trường nhà ở Hoa Kỳ, điều này có thể có tác động lâu dài cho cả ngành cho vay và người tiêu dùng.

Bài viết này chỉ mang tính chất thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.