Các điểm chính:
Nhà cung cấp thiết bị chip Hà Lan ASM International NV (Euronext Amsterdam: ASM) vào thứ Ba đã dự báo doanh thu quý 2 cao hơn khoảng 11% so với ước tính của các nhà phân tích, báo hiệu rằng nhu cầu không ngừng đối với trí tuệ nhân tạo đang gây áp lực ngày càng lớn lên chuỗi cung ứng bán dẫn.
“Với việc áp dụng AI ngày càng rộng rãi và khối lượng công việc cho các trường hợp sử dụng mới mở rộng nhanh chóng, năng lực tính toán đang ngày càng trở thành rào cản chính, thúc đẩy đầu tư tăng tốc vào hạ tầng AI,” Hichem M’Saad, CEO của ASM, cho biết trong một tuyên bố. “Trong môi trường này, ưu tiên của chúng tôi là tiếp tục hỗ trợ các kế hoạch mở rộng của khách hàng, ngay cả khi sự gia tăng nhu cầu đang gây áp lực ngày càng lớn lên chuỗi cung ứng.”
Công ty, vốn cung cấp thiết bị cho quy trình xử lý tấm wafer, đã báo cáo doanh thu quý 1 là 862,5 triệu Euro, vượt qua ước tính dữ liệu của LSEG là 828,5 triệu Euro. Đối với quý 2, ASM dự báo doanh thu sẽ tăng lên 980 triệu Euro, cộng hoặc trừ 5%, cao hơn nhiều so với mức 883,9 triệu Euro mà các nhà phân tích mong đợi. Công ty cũng đạt được biên lợi nhuận hoạt động điều chỉnh hàng quý kỷ lục là 33,1%.
Hiệu suất mạnh mẽ từ nhà sản xuất công cụ làm chip lớn thứ hai châu Âu đã củng cố câu chuyện về một sự bùng nổ chi tiêu vốn trên diện rộng do AI thúc đẩy. Trong khi đối thủ lớn hơn ASML Holding NV cung cấp các máy quang khắc độc nhất để cắt các chip tiên tiến, ASM International cung cấp thiết bị quan trọng cho các phần khác của quy trình sản xuất chip, chẳng hạn như lắng đọng lớp nguyên tử (ALD). Kết quả cho thấy các nhà sản xuất chip như TSMC đang đầu tư mạnh mẽ vào toàn bộ chuỗi sản xuất để xây dựng năng lực cho các khách hàng như Nvidia và Apple.
Nhu cầu trong quý 1 được dẫn dắt bởi các khách hàng mảng logic và đúc chip, phản ánh sức mạnh duy trì ở các nút tiên tiến hàng đầu và sự phục hồi mạnh mẽ ở các phân khúc nút trưởng thành, đặc biệt là tại Trung Quốc. Công ty lưu ý rằng nhu cầu về bộ nhớ là vững chắc, phần lớn dành cho các công nghệ DRAM tiên tiến được sử dụng trong các ứng dụng Bộ nhớ băng thông cao (HBM), vốn thiết yếu cho các bộ tăng tốc AI.
Dự báo cho thấy nửa cuối năm sẽ còn mạnh mẽ hơn nửa đầu năm, một xu hướng có thể đẩy các ước tính đồng thuận lên cao hơn. Ông M’Saad lưu ý rằng các khách hàng đang tăng chi tiêu tại các nút tiên tiến hiện tại, với các khoản đầu tư cho nút 1,4 nanomet thế hệ tiếp theo dự kiến sẽ bắt đầu vào nửa cuối năm nay.
Triển vọng mạnh mẽ từ ASM International cho thấy việc xây dựng hạ tầng AI đang mở rộng ra ngoài những nhà thiết kế chip sang toàn bộ hệ sinh thái thiết bị và sản xuất. Cổ phiếu của công ty đã tăng gần gấp đôi trong năm qua, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư rằng chu kỳ đầu tư do AI thúc đẩy còn một chặng đường dài phía trước. Các nhà đầu tư sẽ theo dõi khả năng điều hướng các áp lực chuỗi cung ứng của công ty khi họ báo cáo kết quả quý 2 vào tháng 7.
Bài viết này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và không cấu thành lời khuyên đầu tư.
