Edgen Crypto·Mar 17 2026, 18:48Aave의 가격 오라클 시스템 내 기술적 설정 오류로 인해 Lido의 wstETH 토큰 가치가 일시적으로 2.85% 낮게 평가되어, 일련의 부당한 청산이 발생했습니다. 프로토콜은 지급 능력을 유지했으며 모든 피해 사용자에게 전액 보상할 것을 약속했습니다.
Aave의 내부 가격 오라클인 CAPO의 구성 오류로 인해 Lido의 랩핑 스테이킹 이더(wstETH) 가치가 저평가되면서 약 2,700만 달러 규모의 자동 청산이 발생했습니다. 시스템은 wstETH 가격을 실제 시장 가격보다 2.85% 낮게 잠시 보고했습니다. 이러한 불일치로 인해 34개 사용자 계정의 담보가 부족하게 보였고, 총 10,938 wstETH에 달하는 강제 청산이 연쇄적으로 발생했습니다.
이 기술적 결함은 오라클 공식의 두 가지 핵심 매개변수, 즉 스냅샷 비율과 스냅샷 타임스탬프 간의 불일치에서 비롯되었습니다. 온체인 제약으로 인해 환율 비율이 업데이트되는 속도가 제한되었지만, 타임스탬프는 더 최근 값으로 조정되었습니다. 이러한 불일치로 인해 오라클은 더 낮은 최대 환율을 계산하게 되었고, 일시적인 가격 오류가 발생했습니다. 이 사건은 보안 침해나 해킹이 아닌, 프로토콜의 위험 관리 시스템 내 기술적 결함이었습니다.
청산 사태 이후 Aave의 네이티브 토큰 거래 활동은 투자자들의 신중함이 엿보였습니다. 일일 거래량은 11% 감소하여 약 2,900만 달러를 기록했습니다. 파생상품 시장에서는 더욱 현저한 후퇴가 나타났는데, 선물 거래량은 14% 감소하여 3억 달러, 미결제 약정은 4.97% 감소하여 1억 9,000만 달러를 기록했습니다. 이 사건 동안 제3자 청산자들은 약 499 ETH를 보너스와 수익으로 확보했습니다.
Aave 팀은 영향을 받은 자산에 대한 대출 한도를 일시적으로 줄이고, 오라클 구성을 수정하며, 정확한 환율을 복원하여 대응했습니다. 프로토콜 자체는 지급 능력을 유지했으며 악성 부채가 발생하지 않았습니다. Aave DAO 서비스 제공업체는 BuilderNet을 통해 회수된 141 ETH, 청산 수수료 13 ETH 및 DAO 금고 자금을 사용하여 부족분을 충당함으로써, 영향을 받은 34명의 모든 사용자에게 전액 보상할 것이라고 확인했습니다.
이 사건은 분산형 대출 프로토콜이 가격 오라클의 정확성에 얼마나 결정적으로 의존하는지를 강조합니다. 시장 붕괴나 외부 공격이 없더라도 내부 구성 문제는 사용자에게 상당하고 예상치 못한 재정적 손실을 초래할 수 있습니다. Lido 프로토콜과 wstETH 토큰 자체는 사건 내내 올바르게 작동했지만, Aave 시스템이 그 가치를 해석하는 방식의 오류만으로도 연쇄 반응을 촉발하기에 충분했습니다.
이에 대응하여 Aave의 거버넌스는 CAPO 오라클 매개변수 및 모니터링 시스템 개선에 대해 적극적으로 논의하고 있습니다. 목표는 비율 차이를 조기에 감지하고 오래된 데이터가 담보 가치 평가에 영향을 미치는 것을 방지하기 위한 더 엄격한 보호 장치를 구현하는 것입니다. 이 사건은 사용자 신뢰를 유지하기 위한 강력한 오라클 보안의 중요성에 대한 광범위한 DeFi 생태계에 중요한 사례 연구 역할을 합니다.
