Hall Chadwick Acquisition Corp. (Nasdaq : HCACU) a signé une lettre d'intention pour fusionner avec REEcycle Holdings dans le cadre d'une transaction qui valorise le recycleur de terres rares à environ 600 millions de dollars et le fera entrer en bourse.
Les deux sociétés ont annoncé l'accord non contraignant le 1er avril, traçant la voie pour une cotation de REEcycle sur le Nasdaq.
Selon les termes de l'opération de-SPAC proposée, les actionnaires actuels de REEcycle devraient réinvestir 100 % de leurs fonds propres dans l'entité combinée. La valorisation de 600 millions de dollars US suppose qu'aucun rachat ne soit effectué par les actionnaires publics de Hall Chadwick, selon l'annonce.
L'accord offre à REEcycle une monnaie d'échange publique et un accès aux marchés financiers, signalant un sentiment haussier des investisseurs pour le secteur du recyclage des terres rares. Pour Hall Chadwick, la transaction représente l'aboutissement de sa recherche d'une cible de fusion.
La lettre d'intention est non contraignante et la transaction est soumise à la négociation d'un accord définitif, aux approbations réglementaires et à d'autres conditions de clôture habituelles. Les modalités de la structure de paiement et le calendrier de clôture prévu n'ont pas encore été divulgués.
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