Crescita Therapeutics Accepte une Acquisition avec une Prime de 64%

ClinActiv Propose une Prime de 64% dans un Rachat en Numéraire de 0,80 $ par Action

Crescita Therapeutics (TSX: CTX) a annoncé le 16 mars 2026 qu'elle avait accepté une acquisition définitive par ClinActiv Holdings Inc. L'opération entièrement en numéraire fixe un prix d'achat cible de 0,80 $ par action, offrant une liquidité immédiate et un rendement significatif aux actionnaires. Ce prix représente une prime d'environ 64% par rapport au prix moyen pondéré par le volume sur cinq jours des actions de Crescita à la Bourse de Toronto pour la période se terminant le 13 mars 2026. L'accord comprend un prix plancher de 0,75 $ par action, offrant une certaine certitude aux investisseurs, bien que le prix final soit sujet à des ajustements basés sur le fonds de roulement net de l'entreprise à la clôture.

Le Conseil Recommande l'Accord Soutenu par 33% des Actionnaires

Le Conseil d'administration de Crescita a unanimement recommandé aux actionnaires de voter en faveur de l'arrangement. Cette décision fait suite à un examen approfondi des alternatives stratégiques et a été étayée par une opinion d'équité de la part du conseiller financier Bloom Burton Securities Inc., qui a conclu que le prix d'achat est juste d'un point de vue financier. Les perspectives d'approbation de l'accord sont renforcées par le fait que certains actionnaires significatifs, y compris la direction générale et les administrateurs de la société, ont déjà conclu des accords de vote et de soutien. Ces parties détiennent collectivement environ 33% des actions ordinaires en circulation de Crescita, créant un élan substantiel pour l'approbation de la transaction.

Après avoir soigneusement évalué toutes les autres alternatives stratégiques disponibles pour la Société au cours des dernières années, et en tenant compte des points de vue de nos actionnaires, les membres indépendants du Conseil ont unanimement conclu que la liquidité, la prime et la certitude de la valeur offertes par l'Arrangement représentent l'opportunité la plus favorable actuellement disponible pour les actionnaires de la Société.

— Danial Chicoine, Président indépendant du Conseil d'administration.

L'Acquisition Sert de Première Étape à ClinActiv dans sa Poussée Mondiale

La transaction est une étape fondamentale dans la stratégie de ClinActiv visant à construire une plateforme dermatologique mondiale par le biais d'acquisitions ciblées et de partenariats. Les dirigeants de ClinActiv ont déclaré que l'accord représente une première étape importante, et qu'ils ont l'intention de soutenir la prochaine phase de développement de Crescita en tirant parti de leurs propres réseaux commerciaux et portefeuilles de produits. L'arrangement est soumis à l'approbation du tribunal et des actionnaires, avec une assemblée extraordinaire des actionnaires qui sera programmée. L'acquisition devrait être finalisée au deuxième trimestre 2026, date à laquelle les actions de Crescita seront radiées du TSX et la société cessera d'être un émetteur assujetti.