ProPetro Holding Corp. đã định giá đợt phát hành riêng lẻ trái phiếu chuyển đổi ưu tiên quy mô 600 triệu USD đáo hạn năm 2031, sử dụng số tiền thu được để tài trợ cho tăng trưởng và quản lý pha loãng cổ phiếu tiềm năng từ việc phát hành nợ. Đợt chào bán đã được tăng quy mô so với mức 500 triệu USD kế hoạch ban đầu.
"ProPetro dự định sử dụng phần còn lại của số tiền thu được từ đợt chào bán cho các mục đích chung của công ty, bao gồm tài trợ vốn tăng trưởng cho các thiết bị phát điện bổ sung," công ty cho biết trong một thông cáo báo chí.
Các trái phiếu lãi suất 0,00% sẽ có giá chuyển đổi ban đầu khoảng 23,17 USD mỗi cổ phiếu, cao hơn 37,5% so với giá giao dịch cuối cùng được báo cáo của cổ phiếu là 16,85 USD vào ngày 4 tháng 5 năm 2026. Số tiền thu được ròng ước tính là 581,3 triệu USD, trong đó khoảng 32,0 triệu USD sẽ được sử dụng cho các giao dịch quyền chọn mua có giới hạn (capped call) nhằm giảm thiểu khả năng pha loãng cổ phiếu phổ thông khi chuyển đổi.
Giao dịch này cung cấp cho ProPetro nguồn vốn đáng kể để mở rộng đồng thời cố gắng giảm thiểu pha loãng cổ đông thông qua các quyền chọn mua có giới hạn, vốn có mức giá trần là 29,49 USD mỗi cổ phiếu. Động thái này diễn ra khi công ty đồng thời sửa đổi thỏa thuận tín dụng ABL, tăng khả năng vay vốn và kéo dài thời hạn trả nợ đến năm 2031.
Tăng quy mô đợt chào bán và sử dụng số tiền thu được
ProPetro đã công bố định giá đợt phát hành riêng lẻ cho các bên mua tổ chức có đủ điều kiện, tăng số tiền gốc lên 600 triệu USD từ 500 triệu USD. Các trái phiếu này sẽ không chịu lãi suất định kỳ và dự kiến sẽ tất toán vào ngày 7 tháng 5 năm 2026. Công ty cũng trao cho những người mua ban đầu quyền chọn trong 13 ngày để mua thêm tối đa 90 triệu USD trái phiếu.
Công ty có kế hoạch sử dụng số tiền thu được ròng, ước tính khoảng 581,3 triệu USD, cho các mục đích chung của công ty. Mục đích chính sẽ là tài trợ vốn tăng trưởng cho nhiều thiết bị phát điện hơn. Một phần số tiền thu được, khoảng 32,0 triệu USD, sẽ được dùng để chi trả cho các giao dịch quyền chọn mua có giới hạn. Các giao dịch này dự kiến sẽ làm giảm khả năng pha loãng cổ phiếu nếu trái phiếu được chuyển đổi, thiết lập giá trần hiệu quả ở mức 29,49 USD mỗi cổ phiếu, cao hơn 75% so với giá cổ phiếu gần đây.
Sửa đổi thỏa thuận tín dụng
Trong một động thái chiến lược đồng thời, ProPetro đã sửa đổi Thỏa thuận Tín dụng ABL, tăng tổng cam kết tín dụng tuần hoàn lên 350 triệu USD và kéo dài thời hạn đến tháng 5 năm 2031. Bản sửa đổi bổ sung thiết bị phát điện như một thành phần mới của cơ sở vay vốn, phản ánh trọng tâm đầu tư của công ty. Tính đến ngày 1 tháng 5 năm 2026, ProPetro có 154 triệu USD tiền mặt và các khoản tương đương tiền, với cơ sở vay vốn theo Thỏa thuận Tín dụng ABL vào khoảng 150,8 triệu USD.
Bài viết này chỉ mang tính chất thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
