Edgen Stock·Oct 01 2025, 18:01AeroVironment (AVAV) 주가는 4억 9,900만 달러 규모의 미 공군 계약을 확보하고 새로운 레이저 표적 지시기를 포함한 Puma LE 드론의 대규모 업그레이드를 공개한 후 급등했습니다. 애널리스트들은 국방 기술 부문에 대한 강한 투자자 낙관론을 반영하여 목표 주가를 상향 조정했습니다.
항공우주 및 방위 기술 회사인 AeroVironment (AVAV) 의 주가는 2025년 10월 1일 크게 상승하여 주당 340.60달러의 사상 최고치를 기록하며 8% 상승했습니다. 이러한 시장 움직임은 주로 미 공군 연구소로부터 상당한 계약 수주 발표와 회사 무인 항공기 시스템 포트폴리오에 대한 전략적 개선에 의해 주도되었으며, 이는 방위 부문 내에서 확장되는 역할에 대한 투자자들의 강력한 신뢰를 나타냅니다.
AeroVironment는 고성능 전자기 스펙트럼 생존 재료 발전 (HELMSSMAN) 프로그램에 따라 미 공군 연구소로부터 10년, 4억 9,900만 달러 규모의 부정기 인도/부정기 수량 (IDIQ) 계약을 확보했습니다. 이 프로그램은 유해한 전자기 복사로부터 전투원을 보호하기 위한 보호 솔루션을 개발하고 배치하는 데 중점을 둡니다. 회사는 이미 이 계약에 대해 총 2억 4,600만 달러 규모의 초기 작업 지시를 받았으며, 작업은 이달 시작될 예정입니다. 9,800만 달러 상당의 첫 번째 주문은 전자기 스펙트럼 보호 능력 개발에 전념하고 있으며, 1억 4,800만 달러 상당의 두 번째 주문은 전자기 스펙트럼 소스가 미국 재료 및 시스템에 미치는 영향을 연구하고 완화 옵션을 개발하는 것을 포함합니다.
동시에 AeroVironment는 Puma LE 소형 무인 항공기 시스템에 대한 상당한 능력 업그레이드를 공개했습니다. 이러한 개선 사항에는 레이저 표적 지시기 및 범용 짐벌 키트의 통합이 포함됩니다. Trillium Engineering의 HD59 레이저 표적 지시기 페이로드를 특징으로 하는 레이저 표적 지시기는 휴대용 Group 2 드론을 정밀 표적 플랫폼으로 전환하여 운영자가 정밀 유도 탄약에 대한 표적을 지정할 수 있도록 합니다. Puma LE는 이 새로운 페이로드를 장착한 상태에서도 3.5시간 이상의 비행 시간을 유지합니다. 범용 짐벌 키트는 또한 현장 운영자가 보급창 수준의 지원 없이 페이로드 시스템을 신속하게 재구성할 수 있도록 하여 운영 유연성을 향상시킵니다.
"기술이 발전하고 전투 공간 전술이 진화함에 따라 AV는 전투원들이 새로운 위협에 앞서 나갈 수 있도록 돕고 있습니다."라고 AeroVironment의 최고 경영자 Wahid Nawabi는 HELMSSMAN 프로그램의 전략적 중요성을 강조하며 말했습니다.
"이제 레이저 표적 지시기가 Puma LE에 통합됨으로써 우리는 상당한 전술적 이점을 제공하고 있습니다."라고 AeroVironment 자율 시스템 담당 사장 Trace Stevenson은 업데이트된 드론 시스템의 확장된 전술적 유용성을 강조하며 언급했습니다.
AeroVironment 주가가 2025년 10월 1일 8% 급등하여 340.60달러를 기록한 것은 국방 기술 부문과 관련된 내재된 변동성에도 불구하고 투자자들 사이에서 강력한 강세 심리를 반영합니다. 회사의 주가는 지난 한 달 동안 16% 상승하고 연초 대비 **78%**의 수익률을 기록했으며, 지난 6개월 동안 거의 160% 증가하는 등 상당한 모멘텀을 보여주었습니다. 이러한 긍정적인 반응은 회사가 중요한 정부 계약을 확보하고 혁신적인 국방 솔루션을 제공할 수 있는 능력에 대한 투자자들의 낙관론을 강조합니다.
