Products
Trading Strategies
Markets
© 2025 Edgen Powered by
Ask AI About DRV
No Data Yet
Đồng sáng lập Derive Nick Forster đã đề xuất tăng 50% nguồn cung token DRV, pha loãng 33% lượng nắm giữ hiện có, để tài trợ cho các quan hệ đối tác tổ chức và nâng cao khả năng cạnh tranh với Deribit. Tóm tắt điều hành Đồng sáng lập Derive Nick Forster đã đề xuất tăng 50% nguồn cung token DRV, tổng cộng 500 triệu token mới, dự kiến sẽ dẫn đến pha loãng 33% cho các chủ sở hữu token hiện tại. Việc đúc token chiến lược này, nhằm mục đích tài trợ các quan hệ đối tác tổ chức và tăng cường khả năng cạnh tranh với Deribit, đánh dấu một sự thay đổi đáng kể so với cam kết "không có token mới" trước đây của giao thức. Sự kiện chi tiết Vào thứ Sáu, ngày 12 tháng 9, đồng sáng lập Derive Nick Forster đã chính thức đề xuất đúc 500 triệu token DRV mới. Việc phát hành này sẽ mở rộng tổng nguồn cung token DRV lên 50%, dẫn đến ước tính pha loãng 33% cho các chủ sở hữu hiện có trong khoảng thời gian bốn năm, hoặc "tối đa 8,25% mỗi năm". Các token mới đúc được chỉ định cho Derive Foundation (trước đây là Lyra Foundation) để tạo điều kiện thuận lợi cho các giao dịch chiến lược và đảm bảo thanh khoản tổ chức. Theo đề xuất của Forster, Derive đã "đảm bảo một quan hệ đối tác lớn để mang lại thanh khoản và lưu ký cấp tổ chức cho hệ sinh thái" và đang "trong quá trình đàm phán nâng cao với một số nhà cung cấp thanh khoản và nhà giao dịch lớn nhất để đưa thanh khoản sâu hơn và ra mắt các dòng sản phẩm mới." Đề xuất phân bổ 46% số token mới này cho các cộng tác viên cốt lõi để duy trì. Các token này sẽ được trao trong bốn năm và việc bán chúng phụ thuộc vào việc DRV duy trì vốn hóa thị trường trên 150 triệu đô la, cao hơn đáng kể so với vốn hóa thị trường hiện tại là 28,5 triệu đô la. Sáng kiến này đại diện cho sự đảo ngược cam kết trước đây của Derive rằng "sẽ không có token mới nào được đúc" sau khi chuyển đổi token LYRA sang DRV, điều này đã duy trì nguồn cung cố định 1 tỷ token. Đề xuất này được đưa ra sau khi ngừng hợp nhất được đề xuất với Synthetix vào tháng 5, vốn đã bị hủy bỏ do chỉ trích của nhà đầu tư về việc định giá thấp nền tảng quyền chọn. Derive sau đó đã cắt đứt quan hệ với các thành viên nhóm và các nhà đầu tư đã ủng hộ việc sáp nhập. Việc đúc token chiến lược được coi là cần thiết để cạnh tranh với Deribit, nền tảng giao dịch quyền chọn hàng đầu gần đây đã được Coinbase mua lại. Ảnh hưởng thị trường Việc mở rộng nguồn cung token DRV được đề xuất mang lại những ảnh hưởng thị trường tức thời và dài hạn. Trong ngắn hạn, việc tăng 50% nguồn cung và sau đó pha loãng 33% đối với các chủ sở hữu hiện có có khả năng tạo ra áp lực giảm giá lên giá token DRV. Việc phân bổ một phần đáng kể các token mới cho các cộng tác viên cốt lõi, mặc dù với các điều kiện trao quyền gắn liền với hiệu suất vốn hóa thị trường, tạo ra một áp lực bán tiềm năng trong tương lai. Tuy nhiên, triển vọng dài hạn có thể tích cực nếu chiến lược của Derive thành công trong việc thu hút thanh khoản tổ chức đáng kể và thiết lập các quan hệ đối tác lớn. Việc cạnh tranh thành công với Deribit có thể định vị Derive là một người chơi mạnh hơn trong thị trường quyền chọn onchain, có khả năng mang lại lợi ích cho hệ sinh thái của giao thức và giá trị của DRV theo thời gian. Động thái này cũng tạo tiền lệ về cách các giao thức tài chính phi tập trung (DeFi) có thể điều chỉnh kinh tế token để tài trợ tăng trưởng và thích ứng với áp lực cạnh tranh, ảnh hưởng đến các dự án tương tự trong hệ sinh thái Web3. Bối cảnh rộng hơn Việc đúc token DRV diễn ra trong một thị trường phái sinh tiền điện tử đang mở rộng nhanh chóng. Năm 2025, thị trường phái sinh tiền điện tử được báo cáo đã đạt khối lượng giao dịch hàng tháng là 8,94 nghìn tỷ đô la, vượt qua khối lượng giao dịch giao ngay. Phái sinh hiện chiếm khoảng 76% tổng khối lượng giao dịch tiền điện tử, tăng so với các năm trước, với các phái sinh Bitcoin và Ethereum chiếm 68% ngành này. Mục tiêu đã nêu của Derive là cạnh tranh với nhà lãnh đạo ngành Deribit làm nổi bật sự cạnh tranh gay gắt trong lĩnh vực đang phát triển này. Deribit giữ một vị trí quan trọng, với mạng lưới tổ chức của Paradigm chiếm 33% đến 36% khối lượng hàng tháng của nó. Việc Coinbase gần đây mua lại Deribit trong một thỏa thuận tiền mặt và cổ phiếu 2,9 tỷ đô la càng nhấn mạnh sự quan tâm của tổ chức và sự hợp nhất trong bối cảnh phái sinh tiền điện tử. Trong khi đó, các nền tảng phái sinh phi tập trung như dYdX đã chứng kiến sự tăng trưởng đáng kể, với dYdX tăng gấp đôi khối lượng và chiếm 10% thị phần DeFi. Bối cảnh này cho thấy sự thúc đẩy của Derive đối với thanh khoản tổ chức là một phản ứng đối với bản chất cạnh tranh ngày càng phát triển và gia tăng của không gian phái sinh tài sản kỹ thuật số.
