Edgen Crypto·Oct 06 2025, 20:15ARK Invest 對 Securitize 的 1000 萬美元投資凸顯了機構對現實世界資產 (RWA) 代幣化的日益增長的信心，推動了預計將大幅擴張的市場領域。
ARK Invest 近期對 Securitize 的 1000 萬美元投資，標誌著機構對現實世界資產代幣化的信心日益增強，該領域正經歷顯著增長並吸引主要金融參與者。
ARK Invest 透過其 ARK 風險基金，收購了 Securitize 約 1000 萬美元的股權。Securitize 是一家利用區塊鏈技術對現實世界資產 (RWA) 進行代幣化的專業公司。這項投資使 Securitize 成為 ARK 風險基金的第八大持倉。Securitize 因發行超過 46 億美元的代幣化資產而聞名，並且是包括 貝萊德美元機構數位流動性基金 (BUIDL) 在內的重要機構產品的技術支柱。該公司提供合規的基礎設施，旨在將傳統金融與區塊鏈創新相結合，為資產代幣化、投資者入駐以及數位證券的發行和交易提供端到端解決方案。美國自營投資者可以透過 SoFi 或 Titan 行動應用程式等平台訪問 ARK 風險基金。
這項投資凸顯了代幣化資產市場的快速擴張。代幣化資產的總價值今年已翻番，達到 330 億美元，預計到 2033 年可能飆升至 18.9 兆美元。截至 2025 年年中，RWA 代幣化市場規模為 240 億美元，三年內增長了 308%。機構代幣化項目在 2025 年的總鎖定價值 (TVL) 達到 650 億美元。代幣化國債和貨幣市場基金資產在 2025 年已達到 74 億美元，同比增長 80%，其中貝萊德的 BUIDL 基金以 23.97 億美元的價值在 RWA 發行方中處於領先地位。該基金由 Securitize 代幣化，也已被 Crypto.com 和 Deribit 等主要加密貨幣交易所接受為抵押品，進一步鞏固了其在鏈上金融中的作用。Securitize 透過其子公司，作為 SEC 註冊的經紀自營商、數位過戶代理、基金管理人以及受監管的另類交易系統 (ATS) 的營運商。
Securitize 的策略與連接傳統金融 (TradFi) 與 Web3 的更廣泛趨勢相符。透過提供合規的基礎設施和端到端代幣化解決方案，Securitize 促進了機構進入數位資產領域。其與 貝萊德、阿波羅、漢密爾頓巷 和 KKR 等主要資產管理公司的合作，以及其 SEC 註冊，凸顯了其在既定金融框架內營運的承諾。這種方法與早期監管較少的區塊鏈倡議形成對比，將 Securitize 定位為華爾街進軍鏈上金融的關鍵推動者。該公司專注於透過代幣化使通常不流動的資產（如私募信貸和美國國債）更易於獲取，從而吸引更廣泛的投資者並擴大金融服務市場機會。
ARK Invest 的這項投資，加上貝萊德的現有支持，有望加速 RWA 代幣化領域的主流採納和發展。知名金融機構日益增多的參與，標誌著數位資產格局的成熟，模糊了 TradFi 和 DeFi 之間的界限。代幣化國債和貨幣市場基金的增長表明了對鏈上現金管理以及在許可型 DeFi 協議中使用代幣化資產作為抵押品的需求。雖然美國的監管格局仍然 fragmented，但歐洲的 MiCA 監管等舉措正在推進，為代幣發行提供了更清晰的框架。持續的機構推動將真實資產從試點階段推向營運規模，提高了流動性，並將結算時間從傳統的 T+2 縮短到許多操作的近乎即時 T+0/原子化。然而，與 20 兆美元的美國國債市場等傳統市場相比，代幣化資產的流動性雖然在增長，但仍然有限。與穩定幣的整合進一步實現了即時結算能力，將代幣化定位為金融市場下一次演變的基礎要素。