이 최근 실적은 2025년 9월 미 우주군으로부터 BADGER 위상 배열 안테나 시스템에 대한 계약 수주를 포함한 이전 성공을 기반으로 하며, AeroVironment의 다양한 군사 영역에서 중요한 기술 공급자로서의 입지를 더욱 확고히 합니다.
재정적으로 AeroVironment는 최근 분기 매출이 4억 5,468만 달러를 기록하여 애널리스트 예상치인 4억 4,616만 달러를 넘어섰습니다. 이는 전년 대비 **140.0%**의 상당한 증가를 나타냅니다. 회사는 또한 지난 12개월 동안 **44%**의 매출 성장을 통해 강력한 실행력을 보여주었으며, 애널리스트들은 현재 회계연도에도 지속적인 매출 성장을 예상합니다. 회사는 11억 달러의 강력한 수주잔고를 유지하고 있어 미래 수익 가시성을 확보하고 있습니다.
강력한 매출 성장에도 불구하고 AeroVironment는 **4.14%**의 음수 순이익률과 -507.45의 주가수익비율(P/E)을 기록하여 면밀한 모니터링이 필요한 수익성 문제를 시사합니다. 그러나 대차대조표는 0.16의 부채-자본 비율, 5.96의 유동 비율, 5.12의 당좌 비율로 강력한 유동성 포지션을 나타냅니다.
가치 평가 측면에서, 지배적인 견해는 AeroVironment가 공정 가치 이하로 거래될 수 있으며, 견고한 성장 동력이 회사를 동종 업체에 비해 부러운 위치에 놓아 305.55달러의 공정 가치 추정치를 제시한다는 것입니다. 반대로, 판매 배수를 기준으로 업계 평균 회사와 비교할 때 주식은 EV/판매가 11-12배에 달하고 EV/EBITDA가 100배를 초과하는 등 비싸게 보입니다. 현재 52주 최고가 근처에서 거래되고 있지만, 일부 분석은 현재 수준에서 주식이 과대평가될 수 있다고 시사합니다.
AeroVironment를 둘러싼 긍정적인 발전은 금융 애널리스트들로부터 일련의 목표 주가 상향 조정과 강세 등급 강화를 가져왔습니다. Baird 애널리스트 Peter Arment는 AVAV에 대한 목표 주가를 267달러에서 350달러로 상향 조정했습니다. Jefferies Financial Group도 목표 주가를 320달러에서 365달러로 상향 조정하고 "매수" 등급을 유지했으며, Raymond James는 "강력 매수" 등급을 유지하고 목표 주가를 348달러로 상향 조정했습니다. Stifel은 "매수" 등급과 295.00달러의 목표 주가를 유지했으며, Cantor Fitzgerald는 "비중 확대" 등급과 335.00달러의 목표 주가를 재확인하며 5년 산업 성장 추정치에 힘입어 2030년까지 잠재적 주가가 500달러를 초과할 것으로 예상했습니다.
더 넓은 시장 영향은 지속적인 지정학적 역학과 미 육군 내 현대화 노력에 의해 주도되는 국방 기술, 특히 무인 시스템, 민첩한 네트워킹 및 전자기 스펙트럼 보호에 대한 지속적인 강력한 수요를 시사합니다. 향후 몇 주 동안 주시해야 할 주요 요인으로는 다가오는 경제 보고서, 회사 실적 및 국방 지출과 관련된 정책 결정의 추가 발전이 있습니다. 전망은 대체로 긍정적이지만, 잠재적 위험에는 미국 국방 예산의 변화, 다른 국방 계약자(예: RTX 및 최근 Coyote 대(對)무인 항공기 시스템에 대한 50억 달러 계약)와의 경쟁 심화, 집중된 고객 기반, 그리고 AeroVironment가 차세대 자율 방어 시스템을 위한 대만과의 새로운 파트너십을 포함하여 연구 개발에 막대한 투자를 계속하고 글로벌 입지를 확장함에 따라 발생할 수 있는 현금 흐름 변동성이 포함됩니다. Tomahawk Grip TA5 전술 컨트롤러 및 새로운 JUMP 20 센서 페이로드와 같은 제품 출시와 결합된 이러한 지속적인 발전은 AeroVironment를 시장에서 계속 주목받게 할 것입니다.