Stablecoin USDe của Ethena đã vượt 12 tỷ đô la vốn hóa thị trường, khi giao thức này có kế hoạch ra mắt blockchain Converge vào quý 2 năm 2025 để tiếp tục kết nối tài chính truyền thống và DeFi. USDe của Ethena vươn lên trở thành tài sản neo giá USD lớn thứ ba Stablecoin tổng hợp USDe của Ethena đã vượt qua DAI và USDS, đạt vốn hóa thị trường hơn 12 tỷ đô la và trở thành tài sản neo giá USD lớn thứ ba trong DeFi. [1] Sự tăng trưởng này phản ánh mức tăng 42% về nguồn cung lưu hành trong khoảng một tháng. [1] Blockchain Converge: Cầu nối giữa DeFi và tài chính tổ chức Ethena đang phát triển Converge, một blockchain tương thích EVM hợp tác với Securitize, dự kiến ra mắt vào quý 2 năm 2025. Sáng kiến này nhằm mục đích tạo ra một "lớp thanh toán giữa tài chính truyền thống và đô la kỹ thuật số", tạo điều kiện thuận lợi cho việc tích hợp hợp đồng thông minh Ethereum trong khi đáp ứng các tiêu chuẩn tuân thủ của tổ chức. Converge sẽ hỗ trợ cả các ứng dụng DeFi không cần cấp phép và các sản phẩm tuân thủ cho các tổ chức tài chính truyền thống. Mạng sẽ sử dụng các nút xác thực được cấp phép, yêu cầu người xác thực phải stake token ENA để duy trì bảo mật mạng. USDe và USDTb sẽ hoạt động như các token GAS gốc, giảm chi phí giao dịch. > Ethena có kế hoạch di chuyển hệ sinh thái gần 6 tỷ đô la của mình sang blockchain mới này và phát hành các stablecoin gốc USDe, USDtb (được hỗ trợ bởi quỹ BlackRock BUIDL) và iUSDe dành riêng cho các công ty quản lý tài sản. Ý nghĩa chiến lược và định vị thị trường Sự tăng trưởng của Ethena được thúc đẩy bởi sự chấp nhận của tổ chức và các cơ chế lợi suất cao, với các đối tác như Anchorage Digital và Transak giúp tăng cường khả năng tiếp cận. Việc đưa XRP và BNB làm tài sản thế chấp đã đa dạng hóa hồ sơ rủi ro của USDe và thu hút 1,2 tỷ đô la dòng vốn tổ chức. Converge dự kiến sẽ mở khóa các trường hợp sử dụng mới cho USDe, chẳng hạn như cho vay chuỗi chéo và tài sản thế giới thực được mã hóa, đồng thời giảm sự phụ thuộc vào phí gas của Ethereum. Mức độ tiếp xúc của Aave với Ethena: Rủi ro tiềm ẩn Theo Chaos Labs, một trong những cố vấn rủi ro của Aave, mức độ tiếp xúc của Aave với Ethena tiềm ẩn rủi ro, gợi nhớ đến cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008. Cố vấn này cho rằng vai trò kép của Ethena là hỗ trợ tài sản dưới dạng vốn mua lại và thanh khoản trên Aave có thể khuếch đại căng thẳng trong một sự kiện giảm đòn bẩy. Ethena đã gửi 580 triệu đô la tài sản hỗ trợ USDe vào Aave, với 55% tài sản được hỗ trợ bởi USDe, tương đương 4,7 tỷ đô la, được gửi vào Aave.
Derive is a decentralized protocol that creates programmable onchain options, perpetuals, and structured products.
Derive is deployed and operates on Derive Chain, an Ethereum rollup built using the OP stack and is the home of the Derive Protocol. It is a permission-less smart contract platform.
The Derive DAO earns trading fees from the Derive Protocol and gas fees from the Derive Chain, governed by DRV token holders. Trading fees accrue to an insurance fund to foster robustness of the protocol and rollup.
Derive has built an AI-powered trading app built for pro traders. In collaboration with Messari, Derive Pro translates market views into trades. The agent then prepares transactions for users and leverages smart contract wallets to make trades one-click, gasless and chainless. The app will support spot, perps and options trading on Derive, and will also plug in to spot AMMs on L2s like Optimism, Arbitrum and Base. (Dữ liệu từ Coingecko)
Giá hiện tại của Derive (DRV) là $0.031752, down 7.62% hôm nay.
Khối lượng giao dịch hàng ngày của Derive (DRV) là $98577
Vốn hóa thị trường hiện tại của Derive (DRV) là $27.0M
Cung lượng lưu thông hiện tại của Derive (DRV) là 851.1M
Vốn hóa thị trường pha loãng đầy đủ (FDV) của Derive (DRV) là $31.8M