Önemli Çıkarımlar:
Önemli Çıkarımlar:
S&P 500 vadeli kontratları ve Nasdaq 100 vadeli kontratları Perşembe günü, ABD'nin yeni ekonomik verilerinin hafta başında hisse senetlerini aşağı çeken enflasyon görünümünü pekiştirmesiyle gün içi kazançlarını törpüledi.
Erken işlemlerde %0,6'ya kadar yükselen S&P 500 vadeli kontratı, verinin açıklanmasının ardından artışını %0,2'ye çekti. Nasdaq 100 vadeli kontratları ise %0,8'lik gün içi zirvesinden %0,3 kazanca geriledi. Hareketler, Çalışma İstatistikleri Bürosu'nun tüketici fiyat endeksinin Mayıs ayında %4,2'ye yükseldiğini, bunun üç yılın en yüksek seviyesi olduğunu ve Nisan ayındaki %3,8'lik okumanın üzerinde gerçekleştiğini bildirmesinin bir gün sonrasında geldi.
"Veriler, enflasyon sorununun ortadan kalkmadığını teyit ediyor, bu da Fed'in bir sonraki toplantısında faiz artırımı olasılığını masada tutuyor," dedi Bank of America'da hisse senedi stratejisti olan Savita Subramanian. "Müşterilerimize kâr satışı yapmalarını tavsiye ediyoruz çünkü çok fazla ayı piyasası sinyali tetiklendi."
Enflasyon verisi, Bank of America'nın ayı piyasası sinyallerinin %70'inin tetiklendiği ve bunun geçmiş piyasa zirvelerinde görülen seviyelere denk geldiği uyarısında bulunmasının ardından Salı günü başlayan satış dalgasını körükledi. S&P 500 Salı günü %1,63 düşüşle 7.261 puana gerilerken, Nasdaq Bileşik Endeksi derinleşen çip krizinin teknoloji hisselerini vurmasıyla %2,86 kayıpla 25.188 puana indi. Dow Jones Sanayi Ortalaması, savunmacı sektörlerin gücü sayesinde %0,50 düşüşle 50.533 puanda daha iyi bir performans gösterdi.
Yatırımcıların savunmacı pozisyonlara yönelmesiyle sektör rotasyonu hızlandı. Gayrimenkul %1,92 artışla kazananlar listesinin başında yer alırken, onu %1,47 yükselişle tüketici savunmacı hisseleri ve %0,87 artışla kamu hizmetleri izledi. Teknoloji %4,88 düşüşle en kötü performans gösteren sektör olurken, Advanced Micro Devices %9,35, Micron Technology %9,09 ve Oracle %5,75 değer kaybetti. Enerji, ABD-İran ateşkes görüşmelerindeki duraklamanın etkisiyle petrolün gerilemesi sonucu %2,13 düştü; temel malzemeler ise güçlü dolar nedeniyle %1,44 kayıp yaşadı.
10 yıllık ABD Hazine tahvil getirisi, Federal Rezerv'in faizleri daha da artırması gerekebileceği beklentilerini yansıtarak %4,5'in üzerindeki yüksek seviyelerde kaldı. ABD dolar endeksi güçlenerek emtia fiyatları üzerinde baskı oluşturdu. Batı Teksas tipi ham petrol, yükselen faizlerin talep etkilerine karşı ABD-İran ateşkesinin bozulmasını değerlendiren yatırımcılarla varil başına 91 dolardan işlem görerek seansta %2,1 geriledi.
Cboe Volatilite Endeksi (VIX), geçmiş bir yıllık ortalamasının üzerinde 22 seviyesine yakın seyrederek kalıcı belirsizliğe işaret etti. New York Borsası'ndaki işlem hacmi, 20 günlük ortalamanın kabaca %15 üzerinde gerçekleşerek satış dalgası sırasında artan katılımı yansıttı.
Federal Rezerv'in 16-17 Haziran'daki bir sonraki politika toplantısı artık görünüme hakim durumda. Nisan ayında enflasyon zaten %3,8 ile yüksek seyrediyordu ve Mayıs ayındaki %4,2'lik okuma faiz artırımı için durumu sağlamlaştırıyor. Yatırımcılar, Fed Başkanı Jerome Powell'ın basın toplantısını olası bir faiz artırımının zamanlamasına dair herhangi bir sinyal için mercek altına alacak.
Teknik analistlere göre, S&P 500'ün konsolidasyon modelini koruyabilmesi için şimdilik 7.333 puanın üzerinde kalması gerekiyor. Bu seviyenin altına bir kırılım, 7.287 puana ve ardından daha güçlü destek olan 7.040 puana doğru bir düşüş riski taşıyor. Bir sonraki katalizör Fed kararı ve bu hafta açıklanan veriler, olasılıkları sıkı bir şekilde şahin bir sonuca doğru kaydırdı.
Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz.
