Les banques régionales chinoises affichent une croissance des bénéfices de 21%, dépassant leurs homologues nationales

Les banques du Shandong affichent jusqu'à 21,66% de croissance de leurs bénéfices

Les rapports préliminaires de bénéfices de 2025 de 12 banques chinoises cotées en Bourse A révèlent une divergence spectaculaire entre les leaders régionaux et leurs homologues nationales. Les banques commerciales urbaines des régions économiquement dynamiques font preuve d'une résilience remarquable. La Banque de Qingdao a mené le groupe avec une augmentation de 21,66% de son bénéfice net d'une année sur l'autre, tandis que la Banque Qilu, également basée au Shandong, a affiché une croissance de 14,58%. Cette performance est directement liée à la force de leur économie locale, le PIB du Shandong ayant dépassé pour la première fois les 10 billions de yuans en 2025 avec une croissance de 5,5%.

La même tendance est évidente dans le delta du Yangtsé, une autre puissance économique. Le bénéfice net de la Banque de Hangzhou a augmenté de 12,05%, celui de la Banque de Ningbo de 8,13%, et la Banque de Nanjing a enregistré une hausse de 8,08%. Ces banques bénéficient d'une source constante de demande de crédits de haute qualité provenant des clusters de fabrication avancée, de l'économie numérique et des entreprises spécialisées de la région, les isolant du ralentissement économique général et de la compression des marges d'intérêt nettes affectant l'ensemble de l'industrie.

Le bénéfice de la Banque de Pudong rebondit de 10,52% après l'assainissement des prêts douteux

Parmi les grandes banques par actions, la performance diverge en fonction de la stratégie. La Banque de Développement de Pudong (SPDB) a orchestré un redressement significatif, avec des bénéfices grimpant de 10,52%. Cela contraste fortement avec la croissance timide de ses pairs comme la China Merchants Bank (1,21%) et l'Industrial Bank (0,34%). Le rebond de la SPDB découle directement d'un effort pluriannuel visant à nettoyer les actifs non performants accumulés lors des cycles d'expansion précédents.

En provisionnant agressivement les prêts douteux, la banque a absorbé des pertes significatives au cours des périodes antérieures. La majeure partie des risques hérités étant désormais éliminée, la pression de mettre de côté d'énormes sommes pour les pertes de crédit s'est atténuée, permettant aux bénéfices de se redresser fortement. Cette amélioration est quantifiée par ses métriques de qualité d'actifs : à la fin de 2025, le ratio de prêts non performants (NPL) de la SPDB a chuté à 1,26%, et son ratio de couverture des provisions — une mesure de son amortisseur contre les prêts douteux — s'est renforcé à 200,72%.

Les banques se tournent vers les marchés au niveau des comtés, forçant des stratégies de niche

Les clients entreprises attrayants étant désormais rares, les grandes banques s'étendent vers des territoires auparavant négligés, une stratégie décrite comme "s'enfonçant" dans les marchés au niveau des comtés. Cela crée une concurrence intense pour les petites banques régionales, qui ne peuvent pas égaler les avantages de financement à faible coût de leurs rivales nationales. Dans cet environnement, la survie dépend de l'exploitation des connexions et des données locales profondes.

Pour être compétitives, les petites banques abandonnent la recherche de grands clients entreprises et se concentrent sur leur propre territoire. Par exemple, la Banque Su'nong, dont les bénéfices ont augmenté de 5,04% tout en maintenant son ratio NPL à un faible 0,88%, a réalisé cela en s'intégrant profondément dans les chaînes d'approvisionnement locales du textile et de la fabrication. De même, la Banque Qilu stimule sa croissance en développant des produits de crédit spécialisés pour l'agriculture moderne et les nouveaux résidents dans les zones au niveau des comtés. Ce pivot stratégique, passant d'une expansion large à une pénétration profonde et de niche, devient la voie définitive vers la rentabilité pour les prêteurs régionaux chinois.