CICC, Duality Biologics İçin Boru Hattı Gücüne Dayanarak %63 Yükseliş Hedefliyor

CICC, 430 HKD Hedef Fiyatını Onayladı, %63,4 Yükseliş Potansiyeli Bekleniyor

27 Mart 2026'da China International Capital Corporation (CICC), Duality Biologics-B (09606) için 'sektörden iyi performans' derecelendirmesini yeniden teyit ederek, fiyat hedefini 430 HKD'de sabit tuttu. Bu hedef, hissenin mevcut fiyatından %63,4'lük önemli bir potansiyel yükselişi temsil ediyor. Yatırım bankasının güveni, Duality'nin 2025 yılında 1,85 milyar yuan gelir elde etmesinden kaynaklanıyor; bu, esas olarak Ar-Ge işbirliklerinden elde edilen daha yüksek geri ödeme gelirleri sayesinde tahminleri aştı.

Bu finansal üstün performans, kanıtlanmış operasyonel güçle birleşiyor. Duality, 2025 itibarıyla dünya çapında yaklaşık 3.200 hasta kaydederek klinik programlarında verimli küresel yürütme göstermiştir. Özellikle, bu hastaların yaklaşık 1.200'ü yalnızca 2025 yılında kaydedildi ve yarısı Çin dışında yer alarak şirketin küresel erişimini ve klinik yönetim yeteneklerini vurguluyor.

DB-1303 Pazarlama Başvurusu Boru Hattı İvmesini Güçlendiriyor

İyimser değerlemenin temelinde, antikor-ilaç konjugatı (ADC) DB-1303 liderliğindeki Duality'nin ilerleyen ilaç boru hattı yatıyor. Şirket, HER2-pozitif meme kanserini tedavi etmek için DB-1303 için Çin'de Yeni İlaç Başvurusu sunmuştur. Portföyünü daha da güçlendiren, HR+/HER2-düşük meme kanserinde DB-1303 için küresel Faz 3 kayıt denemesi hasta kaydını Şubat 2026'da tamamlamıştır ve verilerin yılın ilerleyen zamanlarında açıklanması beklenmektedir. Duality ayrıca, HER2 ifade eden endometrial kanserde DB-1303 için 2026 yılında bir ABD pazarlama başvurusu sunmayı bekliyor.

Lider adayının ötesinde, diğer boru hattı varlıkları da umut vadediyor. DB-1311, Şubat 2026'da sınıfının en iyisi potansiyelini gösterdikten sonra metastatik kastrasyona dirençli prostat kanseri (mCRPC) için küresel Faz 3 denemesine başlamaya hazırlanıyor. Bu arada, DB-1310, hem EGFR mutasyonlu küçük hücreli dışı akciğer kanseri (NSCLC) hem de HR+ HER2-düşük meme kanseri için FDA Hızlı Yol belirlemesi alarak, sürekli gelişimi için güçlü bir temel oluşturdu.

BioNTech Ortaklığı Gelecekteki Büyüme Katalizörlerini İşaret Ediyor

Duality'nin küresel immünoterapi lideri BioNTech ile stratejik işbirliği, platformunun ve boru hattının daha da doğrulanmasını sağlıyor. Ortaklık, DB-1303, DB-1311 ve DB-1305 dahil olmak üzere adaylar için çoklu kombinasyon denemelerini içeriyor ve ilk veri okumalarının 2026 boyunca bekleniyor. Bu ittifak sadece finansal ve teknik kaynaklar sağlamakla kalmıyor, aynı zamanda Duality'nin küresel sahnedeki güvenilirliğini de artırıyor.

Yatırımcılar ayrıca şirketin ikinci dalga adaylarını da izliyor. Otoimmün hastalıkları hedefleyen bir ADC olan DB-2304, Faz 2a denemesinde ilk hastasına doz vermiştir. DB-1317, DB-1324, DB-1418 ve DB-1419 gibi diğer birçok varlık küresel klinik denemelerde ilerleme kaydederken, Duality, 2026 ve sonrasında değeri artıracak zengin bir potansiyel katalizör listesine sahiptir.