Une nouvelle analyse montre que les coûts de l'assurance habitation dans certains États de l'intérieur des États-Unis augmentent nettement plus vite que dans les zones côtières. Dans l'Iowa, les tarifs approuvés ont bondi de 91 % depuis 2021, car les risques de grêle et de vent redéfinissent le marché.
« Nous assistons à un nouveau palier de prix, plus élevé, qui est là pour durer », a déclaré Jeremy Porter, économiste en chef de la société de recherche climatique First Street, dans un rapport du Wall Street Journal.
Les données, issues d'une analyse du Journal sur les déclarations des assureurs, montrent un revirement complet des tendances historiques. Alors que la Floride, sujette aux ouragans, a connu une hausse de 35 % depuis 2021, des États comme l'Iowa ont été plus durement touchés par la fréquence accrue des orages violents. Verisk, une société de modélisation des catastrophes, estime désormais les pertes assurées annuelles potentielles liées à ces tempêtes à environ 60 milliards de dollars, soit presque le double de ses estimations d'il y a seulement quatre ans. Cette pression s'ajoute à l'augmentation de 35 % des coûts du logement hors hypothèque constatée depuis 2019, selon une enquête de Hometap.
Ce changement signale que des périls autrefois considérés comme secondaires — notamment la grêle, les vents intérieurs et les incendies de forêt — sont désormais les principaux moteurs des coûts d'assurance, affectant des millions de propriétaires dans des zones auparavant considérées comme à l'abri des primes les plus élevées. Cette tendance force une réévaluation globale du risque qui s'étend bien au-delà des zones de catastrophe traditionnelles situées le long des côtes.
Évolution du paysage des risques
Pendant des décennies, les ouragans ont été le facteur dominant des tarifs d'assurance habitation aux États-Unis. 46 des 50 comtés les plus chers pour l'assurance habitation considèrent toujours les ouragans comme leur principale menace, selon l'analyse des données d'Insurify par le Journal.
Cependant, les 50 comtés suivants les plus chers incluent des zones de l'Oklahoma et du Texas où la grêle, les incendies de forêt et les tornades sont les plus grandes menaces naturelles. Cela est alimenté par une augmentation documentée de la fréquence et de la gravité des chutes de grêle dévastatrices. « Le plus grand changement a été d'observer la fréquence et l'impact de la grêle », a déclaré Rob Newbold de Verisk.
La réglementation et les coûts accentuent la pression
La réglementation au niveau des États crée des disparités marquées dans ce que les propriétaires paient, même de part et d'autre des frontières de comtés. La prime typique pour une maison de 400 000 dollars dans le comté de Monroe (Tennessee) est de 3 178 dollars, soit plus de 50 % de plus que la prime de 2 061 dollars pour une maison similaire située juste de l'autre côté de la frontière, dans le comté de Cherokee (Caroline du Nord). La Caroline du Nord est l'un des 11 États où les régulateurs peuvent opposer leur veto aux augmentations de tarifs, ce qui a permis de maintenir les prix plus bas, mais a également conduit certains assureurs majeurs à se retirer d'États à haut risque comme la Californie.
Ces pressions sont distinctes des autres dépenses en hausse, mais s'y ajoutent. Les prix de l'immobilier ont grimpé de 60 % entre 2019 et début 2025, et l'augmentation des coûts de main-d'œuvre et de construction accroît directement la valeur de remplacement des maisons, poussant les primes à la hausse.
Les données suggèrent que les propriétaires ne peuvent plus se fier uniquement à la géographie pour prédire leurs coûts d'assurance, car les risques liés au climat se généralisent. Les investisseurs surveilleront les prochains résultats des principaux assureurs de dommages pour obtenir des commentaires sur la stratégie de tarification et l'exposition dans ces régions intérieures à haut risque nouvellement définies.
Cet article est fourni à titre indicatif uniquement et ne constitue pas un conseil en investissement.
