Points clés à retenir :
Un nombre croissant de familles ultra-riches paient six chiffres pour des retraites qui apprennent à leurs enfants à gérer une richesse soudaine sans perdre leur motivation ni leur raison d'être.
R360, un groupe d'adhésion par les pairs destiné aux familles valant au moins 100 millions de dollars, facture 150 000 $ d'adhésion et 36 000 $ par an pour des retraites où les héritiers de familles valant collectivement 7 milliards de dollars apprennent à naviguer dans la richesse sans perdre leur sens de l'objectif. Par un matin brumeux dans un Airbnb à Austin, une douzaine d'étudiants et de jeunes d'une vingtaine d'années issus de ces familles se sont réunis pour répondre à une question posée par le coach en patrimoine Michael Cole : « Pourquoi pensez-vous que vos parents veulent que vous travailliez ? »
« Le plus grand défi est : comment garantir que la richesse dure 100, 200 ans et que vos héritiers mènent une vie heureuse et pleine de sens, tout en utilisant la richesse de manière productive ? », a déclaré Charles Garcia, co-fondateur de R360.
De 2020 à 2025, 2 700 milliards de dollars de nouvelle richesse ont été créés pour les 0,0001 % les plus riches aux États-Unis, un groupe d'environ 250 personnes — à peu près autant que durant les 39 années précédentes combinées, ajusté de l'inflation, selon les données de Realtime Inequality. Les 10 % les plus riches ont vu 34 300 milliards de dollars de nouvelle richesse sur la même période, tandis que les 50 % les plus pauvres — environ 125 millions de personnes — n'ont vu que 1 900 milliards de dollars.
La crainte qu'une grande richesse ait un effet corrosif sur les enfants — les infectant de ce que certains appellent l'« affluenza » — stimule la demande de coaching intergénérationnel. Presque tous les family offices multi-familles, banques et groupes d'adhésion par les pairs proposent désormais leur propre version, du Merrill Center for Family Wealth de Bank of America proposant des boot camps à Wharton, à l'académie d'été d'une semaine de BDT & MSD à Chicago. Le programme de trois jours de Merrill a attiré 46 participants l'automne dernier avec une liste d'attente de plus de 120 personnes, et la participation est gratuite pour les familles dont la valeur nette figure parmi les meilleurs clients de la banque.
La nouvelle industrie de l'éducation patrimoniale
R360, fondée il y a plusieurs années par Cole et Garcia, tous deux vétérans de l'industrie de la gestion de patrimoine, compte environ 200 membres, dont environ 85 % sont des créateurs de richesse de première génération. Le réseau dispose de groupes d'affinité pour les femmes, pour les personnes de foi et pour des intérêts comme l'aviation privée. Lors des réunions régionales à New York, Miami et Dallas, les membres discutent de la manière de cultiver une culture familiale autour de la « richesse intellectuelle » et de la « richesse émotionnelle » aux côtés des actifs financiers.
Le cabinet de coaching exécutif Novus Global, fondé par d'anciens pasteurs il y a plus d'une décennie, s'est développé dans le coaching intergénérationnel en réponse aux demandes de clients, y compris des PDG du Fortune 500 et des athlètes professionnels. BanyanGlobal, un cabinet de conseil pour les entreprises familiales et les family offices, personnalise la formation intergénérationnelle pour chaque famille. « Le transfert de richesse est facile », a déclaré Stephan Roche de BanyanGlobal. « Il est bien plus difficile d'enseigner : comment siéger à une table de conseil ? Comment gérer les conflits ? Comment prendre de bonnes décisions avec vos cousins ? »
Ce que les enfants apprennent
Le programme va au-delà des finances de base. Lors de la retraite R360, les sessions ont porté sur la manière de naviguer dans le « syndrome de l'ombre imposante » — la peur accablante de l'échec lorsque les parents ou grands-parents ont créé une richesse significative — et sur la façon de voyager avec des amis qui ont beaucoup moins d'argent. Les participants ont également appris comment aborder les contrats de mariage, Cole conseillant aux enfants des membres de les présenter comme des « règlements de biens » exigés par leurs parents.
Un participant de 28 ans issu d'une famille de l'industrie automobile a déclaré être venu à la retraite pour avoir l'occasion de rencontrer les membres de R360, notant que les conseils d'autres entrepreneurs résonnent différemment que ceux de son père. Un autre participant, Connor, 26 ans, a déclaré n'avoir réalisé que sa famille était riche qu'après avoir quitté sa communauté aisée de la Baie de San Francisco pour l'université, où il a rencontré des personnes de tous horizons.
L'héritage des Vanderbilt pèse lourdement sur les conseillers en patrimoine, qui notent souvent que la fortune de l'âge d'or a presque disparu au fil des générations successives. Pour les familles riches dont les actifs ont augmenté régulièrement ou de manière explosive, la gestion de l'argent et de ses impacts sur la famille occupe une part mentale considérable. Tous les membres ne souhaitent pas créer une richesse dynastique : l'investisseur en capital-risque Chris Shonk, membre de R360, a déclaré que lui et sa femme prévoient de donner leur argent, ajoutant que certains membres « pensent que je suis fou ».
Cet article est fourni à titre informatif uniquement et ne constitue pas un conseil en investissement.
