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NervGen Pharma Corp. (NASDAQ : NGEN) a fixé le prix d'une offre publique souscrite de 24 millions d'actions ordinaires à 2,50 $ par action, visant à lever environ 60 millions de dollars de produit brut.
La société biopharmaceutique au stade clinique a annoncé le prix tard mercredi, les titres étant offerts dans toutes les provinces et territoires du Canada, à l'exception du Québec. La société a l'intention d'utiliser le produit net, ainsi que la trésorerie existante, pour faire progresser son principal candidat thérapeutique, le NVG-291, par le biais d'études cliniques et pour les besoins généraux de l'entreprise, selon un communiqué.
Le prix de l'offre de 2,50 $ représente une décote de 32 % par rapport au cours de clôture de l'action de 3,68 $ le 21 mai. Chaque action ordinaire est accompagnée d'un bon de souscription permettant d'acheter une action ordinaire à un prix d'exercice de 3,68 $. Les bons de souscription sont immédiatement exerçables et expireront cinq ans après la date d'émission. L'offre devrait être clôturée vers le 26 mai 2026, sous réserve des conditions de clôture habituelles.
La levée de fonds et ses conditions dilutives ont exercé une pression importante sur l'action de la société, qui a chuté de près de 15 % dans les transactions après bourse à 3,13 $ suite à l'annonce. La structure de l'opération signifie une augmentation immédiate de 24 millions d'actions, avec le potentiel d'émettre 24 millions d'actions supplémentaires si les bons de souscription sont exercés, une dilution substantielle pour les actionnaires existants.
NervGen se concentre sur le développement de traitements pour les lésions de la moelle épinière et d'autres troubles neurologiques. Son candidat phare, le NVG-291, a reçu la désignation Fast Track de la Food and Drug Administration des États-Unis. Leerink Partners et TD Cowen agissent en tant que co-gestionnaires de l'offre.
Le financement offre à NervGen une marge de manœuvre cruciale pour faire progresser ses essais cliniques de phase avancée coûteux pour le NVG-291. Les investisseurs se concentreront désormais sur l'exécution de ces essais par la société et sa gestion de la consommation de trésorerie avant la publication des données clés.
Cet article est à titre informatif uniquement et ne constitue pas un conseil en investissement.
