El Tope de Tasas del 35% en Canadá Provoca un Aumento del 60% en Préstamos Ilegales
La política federal canadiense de reducir la tasa de interés legal máxima al 35% ha desencadenado involuntariamente una rápida expansión de un mercado negro de préstamos ilegales. Datos de la Sociedad de Asesoramiento Crediticio muestran que el uso de prestamistas a corto plazo sin licencia aumentó un 60% interanual. Las consecuencias de esta regulación demuestran un grave error de cálculo político, ya que hasta 2,2 millones de personas podrían ahora ser excluidas del acceso a canales de crédito legales, según la Asociación Canadiense de Prestamistas.
Las consecuencias son severas para individuos como Laura Pelletier, una residente de Ottawa de 47 años. Para cubrir los gastos médicos de su familia, pidió prestado aproximadamente 12.600 dólares canadienses a 22 prestamistas en línea sin licencia diferentes durante dos meses. Su deuda se disparó rápidamente a casi 21.000 dólares canadienses, y un préstamo de dos semanas conllevaba una tasa de porcentaje anual equivalente a más del 1800%. Enfrentada a tácticas de cobro acosadoras y retiros no autorizados de su cuenta bancaria, se vio obligada a declararse en bancarrota.
Alberta Reporta un Aumento del 150% en Acciones de Cumplimiento
El crecimiento del mercado de préstamos ilegales de Canadá se origina en parte en Quebec, que implementó un tope de tasas del 35% en 2018. Después de esa medida provincial, el número de sitios web de préstamos sin licencia dirigidos a prestatarios de Quebec creció drásticamente entre 2019 y 2021. Con el gobierno federal adoptando el mismo tope a nivel nacional, estos operadores ahora se están expandiendo por todo el país. La naturaleza en línea de estos prestamistas complica el cumplimiento, ya que pueden operar fácilmente a través de las líneas provinciales donde no poseen licencia.
Las autoridades provinciales luchan por seguir el ritmo. Alberta, que mantiene registros detallados, vio aumentar las quejas públicas contra los prestamistas por violaciones de la protección al consumidor en más del 16% interanual. En respuesta, el regulador financiero del consumidor de la provincia aumentó sus acciones de cumplimiento en más del 150%. De manera similar, la Columbia Británica ha notado un aumento en los informes de préstamos de día de pago sin licencia, rastreando muchos de ellos hasta operadores con sede en Quebec y remitiendo los casos a las autoridades locales.
Bancos de EE. UU. Advierten Contra el Tope de Tasa de Tarjeta de Crédito Propuesto del 10%
La experiencia de Canadá ofrece una advertencia del mundo real para un debate político similar en los Estados Unidos. Una propuesta de Donald Trump para imponer un tope de tasa de interés del 10% en las tarjetas de crédito ha generado fuertes críticas de la industria financiera. El CEO de JPMorgan Chase, Jamie Dimon, advirtió que tal medida obligaría a los bancos a recortar las líneas de crédito para millones de estadounidenses y podría desencadenar un "desastre económico".
El problema central es que los topes de tasas hacen que no sea rentable para las instituciones reguladas prestar a prestatarios de mayor riesgo. Como señaló Gary Schwartz, presidente de la Asociación Canadiense de Prestamistas, la demanda de crédito no desaparece cuando se retiran las opciones reguladas. En cambio, se desplaza hacia los prestamistas de día de pago no regulados y los operadores en línea ilegales, empujando a los consumidores más vulnerables a un entorno depredador y no regulado.
Edgen Stock·Mar 27 2026, 12:30