NervGen 以每股 2.50 美元价格定价 0.6 亿美元公开发行

NervGen Pharma Corp. (NASDAQ: NGEN) 定价了一项承销公开发行，以每股 2.50 美元的价格发行 2,400 万股普通股，旨在筹集约 0.6 亿美元的总收益。

这家处于临床阶段的生物制药公司于周三晚间宣布了定价，所发行的证券涵盖了加拿大除魁北克以外的所有省份和地区。根据一份声明，该公司打算将净收益与现有现金一起使用，以推进其领先的治疗候选药物 NVG-291 的临床研究，并用于一般公司用途。

2.50 美元的发行价格较 5 月 21 日该股 3.68 美元的收盘价折价 32%。每股普通股均附有一份认股权证，可以 3.68 美元的行权价购买一股普通股。这些认股权证可立即行使，并将在发行之日起五年后到期。该发行预计将于 2026 年 5 月 26 日或前后完成，但需符合惯例成交条件。

此次融资及其稀释性条款给公司股价带来了巨大压力。消息公布后，该股在盘后交易中下跌近 15%，至 3.13 美元。这笔交易结构意味着股份立即增加 2,400 万股，如果认股权证被行使，可能还会再发行 2,400 万股，这对现有股东来说是实质性的稀释。

NervGen 专注于开发针对脊髓损伤和其他神经系统疾病的治疗方法。其主要候选药物 NVG-291 已获得美国食品药品监督管理局（FDA）的快速通道认定。Leerink Partners 和 TD Cowen 担任此次发行的联席账簿管理人。

此次融资为 NervGen 推进 NVG-291 昂贵的后期临床试验提供了至关重要的资金跑道。在关键数据公布之前，投资者现在将关注该公司对这些试验的执行情况及其现金消耗管理。

本文仅供参考，不构成投资建议。