Edgen Stock·Mar 19 2026, 08:41엔비디아는 DRIVE 플랫폼을 위한 일련의 고위급 파트너십을 확보하여 자율주행 기술에서 테슬라의 지배력에 직접 도전하고 있습니다. 이러한 발표는 테슬라의 장기적인 가치 평가의 핵심 구성 요소인 자율주행 시스템을 상품화할 위험이 있습니다.
연례 GTC 컨퍼런스에서 엔비디아는 자동차 부문에서 야심찬 확장을 발표하며, 자사의 DRIVE 플랫폼을 테슬라의 독점 자율주행 기술에 대한 직접적인 경쟁자로 자리매김했습니다. 젠슨 황 CEO는 2025년에서 2027년 사이에 AI 인프라 시장이 1조 달러 규모에 이를 것으로 전망했으며, 회사의 최신 파트너십은 이 중 상당 부분을 차지하는 것을 목표로 합니다. 중국의 BYD, 지리, 일본의 닛산 등 주요 자동차 제조업체들은 이제 엔비디아의 Drive Hyperion 플랫폼을 사용하여 레벨 4 자율주행차를 개발할 예정입니다.
테슬라에 대한 가장 즉각적인 상업적 도전은 엔비디아와 우버의 확장된 파트너십에서 비롯됩니다. 차량 호출 회사는 2027년 상반기 로스앤젤레스와 샌프란시스코를 시작으로 2028년까지 전 세계 28개 시장에서 DRIVE 기반 로보택시 차량을 출시할 계획입니다. 이 움직임은 테슬라의 계획된 "사이버캡"과 자체 로보택시 네트워크에 대한 직접적인 대안을 제시하며, 다른 자동차 제조업체들도 쉽게 채택할 수 있는 개방형 플랫폼을 활용합니다.
엔비디아 플랫폼의 성공은 미래 AI 기반 이익에 대한 기대감으로 크게 상승했던 테슬라의 주식 가치에 근본적인 위협을 제기합니다. 테슬라 주가는 지난 2년 동안 141% 상승했는데, 이는 주로 완전자율주행(FSD) 및 로보택시 네트워크가 막대한 수익을 창출할 것이라는 약속 때문입니다. 예를 들어, 투자 은행 모건 스탠리는 테슬라의 자율주행 사업부에만 약 1조2천억 달러, 즉 주당 270달러의 가치를 부여합니다.
만약 엔비디아의 DRIVE가 업계 표준이 된다면, 자율주행 기술을 상품화하여 독특하고 높은 마진의 제품에서 여러 제조업체에서 사용할 수 있는 일반적인 기능으로 전환시킬 수 있습니다. 이는 테슬라의 인식된 경쟁 우위와 1조 달러 AI 가치 평가의 정당성을 크게 약화시킬 것입니다. 경쟁 압력에도 불구하고 테슬라 CEO 엘론 머스크는 엔비디아의 노력에 대해 걱정하지 않는다고 밝혔습니다.
저는 [그것에 대해] 전혀 걱정하지 않습니다.
— 엘론 머스크, 테슬라 CEO.
투자자들은 이제 테슬라의 예상되는 미래 자율주행 수익의 상당 부분이 엔비디아 기술로 구동되는 성장하는 경쟁사 생태계에 의해 잠식될 수 있다는 위험을 고려해야 합니다.
