RTX fortalece su cartera de defensa con contratos clave

RTX Corporation (NYSE: RTX) ha fortalecido significativamente su presencia en el mercado dentro del sector aeroespacial y de defensa, anunciando una serie de importantes adjudicaciones de contratos tanto de la Organización del Tratado del Atlántico Norte (OTAN) como del ejército de EE. UU. Estos premios, que suman más de 980 millones de dólares, subrayan el papel crítico de la compañía en la infraestructura de seguridad nacional e internacional y se producen en un período de mayor enfoque geopolítico en el gasto en defensa.

Se revelan importantes detalles del contrato

El 10 de septiembre de 2025, Pratt & Whitney de RTX obtuvo un contrato de 18 millones de dólares de la Agencia de Apoyo y Adquisiciones de la OTAN. Este acuerdo está destinado al mantenimiento de los motores TF33 que impulsan la flota de E-3 Sentry de la OTAN, proporcionando mantenimiento esencial, previsión de piezas, adquisición y soporte técnico durante un período de tres años con una opción de extensión de dos años. Los aviones E-3 Sentry, críticos para las capacidades de vigilancia aérea de la OTAN, han estado en servicio durante más de cuatro décadas.

Antes de esto, el 9 de septiembre de 2025, RTX Corporation recibió un contrato sustancial de 760 millones de dólares de entrega/cantidad indefinida por parte de la Fuerza Aérea de EE. UU. Este contrato se centra en el desarrollo, producción, sostenimiento y mitigación de la obsolescencia de los misiles aire-aire de alcance medio avanzado (AMRAAM), y se prevé que el trabajo se complete en Tucson, Arizona, para septiembre de 2030.

Para reforzar aún más sus capacidades de defensa naval, RTX también recibió un contrato de 205 millones de dólares de la Marina de EE. UU. en septiembre de 2025. Este premio es para la producción y mejoras continuas del Sistema de Armas de Proximidad Phalanx (CIWS), un activo vital para la defensa contra misiles antibuque y otras amenazas cercanas. Esto se basa en un contrato anterior de 536 millones de dólares en junio de 2025 para la actualización de la familia de radares SPY-6.

Cramer respalda a RTX en medio de vientos favorables políticos

Los recientes éxitos de los contratos han llamado la atención de los comentaristas financieros. El analista de mercado Jim Cramer destacó a RTX en su segmento "Mad Money" del 17 de abril, identificándolo como "el mejor del lote" dentro del panorama de la defensa. Cramer enfatizó la posición ventajosa de la compañía para capitalizar el aumento de los gastos de defensa a nivel mundial y dentro de EE. UU.

"RTX está posicionada para capitalizar el aumento del gasto en defensa, los sólidos pedidos comerciales pendientes y el apoyo institucional."

Este sentimiento se ve reforzado por las narrativas políticas que favorecen un aumento del gasto en defensa de EE. UU., con la propuesta de presupuesto de defensa hipotético del presidente Trump para el año fiscal 2026 que propone un aumento del 13 % a 1,01 billones de dólares. Tales propuestas proporcionan importantes vientos de cola políticos para empresas como RTX, que fabrica plataformas críticas como componentes de aviones de combate F-35 y sistemas de defensa hipersónicos.

Al segundo trimestre de 2025, 71 fondos de cobertura informaron tener participaciones en RTX, después de 80 fondos de cobertura en el cuarto trimestre de 2024, lo que indica una fuerte confianza institucional.

Salud financiera y perspectivas de los analistas

RTX Corporation informó un sólido desempeño financiero, incluido un crecimiento orgánico de las ventas del 8 % en el primer trimestre de 2025, impulsado tanto por sus segmentos de posventa comercial como de defensa. Las reservas de defensa para el primer trimestre alcanzaron los 9 mil millones de dólares, complementadas por una sólida cartera de pedidos comerciales de 125 mil millones de dólares. La compañía informó ventas que superaron los 80 mil millones de dólares en 2024, con un crecimiento de ingresos del 15,4 % en los últimos doce meses. RTX mantiene un historial de rendimientos constantes para los accionistas, habiendo pagado dividendos durante 55 años consecutivos, con un rendimiento de dividendos actual del 1,79 %.

De cara al futuro, RTX proyecta ingresos de 97,7 mil millones de dólares y ganancias de 8,9 mil millones de dólares para 2028, respaldados por una tasa de crecimiento anual de ingresos esperada del 5,3 %.

El consenso de los analistas para RTX es generalmente positivo. Una encuesta a 26 analistas de Wall Street indica una calificación de 'Compra fuerte' con un precio objetivo medio de 172,00 dólares, lo que sugiere un potencial alcista del 8,5 % desde el precio de negociación actual de 158,58 dólares. De manera similar, GuruFocus informa una calificación de 'Superar al mercado' de 23 empresas, con un precio objetivo promedio de 161,28 dólares, lo que implica un potencial alcista del 6,28 % desde 151,75 dólares. Sin embargo, la propia estimación de valor GF de GuruFocus de 139,05 dólares sugiere un potencial bajista del 8,37 %, mientras que el análisis de valor razonable de InvestingPro indica que la acción se está negociando actualmente cerca de su valor razonable.

A pesar de los sólidos indicadores fundamentales, la acción ha mostrado períodos de neutralidad técnica y tendencias de flujo de dinero negativas. Se observó una caída reciente del -1,73 %, y una nota del 10 de septiembre de 2025 de Bernstein etiquetó la acción como "Neutral". Los datos de flujo de dinero sugieren cierta cautela por parte de los inversores extragrandes, con una salida significativa del 48,42 % de este grupo.

Implicaciones más amplias para el sector aeroespacial y de defensa

Estas importantes adjudicaciones de contratos refuerzan el liderazgo de RTX en segmentos clave de defensa, incluidos los sistemas avanzados de misiles y la defensa naval. El impulso constante en su cartera de pedidos y la expansión de las asociaciones internacionales de defensa se espera que sirvan como catalizadores para el crecimiento de los ingresos a medio plazo, no solo para RTX sino potencialmente para el sector aeroespacial y de defensa en general. El panorama geopolítico actual y el énfasis global en la seguridad nacional están impulsando una demanda sostenida de tecnologías de defensa sofisticadas.

Perspectivas y consideraciones potenciales

El desempeño futuro de RTX y del sector de defensa en general estará influenciado por varios factores clave. La materialización de los aumentos propuestos en los presupuestos de defensa de EE. UU., como la propuesta hipotética del presidente Trump para el año fiscal 2026, será crucial. Los inversores también deben monitorear los riesgos potenciales, incluida la volatilidad en los presupuestos de defensa y posibles cambios en las prioridades de gasto hacia tecnologías emergentes y software en lugar de sistemas de hardware tradicionales. Si bien las perspectivas a largo plazo para RTX parecen positivas debido a su cartera diversificada y su importancia estratégica en la seguridad aliada, el sentimiento de los inversores a corto plazo puede reflejar un cierto grado de escepticismo con respecto al flujo de dinero y los indicadores técnicos.