Sygnum Bank Middle East lanza staking no custodial regulado en ADGM

Resumen ejecutivo

Sygnum Bank Middle East ha inaugurado "Sygnum Validators" dentro del Mercado Global de Abu Dabi (ADGM), marcando la introducción de un servicio de staking regulado, no custodial y de grado institucional. Este desarrollo está diseñado para permitir a los poseedores de tokens elegibles delegar sus activos digitales y obtener recompensas mientras mantienen la autocustodia total. El servicio inicialmente soporta la red Solana y subraya el compromiso de ADGM de convertirse en un centro Web3 prominente.

El evento en detalle

Sygnum Bank Middle East lanzó oficialmente su plataforma "Sygnum Validators" desde el Mercado Global de Abu Dabi. Esta nueva oferta proporciona nodos validadores de grado institucional para staking no custodial en redes blockchain seleccionadas. El nodo validador inaugural soporta la red Solana, permitiendo a los poseedores de tokens SOL delegar sus activos. Un principio fundamental del servicio es la capacidad de los clientes para obtener recompensas de staking sin transferir la custodia de sus activos a Sygnum, asegurando así el control total del cliente sobre las claves privadas. Sygnum Bank tiene experiencia previa operando nodos validadores para redes como Cosmos e Internet Computer, contribuyendo activamente a la gobernanza del protocolo. El banco declaró que el lanzamiento aborda una brecha histórica en el mercado, donde las instituciones reguladas no habían ofrecido ampliamente nodos validadores de grado institucional, críticos para la seguridad y resiliencia de la red Web3. La selección de Solana para el validador inicial se basó en su alto rendimiento de transacciones, bajas tarifas y creciente adopción institucional.

Implicaciones para el mercado

Se anticipa que la introducción de Sygnum Validators acelerará la adopción del staking institucional y otros servicios de finanzas descentralizadas (DeFi) dentro de entornos regulados. Este movimiento podría atraer a un mayor número de instituciones financieras tradicionales al ecosistema Web3, mejorando así la legitimidad y madurez de los servicios de activos digitales. La naturaleza no custodial del servicio, combinada con un marco institucional regulado, se posiciona para tender un puente entre las finanzas tradicionales y la infraestructura descentralizada. Este modelo se alinea con los hallazgos de EY, que indican que si bien el 86% de los inversores institucionales planean o ya tienen exposición a activos digitales para 2025, el 55% cita el cumplimiento como una barrera significativa. Las ofertas reguladas como las de Sygnum pueden mitigar estas preocupaciones de cumplimiento. La iniciativa también refuerza los esfuerzos estratégicos de los EAU para establecer marcos regulatorios claros para los activos digitales, incluida su adopción del Marco de Informes de Criptoactivos (CARF) de la OCDE.

Estrategia comercial y posicionamiento en el mercado

La estrategia de Sygnum implica aprovechar su trayectoria establecida en la infraestructura blockchain para proporcionar una participación segura y conforme en redes descentralizadas. Esta expansión al Medio Oriente refleja una trayectoria de crecimiento corporativo más amplia. Sygnum informó un primer semestre de 2024 rentable, gestionando aproximadamente 4.500 millones de dólares en activos de clientes. El banco experimentó un aumento del doble en los volúmenes de trading spot de criptomonedas y un aumento del 500% en el trading de derivados de criptomonedas, junto con un aumento de más del 360% en los volúmenes de préstamos en lo que va del año. Con una creciente base de clientes institucionales que se acerca a los 2.000, Sygnum también planea expandir su huella regulada en Europa y Asia para principios de 2025, alineándose con las próximas regulaciones MiCA. Esta estrategia de expansión refleja el enfoque de firmas como Everstake, que ha logrado certificaciones exhaustivas (SOC 2 Tipo II, ISO/IEC 27001:2022, GDPR, CCPA, NIST CSF 2.0) para solidificar su posición como proveedor líder de staking no custodial para clientes institucionales. De manera similar, Figment, otro jugador significativo, se expandió a 700 clientes institucionales con más de 15 mil millones de dólares en activos bajo staking, asociándose estratégicamente con los principales custodios y centrándose en el compromiso regulatorio. El movimiento de Sygnum hacia el staking regulado lo posiciona para capitalizar la creciente demanda institucional de exposición a activos digitales seguros y conformes, una demanda destacada por la aprobación de los ETF de Bitcoin y Ethereum, según Martin Burgherr, Director de Clientes de Sygnum.

Contexto más amplio

El lanzamiento ocurre dentro de un entorno regulatorio robusto en el Mercado Global de Abu Dabi. El régimen de actividades de activos digitales de ADGM ha estado en vigor desde 2018 y está sujeto a revisión y mejora continuas. En septiembre de 2025, la Autoridad de Servicios Financieros (FSRA) en ADGM tiene previsto publicar propuestas para un marco regulatorio que rija las actividades de staking. Este marco distingue entre el staking solo, que no está regulado, y el staking-as-a-service, que puede requerir un permiso de servicios financieros para la custodia y/o gestión de activos si el proveedor posee o controla activos virtuales de los clientes. Los Emiratos Árabes Unidos han cultivado activamente un entorno propicio para la innovación Web3, con más de 500 firmas Web3 que han establecido operaciones desde la formación de la Autoridad Reguladora de Activos Virtuales (VARA) en 2022. La iniciativa de Sygnum en ADGM se alinea con estos esfuerzos regionales más amplios para fomentar un sector blockchain transparente y colaborativo. Representa un paso significativo hacia la institucionalización de los componentes de las finanzas descentralizadas, ofreciendo un modelo para otras entidades reguladas que buscan integrar la tecnología blockchain en sus ofertas de servicios mientras se adhieren a estrictos estándares de cumplimiento.