AI 소프트웨어주 최대 8% 반등, 투자자 신뢰 회복

애플리케이션 소프트웨어 주가가 월요일 급등하며 ServiceNow Inc.가 1년 만에 최고의 하루를 기록했습니다. 이는 인공지능(AI)의 파괴적 영향에 대한 공포로 침체되었던 섹터의 부활 가능성을 시사합니다. 이번 랠리는 광범위하게 나타났으며, 디자인 소프트웨어 기업 Figma Inc.는 5% 상승했고 Salesforce Inc.와 Adobe Inc.는 모두 3% 이상 올랐습니다.

"AI가 소프트웨어 환경을 변화시키고 있지만, 우리는 ServiceNow가 새로운 AI 솔루션에 의해 대체되기보다는 혜택을 입을 수 있는 위치에 있다고 생각합니다."라고 뱅크오브아메리카(BofA)의 애널리스트 탈 리아니(Tal Liani)는 매수 등급으로 분석을 재개하며 밝혔습니다.

리아니는 AI가 비즈니스를 잠식할 것이라는 우려로 올해 들어 주가가 34% 하락했던 ServiceNow에 대해 130달러의 목표 주가를 설정했습니다. 주가는 월요일 한때 8%까지 올랐다가 5% 상승으로 마감했습니다. 이러한 낙관론은 지난주 Figma의 강력한 실적 발표에 이은 것으로, Figma의 주가는 목요일 이후 14% 급등했습니다. 이 회사는 주요 기업 사용자의 75%가 새로운 AI 기능을 사용하기 위해 추가 크레딧을 구매하고 있다고 공개했습니다.

이번 랠리는 AI를 대체 위협으로 보던 시각에서 상당한 수익 동력으로 보는 시각으로 투자자들의 인식이 전환되고 있음을 시사합니다. 이러한 신뢰 회복은 지난 한 달 동안 약 7% 상승한 iShares Expanded Tech-Software Sector ETF(IGV)에 반영되어 있으며, 이는 고성장 소프트웨어 종목으로 자본이 다시 유입될 가능성을 보여줍니다.

섹터의 반전은 ServiceNow가 촉발했습니다. 불과 몇 주 전만 해도 고객 지출에 대한 우려 속에 ServiceNow의 실망스러운 실적이 소프트웨어주를 끌어내렸습니다. 그러나 이제 BofA의 리아니는 대규모 조직에서 미션 크리티컬한 역할인 AI 에이전트에 대한 규정 준수 및 거버넌스를 제공하는 데 이 회사가 "독보적인 위치"에 있다고 주장합니다. 이러한 견해와 매도세 이후 매력적인 밸류에이션이 결합되어 2025년 4월 이후 최고의 성과를 이끌어냈습니다.

Figma, AI 수익화 가설 증명

강세장에 더욱 힘을 실어준 것은 Figma입니다. 이 디자인 플랫폼은 전체 애플리케이션 소프트웨어 분야를 짓눌러온 핵심 질문인 AI 수익화 경로를 성공적으로 입증했습니다. AI 도구에 사용 기반 크레딧 시스템을 도입함으로써 Figma는 가장 활발한 기업 고객들이 지출을 늘리도록 유도했으며, 이는 다른 SaaS 기업들이 자체 AI 기능을 어떻게 가격 책정하고 판매할 수 있는지에 대한 실질적인 모델을 제공했습니다. 이틀 동안 주가를 14% 끌어올린 시장의 긍정적인 반응은 명확한 AI 수익 전략을 가진 기업에 대한 투자자들의 갈망을 잘 보여줍니다.

긍정적인 심리는 섹터 전반으로 확산되었습니다. Datadog Inc.는 2% 상승하며 신고가를 기록했고, 광범위한 IGV 소프트웨어 ETF는 당일 1.5% 상승하며 지난 한 달간 약 7%의 상승세를 이어갔습니다. 이는 투자자들이 초기 공포를 넘어 AI 기능을 효과적으로 통합하고 판매하는 소프트웨어 기업들에게 보상을 주기 시작했음을 나타냅니다.

이 기사는 정보 제공 목적으로만 작성되었으며 투자 조언을 구성하지 않습니다.