Edgen Stock·Mar 21 2026, 18:06골드만삭스는 2026년까지 AI 인프라 지출이 최대 7천억 달러에 달할 것이라고 전망했으며, 이는 핵심 병목 현상인 전력을 부각시키고 있습니다. 이러한 대규모 자본 투입은 투자자들의 초점을 기술 하드웨어에서 AI 혁명에 필수적인 전력 및 재생 에너지 회사로 전환시키고 있습니다.
3월 21일, 골드만삭스의 전망에 따르면 2026년 인공지능 인프라에 대한 자본 지출이 7천억 달러에 이를 수 있다고 합니다. 이 은행은 5천억 달러를 유력한 기본선으로 보고 있지만, 더 높은 수치는 1990년대 후반 통신 구축 시기의 최고 투자 수준과 유사할 것입니다. 이러한 지출 슈퍼 사이클은 상당한 병목 현상을 야기하고 있으며, 가장 중요한 것은 새로운 데이터 센터에 전력을 공급하는 데 필요한 전력 공급입니다.
AI 하드웨어의 엄청난 전력 소비는 유틸리티 회사의 투자 환경을 변화시키고 있습니다. 텍사스에 본사를 둔 유틸리티 회사인 CenterPoint Energy(NYSE: CNP)는 데이터 센터 상호 연결 요청이 700% 급증했다고 보고했습니다. 이 회사는 2029년 말까지 10기가와트의 새로운 전력 수요를 예상하고 있으며, 휴스턴 지역의 새로운 부하 증가량의 3분의 2가 데이터 센터에서 발생할 것으로 보고 있습니다. 이러한 수요로 인해 CenterPoint의 주가는 지난 한 해 동안 24% 상승하여 주당 44달러를 넘어 사상 최고치를 기록했으며, 회사는 향후 10년 동안 용량 확장을 위해 650억 달러의 자본 지출을 계획하고 있습니다.
재생 에너지 공급업체 또한 AI 구축의 핵심 수혜자로 부상하고 있습니다. Brookfield Renewable(NYSE: BEP, BEPC)은 이미 Microsoft 및 Alphabet의 Google과의 계약을 통해 13.5기가와트 규모의 수요 파이프라인을 구축했습니다. 이 회사의 태양광, 풍력, 수력 자산으로 구성된 글로벌 포트폴리오는 데이터 센터에 깨끗하고 신뢰할 수 있는 전력을 공급하려는 기술 기업의 핵심 파트너로 만듭니다. 장기 전력 구매 계약에 중점을 둔 Brookfield의 비즈니스 모델은 이러한 신규 시설에서 안정적인 현금 흐름을 창출하는 데 매우 적합합니다. 이 회사는 두 가지 주식 종류를 제공하며, 합자회사 단위(BEP)는 4.9%의 수익률을 제공하여 법인 주식(BEPC)의 3.9% 수익률에 비해 소득 중심 투자자에게 독특한 기회를 제공합니다.