VITAS 부문 성장 가속화에 따라 Chemed 2026년 실적 전망치 13% 상향 조정

Chemed Corporation (NYSE: CHE)은 VITAS 헬스케어 부문의 예상보다 강력한 실적에 힘입어 1분기 조정 주당순이익 5.65달러를 발표한 후, 2026년 연간 수익 전망치 중간값을 13% 상향 조정했습니다.

회사는 실적 발표에서 "2025년 메디케어 캡(Medicare Cap) 문제를 해결한 후 정상적인 성장 패턴으로 복귀하려는 VITAS의 이니셔티브가 원래 예상보다 더 빨리 성공을 거두었습니다"라고 밝혔습니다.

회사는 이제 연간 조정 EPS를 기존 23.2524.25달러 범위에서 상향된 24.0024.75달러로 예상하고 있습니다. 이 수정안은 VITAS의 더 높은 예상 성장을 반영하며, Chemed는 4월 24일에 투자자 설명회를 개최하여 결과를 논의할 예정입니다.

부문별 실적

VITAS 호스피스 케어 부문은 전년 동기 대비 3.1% 증가한 4억 2,000만 달러의 순매출을 기록했습니다. 이는 주로 케어 일수의 2.2% 증가와 메디케어 환급률의 평균 2.6% 인상에 기인했습니다. 회사는 VITAS의 2026년 연간 전망치를 상향하여 매출 성장률 6.5%~7.5%, 조정 EBITDA 마진 18.0%~18.5%를 예상하고 있습니다.

Roto-Rooter 배관 및 배수 세척 부문 매출은 0.9% 감소한 2억 3,750만 달러를 기록했습니다. 회사는 악천후로 인한 차질이 매출에 약 300만~400만 달러의 영향을 미친 것으로 추정했습니다. Roto-Rooter의 연간 매출 성장 전망치는 3.0%~3.5%로 유지되었지만, 마케팅 비용 증가로 인해 조정 EBITDA 마진 전망치는 21.5%~22.5%로 소폭 하향 조정되었습니다.

분기 동안 Chemed는 1억 9,770만 달러에 50만 주를 자사주 매입했습니다. 또한 샌프란시스코와 포트워스에서 Roto-Rooter 부문을 위해 총 2,060만 달러 규모의 두 건의 인수를 완료했습니다.

업데이트된 전망치는 경영진이 VITAS를 압박했던 메디케어 캡 문제가 이제 통제되고 있으며, 지속 가능한 성장으로 초점이 옮겨졌음을 확신하고 있음을 시사합니다. 투자자들은 향후 컨퍼런스 콜에서 Roto-Rooter의 마케팅 비용과 최근 인수 통합에 대한 자세한 내용을 모니터링할 것입니다.

이 기사는 정보 제공 목적으로만 제공되며 투자 조언을 구성하지 않습니다.