Üst düzey bir Cumhuriyetçi senatörün 24 Nisan'da İran ordusunu "bitirme" çağrısı piyasalara yeni bir volatilite enjekte ederek, tüccarların yenilenen jeopolitik riski değerlendirmesiyle S&P 500'de %0,4'lük bir düşüşe katkıda bulundu.
Senatör Roger Wicker, eski Başkan Donald Trump'ı "kalıcı istikrarı sağlamanın tek yolunun" mevcut ateşkesi sona erdirmek ve askeri harekatı yeniden başlatmak olduğu konusunda uyardı ve ABD-İran ilişkilerine önemli bir belirsizlik getirdi.
MSN News'e göre piyasa tepkisi, yatırımcı korkusunun bir barometresi olan CBOE Volatilite Endeksi'nin (VIX) kritik 20 seviyesine yaklaşmasına neden oldu. Ancak Brent petrolün varil başına 105 dolar civarında sabit kalması, petrol tüccarlarının henüz arz üzerinde doğrudan bir tehdit görmediğini gösteriyor.
Bu kopukluk, şahin siyasi söylemler ile diplomatik atılım umutları arasında sıkışmış bir piyasayı vurguluyor. Herhangi bir tırmanma, küresel petrolün %21'inin geçtiği Hürmüz Boğazı'nda büyük bir kesinti tehdidi oluşturuyor; bu risk ham petrol piyasalarında henüz tam olarak fiyatlandırılmış değil.
Hisse senedi satışlarına rağmen, tahmin piyasalarından gelen veriler, tüccarların şahin söylemlerin eyleme dönüşmeyeceğine dair bahis oynadığını gösteriyor. S&P 500'ün 24 Nisan'da daha yüksek açılmasına ilişkin Polymarket kontratı neredeyse kesin bir ihtimalle fiyatlandırıldı; bu durum endeksin gerçek düşüşüyle tam bir tezat oluşturuyor.
Benzer şekilde, ham petrolün 30 Nisan'a kadar tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaşacağına dair piyasada, ABD-İran diplomasisine dair umutlar sürdükçe oranların düştüğü görüldü. Piyasa verilerine göre, bu kontratın emir defteri derinliği zayıf; fiyatı beş puan hareket ettirmek için sadece 695 dolar gerekiyor, bu da haber akışına yüksek duyarlılığa ancak temel bir tırmanmama beklentisine işaret ediyor.
Petrol fiyatlarının varil başına 105 dolardaki istikrarı, altta yatan gerilimi maskeliyor. Yeniden askeri harekat çağrısı, küresel enerji arzı için kritik bir darboğaz olan Hürmüz Boğazı'nı doğrudan tehdit ediyor. Uzmanlar, çatışmanın uzaması veya tırmanması durumunda büyük tedarik zinciri kesintisi riskine işaret ettiler.
Bölgede en son büyük askeri operasyonlar gerçekleştiğinde, petrol fiyatları tek bir haftada %15'ten fazla fırlamıştı. Tüccarlar şu anda diplomatik potansiyele odaklanmış görünse de, kıdemli bir ABD senatörünün yorumları, ham petrolün aniden yeniden fiyatlandırılması ve küresel varlıklarda daha geniş bir riskten kaçış hamlesi için somut bir risk oluşturuyor.
Bu makale sadece bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi teşkil etmez.
