Edgen Stock·Mar 31 2026, 09:59핵심 요약:
스탠리 드루켄밀러의 듀케인 패밀리 오피스(Duquesne Family Office)는 4분기에 알파벳 지분을 277%, 아마존 지분을 69% 늘렸습니다.
억만장자 투자자 스탠리 드루켄밀러의 듀케인 패밀리 오피스(Duquesne Family Office)가 알파벳(GOOGL)과 아마존(AMZN)의 보유 지분을 2분기 연속 크게 늘리는 한편, 다른 인기 인공지능 종목의 지분은 정리했습니다. 이 회사의 4분기 13F 공시에 따르면 알파벳 주식 282,800주(277% 증가)와 아마존 주식 300,870주(69% 증가)를 추가 매수했습니다.
이번 조치는 30년 동안 연평균 30%의 수익률을 기록한 영향력 있는 투자자의 전략적 변화를 의미합니다. 드루켄밀러는 2024년 5월 인터뷰에서 "AI는 현재 다소 과대평가되었을 수 있지만, 장기적으로는 과소평가되어 있다"고 말했으며, 이러한 감정은 최근의 포트폴리오 조정에 반영된 것으로 보입니다.
드루켄밀러의 공시는 엔비디아(NVDA)와 팔란티어 테크놀로지스(PLTR)와 같은 급등한 AI 이름뿐만 아니라 메타 플랫폼스(META), 샌디스크(SNDK), 씨게이트 테크놀로지(STX), Arm 홀딩스(ARM)의 포지션을 완전히 매각했음을 보여주었습니다. 이러한 매각은 상당한 랠리 이후의 차익 실현과 하드웨어 및 인프라 주식의 잠재적 AI 거품에 대한 우려가 복합적으로 작용했을 가능성이 큽니다.
"알파벳과 아마존으로의 전환은 기성 고수익 클라우드 서비스를 통해 AI를 적용하는 기업에 대한 선호도를 시사합니다."
세계 3위의 클라우드 플랫폼인 구글 클라우드는 4분기에 48%의 매출 성장을 기록했으며, 아마존 웹 서비스(AWS)는 매출 성장률이 24%로 재가속화되었습니다. 두 회사 모두 생성형 AI를 클라우드 서비스에 통합하여 기술 채택에 따른 장기적 가치를 확보할 준비를 하고 있습니다.
이러한 로테이션은 밸류에이션과 가시적인 결과에 대한 집중을 강조합니다. 공시 당시 알파벳과 아마존은 5년 평균 현금 흐름 배수 대비 각각 20%와 48% 할인된 가격에 거래되고 있었습니다. 반면, 매각된 일부 하드웨어 종목은 지난 1년 동안 포물선에 가까운 상승세를 보였습니다.
알파벳과 아마존의 지분 확대는 드루켄밀러가 혼잡한 인프라 거래보다 AI 애플리케이션 선두주자들에게서 더 지속 가능하고 장기적인 가치를 보고 있음을 시사합니다. 투자자들은 이러한 전략적 전환의 추가 징후를 찾기 위해 다음 분기 듀케인의 13F 공시를 주시할 것입니다.
이 기사는 정보 제공 목적으로만 작성되었으며 투자 조언을 구성하지 않습니다.
