Mayville Engineering Company (NYSE : MEC) a fixé le prix de son offre publique de 4,35 millions d'actions à 20 $ par action, dans le but de lever environ 86,9 millions de dollars pour rembourser ses dettes.
La société de services de fabrication a déclaré qu'elle utiliserait le produit net pour réduire les montants impayés au titre de sa facilité de crédit renouvelable prioritaire garantie, financer des dépenses d'investissement et pour les besoins généraux de l'entreprise. L'offre devrait être clôturée le 21 mai 2026.
L'offre consiste en 4 348 000 actions ordinaires au prix de 20 $ par action. Les preneurs fermes disposent d'une option de 30 jours pour acheter jusqu'à 652 000 actions supplémentaires. Une partie de la dette à rembourser a été contractée pour financer l'acquisition d'Accu-fab en juillet 2025. La facilité de crédit porte un taux d'intérêt de 6,42 % au 31 mars et arrive à échéance en juin 2028.
Les actions de la société basée à Milwaukee ont chuté de 10 % à 21,25 $ dans les échanges après-bourse mardi suite à l'annonce. Le prix de l'offre de 20 $ représente une décote significative par rapport au cours de clôture de l'action avant la nouvelle. Jusqu'à la clôture, l'action était en hausse de 26 % depuis le début de l'année.
William Blair & Company et Craig-Hallum Capital Group agissent en tant que teneurs de livres principaux pour l'offre, Northland Securities agissant en tant que co-gestionnaire.
Fondée en 1945, Mayville Engineering fournit des solutions de fabrication à divers marchés finaux, notamment les véhicules commerciaux, la construction, les sports motorisés et le secteur militaire. La société exploite 22 installations dans neuf États.
L'offre dilue les actionnaires existants mais permet à la société de renforcer son bilan en réduisant sa dette et les frais d'intérêts associés. Les investisseurs surveilleront l'absorption des nouvelles actions par le marché et attendront de plus amples détails sur les dépenses d'investissement destinées aux secteurs de croissance.
Cet article est uniquement à titre informatif et ne constitue pas un conseil en investissement.
