Yapay zeka süper döngüsü yön değiştirirken izlenmesi gereken 5 hisse

(Bloomberg) -- Yapay zeka patlamasını tetikleyen yatırım anlatısı, büyük ölçekli yapay zeka modellerini desteklemek için gereken kritik veri merkezi altyapısına artan bir odaklanma ile birincil çip üreticilerinin ötesine genişliyor. The Motley Fool tarafından yapılan bir analiz, ağ iletişimi ve özel çıkarım donanımına doğru kaymayı yapay zeka süper döngüsünün bir sonraki aşaması olarak tanımlıyor.

7 Nisan tarihli raporda, "Yapay zeka yatırımının ilk dalgası eğitim donanımına odaklanırken, bir sonraki dalga her şeyi birbirine bağlayan ağ iletişimi ve çıkarım verimliliği tarafından yönlendirilecek," denildi.

Analiz, veri merkezi ağ uzmanları Broadcom (AVGO) ve Arista Networks'ü (ANET) bu trendin başlıca yararlanıcıları olarak öne çıkarıyor. Ayrıca, Alphabet'in (GOOGL) özel Tensor İşleme Birimleri (TPU) geliştirmesini, verimlilik ve düşük operasyonel maliyetlerin çok önemli olduğu ve önemi giderek artan yapay zeka çıkarım pazarında kilit bir avantaj olarak gösteriyor.

Bu değişim, Nvidia gibi şirketler ilk yükselişi yakalarken, yatırımcıların artık temel ancak daha az abartılan altyapı katmanında büyüme aradıklarını gösteriyor. Veri merkezi inşaatlarındaki sürdürülebilir talep potansiyeli, pazar olgunlaştıkça en iyi performans gösteren yapay zeka hisseleri listesini yeniden sıralayabilir.

## Veri Merkezi Ağ İletişimi Sahneye Çıkıyor
Yapay zeka modellerinin patlayıcı büyümesi, veri merkezi kapasitesine ve daha spesifik olarak binlerce GPU'yu bağlamak için yüksek hızlı ağ iletişimine benzeri görülmemiş bir talep yarattı. Broadcom ve Arista Networks doğrudan bu talebin yolunda konumlanmış durumdadır. Broadcom, yapay zeka ağ dokuları için gerekli olan yüksek bant genişlikli ethernet anahtarlarının ve özel silikonların kilit tedarikçisidir. Arista Networks, işini büyük yapay zeka kümelerinin performansı için kritik olan yüksek hızlı, düşük gecikmeli anahtarlar üzerine inşa etmiştir. İşletmeler ve bulut sağlayıcıları yapay zeka yeteneklerini geliştirmek için yarışırken, bu ağ omurgasına yapılan harcamaların önemli ölçüde artması ve her iki şirket için de kalıcı bir rüzgar sağlaması bekleniyor.

## Alphabet'in Çıkarım Avantajı
Piyasanın çoğu yapay zeka modellerini eğitmek için gereken donanıma odaklanmış olsa da, yapay zekanın uzun vadeli maliyeti çıkarım —cevaplar üretmek için eğitilmiş modelleri çalıştırma süreci— tarafından domine edilecektir. Alphabet'in kendi özel TPU donanımına yaptığı uzun vadeli yatırım, ona bu alanda önemli bir üstünlük sağlıyor. Özellikle Google'ın iş yükleri için tasarlanan TPU'lar, çıkarım görevleri için daha genel amaçlı GPU'lara kıyasla watt başına üstün performans sunabilir. Bu verimlilik, yapay zeka hizmetlerinin kullanımı ölçeklendikçe milyarlarca dolarlık bir maliyet avantajına dönüşebilir ve bulut birimi ile kendi yapay zeka destekli ürünleri için rekabetçi hendeğini güçlendirebilir.

Bu makale yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz.