씨티, 제품 가격 인하 영향으로 뤼예제약 목표가 4.3달러로 하향

씨티 리서치는 뤼예제약(02186.HK)의 목표가를 성숙 제품의 가격 인하 영향이 예상보다 컸다는 이유로 5달러에서 4.3달러로 14% 하향 조정했습니다.

씨티 리서치는 보고서에서 "뤼예제약의 성숙 제품에 대한 가격 인하 영향이 예상보다 심각했다"고 밝혔습니다. 다만, 해당 종목에 대한 '매수' 의견은 유지했습니다.

리서치 기관은 2026-2027년 기간의 매출 및 순이익 전망치를 하향 조정했습니다. 다음 표는 씨티의 목표가 변경 사항을 요약한 것입니다.

단기 전망치 하향에도 불구하고 씨티는 장기적인 수익 개선이 두드러질 것으로 내다봤습니다. 뤼예제약 경영진은 중국 내 신제품 성장과 미국 내 에로즈피(Erozfi) 판매 가속화에 힘입어 2026년부터 2030년까지 순이익 연평균 성장률(CAGR)이 25%를 상회할 것이라는 가이던스를 제시했습니다.

뤼예제약 경영진은 2026년 미국 내 에로즈피 매출이 4000만 달러로 두 배 증가하며 손익분기점에 도달할 것으로 예상하고 있습니다. 이는 중국에서 출시된 신제품의 지속적인 성장과 결합되어 회사의 낙관적인 장기 이익 전망을 뒷받침합니다.

씨티와 같은 주요 기관의 목표가 하향은 투자자들이 기존 제품의 성장 기대치를 조정함에 따라 단기적으로 뤼예제약 주가에 하방 압력을 가할 수 있습니다. 그러나 '매수' 의견 유지는 씨티가 상당한 장기적 가치를 보고 있음을 시사하며, 이는 잠재적인 매도세를 완화할 수 있습니다.

이 기사는 정보 제공만을 목적으로 하며 투자 조언을 구성하지 않습니다.