IBMとGoogle Cloud、AI提携を締結　ソフトウエアセクターの16%下落に対抗

インターナショナル・ビジネス・マシーンズ（IBM）とGoogle Cloudは、企業向けAIおよびハイブリッドクラウドの近代化を加速させるために提携しました。これは、生成AI時代における従来のソフトウエアの価値に市場が疑問を抱き始めていることへの直接的な対応です。4月24日に発表されたこの契約は、顧客がデータを活用し、AIを搭載した新しいアプリケーションを構築できるよう支援することを目的としています。

UBSグローバル・ウェルス・マネジメントのマルチアセット戦略担当、キラン・ガネシュ氏は最近のリポートで、「テック業界およびAI内部におけるこの一般的な二極化は、今後の市場の主要な原動力になるだろう」と述べました。「今後は、結果の幅がより一層広がるだろう」と指摘しています。

この提携は、テックセクター内での顕著な乖離の中で実現しました。iShares Expanded Tech-Software ETFは2026年に約16%下落した一方、半導体セクターのETFは43%以上急騰しています。IBMの株価は、直近の決算発表でソフトウエアの成長鈍化が示された後10.3%急落し、ServiceNowも約15%下落するなど、投資家の広範な不安を反映しています。

IBMとGoogleにとって、この提携は企業向けAI予算のシェアを拡大するための重要な一手となります。この提携は、苦戦しているIBMのソフトウエア部門を強化し、AI統合に積極的なアマゾン・ウェブ・サービス（AWS）やマイクロソフト・アジュール（Azure）といった競合他社に対するGoogle Cloudの地位を強める可能性があります。

拡大するAI格差

既存のソフトウエアプロバイダーが以前扱っていたタスクを新しいツールが自動化し始めて以来、AIによる破壊に対する投資家の懸念が高まっています。ソフトウエア大手にとって売りは深刻で、直近の取引セッションではマイクロソフトが2.7%安、アドビが3%安、イントゥイットが6.2%安となりました。

これは、AIブームの直接的な受益者と見なされているチップメーカーのパフォーマンスとは対照的です。株価が10%急騰したテキサス・インスツルメンツの好調な見通しを受け、オン・セミコンダクター、マイクロチップ・テクノロジー、NXPセミコンダクターなどの他のチップサプライヤーも3.5%から4.5%上昇しました。フィラデルフィア半導体指数（SOX）が史上最高値圏で取引されている一方、S&P 500ソフトウエア＆サービス指数は4%以上下落しました。

防御か、それとも新たな攻めか？

IBMとGoogleの提携は、防御的かつ攻撃的な策として捉えることができます。防御面では、取り残されることを懸念する大企業に対し、両社がより統合され説得力のある提案を行うことを可能にします。攻撃面では、基本的なチャットインターフェースを超えた高度なAIアプリケーションを構築・展開するためのプラットフォームを提供します。

企業にとっての大きな課題は、モデルにアクセスすることだけでなく、それを効果的に活用することです。望ましい出力を安定して得るためにインプット（プロンプト）を設計する「プロンプトエンジニアリング」は、重要なスキルになりつつあります。最近のeWeekのリポートが指摘するように、「AIモデルは検索エンジンのようなものではなく、適切な指示を必要とする極めて博識な同僚のようなもの」です。IBMのコンサルティングの専門知識とGoogleのクラウド基盤およびAIモデルを組み合わせることで、この提携はその「適切な指示」を提供し、企業が生成AIの可能性を具体的なビジネス成果に変換できるよう支援することを目指しています。

本記事は情報提供のみを目的としており、投資勧誘を目的としたものではありません。